Про те, як і скільки можна заробити на інвестиціях у цінні папери, у тому числі за допомогою пайових інвестиційних фондів(ПІФ) та індивідуальних інвестиційних рахунків (ІІС), Finversia.ru розповів керуючий директор компанії «Сбербанк Управління Активами» (до листопада 2012 року – КК «Трійка Діалог»), керівник відділу розвитку бізнесу, Василь Іларіонов, CFA.
Василю, як ви можете охарактеризувати тенденції, що існують сьогодні на ринку приватних інвестицій?
Ключовий тренд сьогодні – це поступове запровадження інвестиційних продуктів у сферу життя економічно активного населення країни. У попередні рокипопит у роздрібному сегменті ринку приватних інвестицій по відношенню до банківським депозитамбув дуже низьким – лише на рівні 1-2%. Тобто потенціал для зростання величезний і зараз ми бачимо відповідний тренд. Люди, нарешті, починають розуміти, що їхні заощадження можуть працювати та приносити дохід.
Чому раптом з огляду на наші економічні реалії?
Один із визначальних факторів – це очікуване зниження відсоткових ставок за банківськими депозитами. У зв'язку з цим у людей з'являється все більший інтерес до продуктів, які дозволяють добре заробляти на вкладенні коштів, хай і за великих ризиків. Хоча, слід зауважити, що поки що це більшою мірою стосується забезпечених клієнтів. Поки що для активних інвестицій росіян в інструменти фондового ринкує об'єктивні перепони – недостатній обсяг вільних коштів та низький рівень фінансової грамотності.
Ви якось ранжуєте клієнтів за рівнем спроможності?
Умовно, звісно. Для початку, давайте розділимо приватних клієнтів на два блоки: на дуже заможних, здатних вкласти від мільйона доларів США, і на клієнтів із «роздрібного» сегменту, де «середній чек» купівлі інвестиційних продуктів становить 200-300 тис. рублів. Ринкова ситуація цих категорій різна.
У роздрібному сегменті є ще своя «розбивка» на групи: на VIP-клієнтів з приблизним станом від 4 млн рублів у регіонах та від 8 млн рублів у Москві та на інвесторів, які «стоять» не менше 400 тис. та 800 тис. рублів відповідно. З погляду динаміки зростання, збільшення обсягів ринку це найперспективніші категорії клієнтів. Ощадбанк – наш основний агент – зараз найактивніше працює саме з ними, пропонуючи різноманітні інвестиційні продукти. У масовому високоприбутковому сегменті середній чек купівлі інвестиційних продуктів становить 200-300 тис. рублів, у VIP-категорії - 2-3 млн. рублів.
Ну і наступна група - всі інші: мінімальний поріг входу на ринок приватних інвестицій може становити 15 тис. рублів - стільки коштують паї в одному з наших пайових інвестиційних фондів (ПІФ). Втім, зовсім невеликі сумиінвестують дуже рідко. Тому категорія людей, які не мають достатніх коштів, серед існуючих інвесторів не займає великої частки в активах.
Тобто найдоступніший продукт – не означає найпопулярніший. А що тоді має пріоритетний попит?
Знову ж таки, залежно від фінансових можливостей. Наприклад, серед тих, хто здатний вкласти близько 3 млн рублів, потрібні індивідуальні стратегії довірчого управління, засновані на структурних продуктах.
Якщо говорити про стандартні роздрібні продукти, то зараз популярність набирає такого формату, як індивідуальні інвестиційні рахунки (ІІС). Він для ринку відносно новий (законодавчо його регламентували лише торік), але за прогнозами наших аналітиків, може стати справжнім драйвером ринку роздрібних інвестицій. Це такий інноваційний інструмент, який дозволяє заробити з мінімальним ризикомбільше ніж депозит. При цьому нагадаю, що для власника ІІС передбачено отримання податкового відрахуванняз внесеної з цього приводу суми у вигляді 13% (повернення сплаченого ПДФО з будь-яких оподатковуваних доходів протягом року) чи звільнення від прибуткового податкувсіх доходів, одержаних від інвестицій. Мінімальний поріг інвестицій, по крайнього заходу, ми – 100 тис. рублів. Вкладати згідно із законом зараз можна до 400 тис. рублів на рік. Хоча планується підняти цю планку до 1 млн. рублів.
Усередині ІІС допустимі будь-які комбінації цінних паперів. Сьогодні найбільш оптимальними складовими цих пакетів є такі два простих і зрозумілих продукти, як рублеві облігації з карбованцевою прибутковістю, а також – для тих, хто не хоче довгостроково залежати від ризику курсових коливань – валютні цінні папери відповідно з валютною прибутковістю.
Скільки це у цифрах?
Очікувана чиста доходність з урахуванням податкової пільги, яку клієнт отримує від держави, але після вирахування податків та винагороди КК, за «рублевими» продуктами орієнтовно становитиме для нього 13-14%, за «доларовими» – 7-8%. Для порівняння, ставки банківських валютних депозитівсьогодні набагато скромніше. Якщо, наприклад, в Ощадбанку вдасться отримати 1%, це вже успіх.
Якщо все так вигідно, як ви кажете, то чому в сегменті ІІС ще немає буму?
ІІС з'явилися лише торік. Не можна розраховувати на сьогохвилинний ефект. Візьміть, наприклад, пенсійну реформу. Спочатку дуже мало людей розуміли, що накопичувальну частину пенсії можна вигідно розміщувати в управління – понад 90% громадян були так званими мовчунами. Наразі таких залишилося менше 50%. Якщо держава безкоштовно дає гроші, то люди про це дізнаються та хочуть брати участь.
Які ще інвестиційні продукти є популярними у приватних гравців фондового ринку?
Люди традиційно люблять інвестувати у нерухомість. Багато хто думає, що цей ринок їм найбільш зрозумілий. При цьому не всі мають фінансові можливості, що дозволяють купити інвестиційну квартиру. Тому вони обирають таку колективну форму вкладень, як закритий пайовий фонд нерухомості (ЗПІФН). Інвестори об'єднуються, і ми на зібрану суму купуємо об'єкти, що будуються, за вигідною ціною – іноді цілими під'їздами в новобудовах. Таких девелоперських ЗПІФН в Ощадбанку Управління Активами кілька - для різних об'єктів, хоча за концепцією вони всі однакові.
Додана вартість виходить за рахунок зростання вартості квартир від стадії початку будівництва до здачі проекту в експлуатацію. Після цього квадратні метриреалізуються вільному ринку. Пайовик отримує дохід пропорційно своїй частці у фонді.
А тут якась дохідність?
Якщо говорити про проекти, що вже завершилися, то у нас один фонд закрився в травні. Там прибутковість становила 10%-12% річних. Це менше прибутковості девелоперських ЗПІФН, запущених пізніше, але треба розуміти, що це сталося на тлі запровадження санкцій, падіння ВВП та загального зниженняринку нерухомості за останні два з лишком роки. Якщо порівняти з результатами інвестицій у акції, облігації, та й із прямими інвестиціями у житло, це дуже хороший результат.
Більше того, зараз ситуація на ринку житла оптимістичніша, і очікувана прибутковість за девелоперськими ЗПІФН, якщо вкладати вже сьогодні, становить уже 14-16% річних.
Яка нерухомість, на вашу думку, показує найкращі результати?
Якщо говорити про житло, то на сьогодні ми віддаємо перевагу проектам економ та комфорт-класу в Москві, оскільки вважаємо їх надійним вкладенням коштів пайовиків. Серед наших Московських проектів ми можемо виділити такі проекти як Рівер Парк, Савеловський Сіті, Нове Бутово.
У той же час дуже перспективним є напрямок ПІФ комерційної рентної нерухомості, який ми нещодавно вирішили відродити, створивши ЗПІФН «Сбербанк – орендний бізнес» (перший ЗПІФН, який інвестує в комерційну нерухомість, в КК «Трійка Діалог» створили 2004 року, прим. ред.). В рамках цього проекту ми інвестуємо у складську нерухомість, яка може давати стабільний орендний дохід.
Зокрема, на кошти пайовиків нашого нового фонду ми плануємо придбати готовий склад у Новосибірську з уже усталеним пулом орендарів, серед яких такі провідні рітейлери, як Auchan та Окей. Орендарі мають довгострокові договори оренди, які забезпечуватимуть дохідність пайовиків ЗПІФН.
Формат виявився дуже популярним у приватних інвесторів. В рамках цього розміщення ми всього за один місяць залучили від фізичних осібчерез роздрібну мережу банку близько 2,5 млрд. рублів.
Який для цього формату поріг входу та очікувана прибутковість? І чи не плануєте ви для залучення коштів у ЗПІФН використовувати інструмент краудфандингу?
Мінімальна сума вкладень у фонд із рентною нерухомістю становить від 330 тис. рублів. Очікувана цільова доходність – близько 15% річних.
Щодо краудфандингу, то він цілком може стати додатковим способом збирання грошей. У нас зараз є в планах розробка онлайн-майданчика, де клієнти могли б дізнатися про перспективні об'єкти інвестування, а ми – через неї фіксувати споживчі ліди (акти реєстрації, анкети та запити потенційних клієнтів, прим. ред.) та за ними обдзвонювати клієнтів, пропонуючи увійти до того чи іншого проекту. Однак, на наш погляд, фізичні канали для збирання грошей поки що ефективніші, ніж віртуальні.
Можна сказати, що ІІС і ЗПІФН – це відносно нові, певною мірою експериментальні для вас формати. А яка ситуація із традиційними продуктами – акціями, облігаціями?
Звісно, флагманськими продуктами для операторів фондового ринку залишаються акції та облігації. Якщо говорити про попит з боку приватних інвесторів на ті та інші, то він між ними розподілений практично порівну.
Щодо тенденцій, то основних тут дві. Перша – останнім часом російські клієнтивсе більше віддають перевагу продуктам з розміщенням на глобальних ринках. У кризу стали популярнішими валютні продукти. Так, багато клієнтів змінили рублеві облігації на валютні. У сегменті акцій багато хто також перейшов у фонди більш стабільних розвинених ринків, оскільки втомилися від ризику нафти, котрий сильно корелює з російською економікою.
Друга тенденція – все частіше люди стали вкладати у високотехнологічні сектори, зокрема пов'язані з біотехнологіями, медициною, IT та ін.
З урахуванням цих трендів ми у 2014 році доповнили нашу лінійку ПІФів фондами глобальних інвестицій. Частина з них забезпечує опосередкований доступ російських приватних інвесторів на американські, європейські та деякі ринки, що розвиваються, на глобальний ринок боргових облігацій. Завдяки тому, що багато клієнтів переорієнтувалися на ці фонди, нам у кризовий період 2014 року вдалося запобігти сильному відтоку коштів.
Фонди, пов'язані з інноваційними галузями, також мають високий попит. Зокрема, наш ОПІФ «Сбербанк – Біотехнології» минулого року став лідером зі зборів: ми запустили його у травні 2015-го і до кінця грудня зібрали близько 4 млрд. рублів.
Клієнтів, які інвестують в акції та облігації, ми розбили на три risk-return (за співвідношенням ризику та прибутковості) сегменти – від консервативного до агресивного. І кожної з цих груп формуємо окремі модельні портфелі, складені з наших фондів. Періодично проводимо інвестиційні комітети, у яких портфелі переглядаються. Це зручно клієнтським менеджерам, тому що вони, визначивши ризик-профіль клієнта, можуть відразу запропонувати йому готове пакетне рішення.
Це також дуже корисно для клієнтів, оскільки більшість з них не має високої фінансової грамотності – їм досить складно розібратися у всіх перипетіях ринку, оскільки продукти різняться по секторах, валюті, капіталізації.
Якщо можна, то тут також цифри озвучте, будь ласка.
Щоб купити мінімальний портфель, що складається з паперів чотирьох фондів, потрібно щонайменше 60 тис. рублів.
З прибутковістю складніше. Минулого року, наприклад, акції та облігації зросли в середньому на ринку на 30-40%. Відповідну прибутковість, після досягнення «дна» 2014 року, 2015-го показали як консервативні, так і агресивні портфелі, у тому числі й у нас. Однак це аж ніяк не показові цифри.
Коректніше взяти з метою оцінки прибутковості портфелів цінних паперів результати комплексного аналізу, що його вели з початку 2000-х років, включаючи всі кризи та періоди зростання. За цими даними середня трирічна дохідність консервативного портфеля становить близько 12% річних, агресивного – 15-16%. На таку прибутковість ми сьогодні й орієнтуємо інвесторів. При цьому попереджаємо, що вони мають бути готовими до волатильності на фінансових ринкахта витримувати довгостроковість інвестицій.
Що заважає розвитку ринку роздрібних інвестицій у фондовий ринок, паї?
Глибинна ключова причина слабкого розвитку – низький рівень фінансової грамотності. Хоча споживачів можна зрозуміти, якщо подивитися на перфоманс останніх років, Коли ринок акцій на п'ятирічному відрізку опинився на нулі.
Другий важливий фактор – банківські ставкиза вкладами досить тривалий час перебували у зоні позитивної реальної доходності. На сьогоднішній момент, якщо дивитися на довгострокову перспективу, депозити Ощадбанку пропонують клієнтам цікаве співвідношення ризику та прибутковості, тому інвестиційним компаніям зараз непросто конкурувати з ними, хоча деякі продукти мають свої явні переваги.
Банки, у свою чергу, у попередні роки цілком влаштовувала ситуація із зростанням ринку споживчого кредитування, і основну ставку вони робили цей напрям. Левову частку своїх зборів вони спрямовували на видачу кредитів населенню. Банківські роздрібні мережі раніше не приділяли належної уваги розвитку небанківських фінансових продуктів.
Зараз ситуація змінюється, темпи зростання кредитного портфеляу банків знижуються. Ставки починають падати. Відповідно у них з'явилася потреба в диверсифікації, тобто в тому, щоб окрім традиційного відсоткового доходуотримувати більше комісійного доходу. Ми це бачимо і на прикладі Ощадбанку, і щодо інших кредитних організацій.
Сильно змінити стан речей допоможе подальше зниження Банком Росії ключової ставкиякщо воно відбудеться. З одного боку, це призведе до зниження ставок за депозитами. Як тільки вони впадуть, і стане зрозуміло, що інфляцію ними не покрити, клієнти почнуть переходити в більш ризикові продукти.
З іншого боку, зниження ключової ставки ЦП позитивно вплине на прибутковість інвестиційних продуктів – воно призведе до зростання вартості. корпоративних облігацій, і навіть до зниження необхідної дохідності з акцій російських емітентів, і підвищення цін них.
Відповідно зниження ставки ЦБ РФ - це наш шанс - драйвер зростання інвестиційних компаній.
На початку розмови ви сказали про якусь елітну категорію інвесторів, які теж є активними учасниками ринку, але зі своєю специфікою. Які тенденції можна відзначити їм?
Я б охарактеризував поведінку преміум-інвесторів так: прагнення самостійності. Більшість доларових мільйонерів – це люди, які інвестують давно та професійно, пройшли з цим ринком численні підйоми та кризи.
Останнім часом найбільш заможні клієнти все менше хочуть вкладати в окремі акції та облігації і більше прагнуть купувати комплексні продукти, в які зашиті різні опціони, намагаються структурувати свої інвестиції через досить складні фінансові інструменти При цьому вони все більше прагнуть контролювати свої гроші самі, вибираючи продукти на зразок advisory (консультаційне брокерське обслуговування).
Багато преміум-інвесторів зараз відкрито особистий брокерський рахунок, є свій sales-трейдер, який періодично пропонує різні інвестиційні ідеї, а власники активів говорять «так» чи «ні». Найбагатші клієнти, здатні вкладати десятки мільйонів доларів, створюють свої family-офіси, наймають особистих керуючих, які підбирають для них провайдерів різних продуктів.
Відповідно, попит на довірче управління, коли активами інвестора (у межах інвестиційної декларації, але з великим ступенем своїх повноважень) розпоряджається портфельний менеджер, падает.
Масштаби категорії гравців-мільйонерів можна оцінити лише приблизно – їх від 100 тис. до 200 тис. осіб. Але точної статистики немає – це непублічна категорія. Усередині вона теж неоднорідна хтось вкладає мільйони, хтось – десятки та сотні мільйонів.
Ось, напевно, так можна загалом описати споживчі переваги на ринку пайових фондів, довірчого управління, ІІС.
Вже понад 10 років Ощадбанк Росії бере участь у фінансуванні довгострокових інвестиційних проектіву всіх галузях російської економіки, будучи лідером ринку за обсягом наданого фінансування, за ступенем галузевої та продуктової диверсифікації.
Банком накопичено великий досвід як у частині надання класичних послуг інвестиційного кредитування та проектного фінансування, і у частині реалізації нестандартних комплексних фінансових продуктів.
Банк пропонує такі послуги для корпоративних клієнтів
- Середньо- та довгострокове фінансування інвестиційних проектів
- Фінансування угод злиття та поглинання (M&A)
- Фінансування лізингових угод
- Організація розміщення облігаційних позик
- Надання банківських гарантійу рамках фінансованих проектів
- Кредитування у межах експортного фінансування під страховку експортного агентства
Форми та умови кредитування
Кредитування здійснюється у вигляді разового кредиту або шляхом відкриття кредитної лінії як у рамках лімітів, які встановлюються на підприємство, так і на основі розгляду окремих інвестиційних проектів.
Кредит може бути наданий у рублях або у іноземній валютітерміном до 10-15 років під різні форми забезпечення.
З більш детальною інформацієюпро фінансування контрактів щодо імпорту товарів та послуг капітального характеру за рахунок коштів іноземних банків під покриття експортного кредитного агентства.
Ви не повинні поповнювати рахунок на початку року. Зручний момент ви вибираєте самі.
Наприклад, вносите деяку суму у березні, і на початку наступного року можете претендувати на відрахування. Вносите її у грудні — також можете розраховувати на відрахування на тих самих умовах. Що особливо зручно, якщо, наприклад, наприкінці року у вас премія, чи 13-та зарплата.
Важливо пам'ятати: щоб отримати податкове вирахування, вам потрібно мати офіційний дохід, з якого ви зазвичай сплачуєте податок. Саме його й поверне вам держава.
Для того щоб отримати максимальне відрахування з 400 тис руб., Достатньо мати дохід в 34 тисячі руб.
Які
існують ризики
Де ж будуть мої гроші весь той час, поки я ними не користуюся? Я можу їх втратити?
Ці та інші питання ставлять собі люди, які ніколи не стикалися з інвестиціями. Відповіді дуже прості.
Дохід 13% гарантований державою.
Це означає, що інвестор, тобто ви, не має жодних ризиків і не може втратити свої гроші. Весь той час, поки ви не користуєтесь грошима, а це три роки, вони зберігаються на біржі, а це також державна структура.
Прибуткові інвестиції
Ваш ІІС вміє заробляти значно більше ніж 13%. Гроші, які лежать на вашому рахунку, можна інвестувати та отримувати додатковий дохід. На 100% безпечними такі інвестиції не будуть. Тут працює просте правило: що вищий потенційний дохід, то більше ризики.
Облігації Федеральної позики
Найконсервативніший спосіб отримувати додатковий дохід з ІІС це віддати свої гроші у борг державі. Тобто купити Облігації Федеральної Позики. Ці цінні папери вважають найнадійнішими, і ось чому. Ви не отримаєте з них доходу лише в одному випадку, якщо держава оголосить дефолт. Якщо раптом таке станеться, облігації — останнє, що хвилюватиме нас із вами. Таке відбувається під час воєн, революцій, чи ще рідкісних соціальних потрясінь.
Модельні портфелі та структурні продукти
Так називають пакети цінних паперів, які відбирають вам аналітики. Оцінивши ризики, а вони можуть бути значними, ви самі ухвалюєте рішення про те, чи зручні вам такі інвестиції.
Вибір фінансових інструментіввеликий, у кожного є свої плюси та мінуси
Модельні портфелі – це готовий інвестиційний інструмент. Аналітики складають їх для вас, враховуючи ваші уподобання, такі як дохідність та ступінь ризику. Чим вищі ризики, тим вищий прибуток. Ви будь-якої миті можете продати свій модельний портфель і зафіксувати прибуток або збиток. Але гроші не можна буде зняти з рахунку протягом 3-х років, інакше доведеться повернути податкові відрахування.
Для того, щоб почати інвестувати не потрібно мати багато грошей. Досить невеликої стартової суми всього в 50 тис. рублів.
Склад портфелів ви вибираєте самі: ваш портфель може складатися з акцій, облігацій, або поєднувати те й інше. Він може бути складений із цінних паперів одного сектора, наприклад, нафтових компаній чи американських акцій. ITI Capital якраз складає такі портфелі.
Як купити
модельний портфель
Ми максимально спростили цей процес. Щоб купити модельний портфель, достатньо натиснути пару кнопок в особистому кабінеті.
Портфелі цінних паперів складають аналітики нашої компанії, щоб усе надійно працювало, вони проаналізували кожну компанію, акції чи облігації якої потрапили до складу портфеля.
Може статися і так, що наші аналітики більше не бачать перспективи зростання тієї чи іншої компанії. Тоді вони прибирають цінні папери цієї компанії з портфеля та замінюють їх. Така процедура називається ребалансуванням вашого модельного портфеля. Ви можете бути впевнені, що ми уважно спостерігаємо за рухом ринку та оперативно робимо висновки.
Ризики інвестицій
у модельні портфелі
Модельні портфелі, як і будь-які інвестиційні продукти, мають на увазі ризики. Уникнути їх неможливо, але можна грамотно диверсифікувати, тобто розділити та зменшити за рахунок того, що цінних паперів у вашому портфелі декілька.
Якщо портфель складається з декількох паперів, то ймовірність ваших фінансових втрат зменшується математично. До того ж 13% податкового відрахування ви отримаєте у будь-якому випадку, достатньо лише мати офіційний дохід.
ІІС для професійних інвесторів
Ваш індивідуальний інвестиційний рахунок може мати два типи. За першим типом ви отримуєте відрахування 13% наприкінці року з вашого офіційного доходу.
Другим типом ІІС зручно користуватися тим, хто перетворив торгівлю на біржі на основну діяльність. У вас немає офіційного роботодавця, але ви заробляєте за допомогою трейдингу? Тоді торгуйте на ІІС та звільняйте торгівлю від податків.
Дізнатися більше
Пропоновані Ощадбанком інвестиційні продукти призначені для широкого кола інвесторів – від консервативних пенсійних програм до активних торгів на біржі з використанням індивідуального інвестиційного рахунку. Що зручно – більшість дій, пов'язаних із придбанням, погашенням та розпорядженням банківських продуктівможна проводити в режимі онлайн з використанням системи Ощадбанк онлайн, особистого кабінетуінвестора компанії Ощадбанк Управління активами та спеціального мобільного додаткуОщадбанк Інвестор.
Довгострокові інвестиції в Ощадбанку
Для тих, хто замислюється про майбутнє, пропонуються спеціальні довгострокові інвестиційні продукти Ощадбанку для фізичних осіб, пов'язані з низьким рівнем ризику та відмінною прибутковістю.
Накопичувальне страхування
Один із таких інструментів – накопичувальне страхуванняжиття. Його суть полягає в наступному:
- Клієнт вибирає суму, яку хоче накопичити до закінчення дії програми (від 3 до 5 років);
- Здійснює оплату (мінімум 100 тис. рублів);
- Платіж ділиться на дві частини: одна вкладається компанією, що управляє, в консервативні інструменти, друга (менша) – в агресивні;
- Як тільки програма закінчується, клієнт отримує всі виплати плюс накопичений дохід.
Якщо під час дії поліса з ним стався страховий випадок (смерть, інвалідність тощо), то він (або його спадкоємці) отримує виплату відразу ж.
Цей інвестиційний продукт Ощадбанку дозволяє не лише накопичити достатньо. велику сумута сформувати гарний дохід(за 2015 рік середня дохідність за програмами ІСЖ становила 10,5% річних), але й одержати фінансовий захист.
Накопичувальне страхування - довгострокові інвестиції, які дозволять вам зміцнити фінансову дисципліну та отримати страховий захист
Пенсійні програми
Другий варіант довгостроковий інвестиції- участь в пенсійної програми. Є два варіанта:
- Перевести свою накопичувальну частину пенсії до НПФ Ощадбанк та отримувати набагато більший дохід, ніж у державному Пенсійному фонді;
- Забезпечити собі недержавну пенсію, склавши індивідуальний планнакопичень.
Для переведення частини пенсії до НПФ достатньо оформити відповідну заяву до місцевого Пенсійного фонду (або звернутися за допомогою до консультантів Ощадбанку, вони допоможуть підготувати документи).
Для забезпечення «другої» пенсії необхідно також укласти договір з НПФ Ощадбанк і переводити на свій рахунок додаткові платежі – від 1500 рублів уперше та від 500 рублів у наступні рази. НПФ самостійно інвестуватиме кошти та примножуватиме накопичення. Якщо гроші знадобляться раніше, через 5 років їх можна буде повністю зняти без втрат.
Для всіх, хто думає стратегічно, підійде опосередкована інвестиційна програма- Пенсійна
Інвестиції у метал
Ще одні довгострокові інвестиційні продукти Ощадбанку для фізичних осіб – вклади в дорогоцінні метали. Є можливість придбати як реальні метали у вигляді злитків або інвестиційних монет, так і відкрити знеособлений металевий рахунок. На сьогоднішній день в Ощадбанку можна інвестувати в золото, срібло, паладій та платину.
Консервативні інвестиційні продукти
Є в Ощадбанку і такі продукти, які мають мінімальний ризик і невисоку прибутковість. Вони призначені для обережних інвесторів, прихильників стабільного доходу.
Депозити та вклади
До традиційних консервативних інвестиційних продуктів Ощадбанку відносяться депозити:
- Зберігай - зі ставкою до 5,15% у рублях;
- Поповнюй - зі ставкою до 4,62% у рублях;
- Управляй - зі ставкою до 4,32% у рублях;
- Подаруй життя (спеціальний рахунок для допомоги дітям з онкозахворюваннями) – до 5% річних, що відкривається на 1 рік;
- Ощадний рахунок – до 2,3% річних, безстроковий рахунок.
Вклади Зберігай, Поповнюй та Управляй діють до 3 років, їх можна відкрити у відділенні та Ощадбанк онлайн, решта – тільки у відділеннях.
Ощадні сертифікати
Відмінною альтернативою вкладам, які не можна подарувати чи закласти, є такий інвестиційний продукт Ощадбанку для фізичних осіб як ощадний сертифікат. Це цінні папери, що відкривається терміном до 3 років. Ощадбанк здійснює виплату на пред'явника відповідно до зазначеної у сертифікаті прибутковості після його закінчення. Параметри сертифіката:
- Номінал - від 10 тис. рублів;
- Прибутковість – до 7,2% річних;
- Поповнення чи зняття – не передбачено.
Увага: ощадні сертифікати не беруть участь у системі страхування вкладів!
ОФЗ-н
Ще один варіант консервативних вкладень - облігації федеральної позики для населення. Цей інвестиційний продукт Ощадбанку призначений виключно для фізичних осіб і реалізується, окрім Ощадбанку, тільки у ВТБ на таких же умовах. ОФЗ-н – цінний папір, емітований Мінфіном, виплати нею гарантуються державою. Параметри облігацій:
- Номінал – 1000 рублів;
- Рекомендований термін погашення – 3 роки;
- Купонний прибуток – підвищується від 7,5% до 10,5% річних (при володінні облігацією понад 3 роки);
- періодичність виплати – раз на півроку.
ОФЗ можна купити до березня 2019 року. Будь-якої миті облігацію можна продати назад до банку за номіналом, через роки також можна отримати накопичений купонний дохід.
Банківське довірче управління
Ті інвестори, які хочуть отримати прибутковість вище за ринок і готові ризикнути, можуть передати кошти в довірче управління Ощадбанку.
Серед запропонованих Ощадбанком інвестиційних продуктів одна з найпопулярніших програм ДУ – захищена інвестиційна програма. Передбачаються два її варіанти:
- Звичайна з виплатою гарантованої суми та потенційного доходу наприкінці строку;
- Купонна – із поступовою виплатою доходу.
Відповідно до правил звичайної програми інвестор може вкласти кошти в один із п'яти найбільших світових ринків – нерухомість, золото, облігації, нові технології чи нафтовий сектор. Параметри програми:
- Внесок – від 100 тис. рублів;
- Термін – до 10 років;
- Валюта – рублі чи долари;
- Є можливість часткового зняття чи доповнення коштів.
Купонна програма передбачає вкладення в акції зарубіжних компаній. Інвестор отримує дохід, якщо портфель підвищився в ціні, та номінальну суму вкладень, якщо ціна активів впала або залишилася такою самою.
Ще один призначений виключно для фізичних осіб інвестиційний продукт Ощадбанку готова стратегія для індивідуального інвестиційного рахунку. Клієнт банку може відкрити собі ІІС та отримати податкові преференції:
- відрахування на внесок (повернути до 13% від розміру внесених на ІІС коштів);
- Або відрахування з доходу.
Ощадбанк дозволяє як самостійно торгувати на ІІС, так і вибрати одну з готових стратегій:
- Рублеві облігації - кошти вкладаються в ОФЗ та корпоративні облігації;
- Доларові облігації – купуються євробонди та облігації зарубіжних корпорацій.
Параметри програми:
- Термін – від 3 років;
- Сума - мінімум 100 тис. рублів, максимум - 1 млн. рублів на рік;
- Зняття та поповнення неможливе.
Інші популярні банківські інвестиційні продукти Ощадбанку ПІФи. Вони перебувають під керівництвом компанії Ощадбанк Управління активами. На сьогоднішній день можна вкласти кошти в 21 відкритий ПІФ Ощадбанку, обравши між консервативними, помірними та агресивними фондами.
Умови інвестування:
- Рекомендований термін вкладень – від 1 року;
- Мінімальна сума - 15 тис. рублів при відкритті в офісі та 1 тис. рублів при відкритті на сайті Ощадбанк Управління активами;
- Цільова доходність - від 13% до 27% річних.
Для отримання стабільного прибутку інвесторам рекомендується зібрати збалансований і максимально диверсифікований портфель з ПІФів.
Брокерські послуги для фізичних осіб
Попередні інвестиційні продукти Ощадбанку можна умовно зарахувати до пасивних інвестицій, оскільки роботу з активами здійснюють сторонні люди – професійні управляючі. Проте, якщо клієнт хоче здійснювати активні інвестиції, тобто. самостійно виходити на ринок і отримувати номінально нічим не обмежену прибутковість, у нього така можливість є.
Ощадбанк надає вихід на Міжнародну Московську валютну біржіна всі три основні секції: фондовий, терміновий та позабіржовий ринок. Інвестору достатньо підписати у відділенні заяву на відкриття брокерського рахунку або ІІС та поповнити рахунок будь-яким зручним способом. Передбачено два варіанти подання заявок:
- По телефону;
- Дистанційно за допомогою терміналу QUIK або мобільного додатка.
Комісії за роботу на біржі:
- В основній секції – від 0,006% до 0,165%;
- На терміновому ринку - 0,5 рублів за відкриття угоди та 10 рублів за примусову ліквідацію позиції;
- На позабіржовому ринку – 0,17%.
Крім того, для учасників фондового ринку приготовлено ще два інвестиційні продукти Ощадбанку для фізичних осіб, призначених для полегшення торгів.
Перший – сервіс Прості інвестиції. Це автоматичний фінансовий радник, розроблений на основі робіт нобелівських лауреатівГ. Марковиця та У. Шарпа. Він аналізує торги на фондовому ринку та передає сигнали трейдерам для здійснення угоди. Унікальність сервісу полягає в тому, що він дозволяє інвестору скласти власний фінансовий планонлайн, залежно від його можливостей.
Другий інструмент - онлайн-платформа eToro, що є по суті сервіс копіювання угод. Більше того, eToro – це соціальна мережа, що дозволяє трейдерам спілкуватися один з одним та розробляти стратегії спільного заробітку. Новачки на фондовому ринку можуть просто слідувати за кількома професійними керуючими, примножуючи свій капітал, а досвідчені трейдериможуть отримати додатковий дохід, дозволяючи іншим інвесторам копіювати їхні угоди.
Висновок
Таким чином, інвестор будь-якого профілю може знайти в Ощадбанку відповідні саме йому інструменти збільшення свого майна. Різнопрофільні інвестиційні продукти Ощадбанк дозволяють як самостійну торгівлю на ММВБ, так і пасивні інвестиційні стратегії. Передбачені програми для ризикових та консервативних інвесторів. Більшість операцій доступні онлайн.
