Prema teoriji rizika, iznos plaćanja za poseban ugovor osiguranje je slučajna varijabla. Shodno tome, iznos plaćanja po svim ugovorima će takođe biti slučajna varijabla. Odnosno, može uzeti bilo koju vrijednost od nule do maksimalno mogućeg iznosa plaćanja jednak ukupnoj osiguranoj sumi po svim ugovorima.
Da bi osigurao 100% garanciju isplate osiguranja, osiguravač mora formirati fond osiguranja u visini ukupne sume osiguranja. U ovom slučaju, neto premija za svaki ugovor će biti jednaka osiguranoj sumi. Dakle, uzimajući u obzir opterećenje, osiguranik će morati platiti više nego što će dobiti po nastanku osigurani slučaj. Stoga, prilikom obračuna premija osiguranja, osiguravači su primorani prihvatiti sigurnosnu garanciju manju od 100%. U praksi, njegova vrijednost je u rasponu od 85 do 99,9%.
Početna nejednakost za određivanje vrijednosti neto premija je:
vjerovatnoća (iznos plaćanja< величина fond osiguranja) ³ g,
gdje je γ vrijednost sigurnosne garancije.
Visina neto premija utvrđuje se na osnovu potrebne veličine fonda osiguranja koji se formira na njihov teret.
Vrijednost neto premija odražava rizik koji ovaj ugovor predstavlja za osiguravača. Kvantitativno, ovaj rizik se procenjuje kroz verovatni iznos isplate, a maksimalna moguća isplata je po definiciji jednaka osiguranoj sumi.
Očekivana isplata, a time i neto premija, može se izraziti kao:
Neto premija = osigurana suma * Neto stopa/100,
Neto stopa (neto tarifa) odražava nivo rizika osiguravača i izražava se ili kao procenat osigurane sume ili u rubljama od 100 rubalja od sume osiguranja. Dva faktora utiču na veličinu neto opklade:
Vjerovatnoća osiguranog slučaja ovaj sporazum;
Očekivana težina osiguranog slučaja, koja je određena odnosom očekivanog iznosa isplate za osigurani slučaj prema osiguranoj sumi po ugovoru.
Osiguranu svotu bira sam osiguranik. Njegova gornja granica je vrijednost osigurane imovine.
Neto premija predstavlja najveći dio bruto premije. Bruto premija se može predstaviti kao umnožak osigurane sume puta stope osiguranja ili tarifne stope. Tarifna stopa, koji određuje vrijednost premija osiguranja, zove se bruto stopa i predstavlja isplatu od 100 rubalja osigurane svote ili postotak od osigurane sume:
premija osiguranja= Osigurana suma * Bruto stopa/100,
Bruto stopa se sastoji od neto stope i opterećenja. Označava se udio opterećenja u bruto stopi f i izražava se u % ili dijelovima jedinice. Opća formula za izračunavanje bruto stope je:
f
Ako je udio opterećenja izražen u %, tada:
Bruto stopa = Neto stopa / 1- f*100
Ova formula Određivanje bruto stope je zajedničko za sve vrste osiguranja. Međutim, metode izračunavanja neto stope uključene u ovu formulu razlikuju se po vrsti osiguranja.
Plan praktična sesija:
1. Sastav i struktura tarifne stope.
2. Opšti principi obračun neto - i bruto - stopa.
Pitanja koja se razmatraju na praktičnoj lekciji:
1. Cijena usluga osiguranja i faktori koji utiču na njenu vrijednost.
2. Struktura premije osiguranja.
3. Metodologija potvrđivanja neto premije rizika. Nivo osiguranja sigurnosti.
4. Metodološke osnove obračun bruto - stopa i bruto premija.
Neto premija- dio premije osiguranja namijenjen direktnom pokriću štete. Neto premija je glavna komponenta bruto premije.
Neto premija se sastoji od neto neto premije rizika i premije rizika (osiguranja).
Neto neto premija
Određivanje neto premije rizika tradicionalno je bila domena aktuarskih proračuna i matematike osiguranja. Neto neto premija se obračunava na osnovu podataka o štetama za prošli period i predstavlja proizvod učestalosti nastanka osiguranog slučaja sa prosječnim iznosom štete za cijeli niz osiguranih slučajeva koji su se dogodili u prošlosti.
Neto premija rizika = Učestalost štete x Prosječna šteta
Učestalost oštećenja se definiše kao količnik broja slučajeva oštećenja u posmatranom skupu podeljen sa brojem jedinica posmatranja uključenih u ovaj skup.
Prosječna šteta je količnik podjele ukupan iznos gubitak za posmatrani period prema broju slučajeva štete za isti period.
Premija rizika (osiguranja).
Premija rizika ima za cilj povećanje pouzdanosti osiguranja.
Prilikom utvrđivanja obrazaca oštećenja kao posljedica slučajni događaji u prošlosti i utvrđivanju, na osnovu ovog dosadašnjeg iskustva, neisplativosti u budućnosti, neizbježne su dvije vrste grešaka:
- Pogrešna dijagnoza kao rezultat nepotpunih informacija. To je zbog činjenice da je statistički uzorak ograničen i ne ispunjava zahtjeve zakona velikih brojeva.
- Greška prognoze, koja se sastoji u tome da u budućnosti neće doći do potpune podudarnosti sa okolnostima iz prethodnog perioda, na osnovu kojeg je određena neto premija rizika. Ovo može biti zbog uticaja neuračunatih ili promijenjenih faktora. Dokazano je da i uz vrlo dobre informacije o štetama buduća šteta u pola slučajeva premašuje svoju vrijednost.
Da bi se garantovao pouzdan osiguranje, tj. da bi se povećala vjerovatnoća da će prikupljeni novac biti dovoljan za plaćanje štete u budućnosti u svim slučajevima, neto premiji se dodaje premija rizika (osiguranja).
Vrijednost premije rizika ne može biti manja od standardne devijacije koeficijenta gubitka osigurane sume.
Korištenje neto stope osiguranja za određivanje neto premije
Očekivana vrijednost neto premije može se definirati kao proizvod osigurane sume i neto stope. Neto stopa je procenat koji odražava vjerovatnoću gubitka, izračunatu na osnovu odnosa štete prema ukupnoj osiguranoj sumi osiguranih objekata.
Iznos neto premije određuje se po formuli:
Neto premija = osigurana suma x Neto stopa/100
Bruto premija, odnosno premija osiguranja, predstavlja iznos isplate osiguranja po ugovoru o osiguranju, koju osiguranik uplaćuje osiguravaču (osiguravajućoj organizaciji) za određeni period od ukupne osigurane sume.
Bruto premija zavisi od iznosa osiguranja, stepena rizika i perioda na koji se ova premija osiguranja plaća. Ovaj period trajanja se ne može poklapati sa opštim periodom osiguranja. Bruto struktura premije odražava ekonomski mehanizam osiguranje.
Može se razlikovati dva elementa — neto premija namijenjen za isplate osiguranja prema uslovima ugovora o osiguranju, i opterećenje, namenjen pokrivanju troškova poslovanja i ostvarivanja dobiti od poslova osiguranja (Sl. 1). Imajte na umu da se neto premija obračunata po jedinici osigurane sume, koja je obično jednaka 100 rubalja, naziva neto stope.
Rice. 1. Bruto struktura premije
Odnos neto premije i opterećenja, u zavisnosti od vrste i obima osiguranja, kao i visine troškova poslovanja, može biti različit.
Trenutno se ovaj omjer mijenja u pravcu povećanja udjela opterećenja na 15-20%, što je uobičajeno u svjetskoj praksi. Ovaj trend je uglavnom rezultat povećanja strukturnog elementa opterećenja – provizije, što ukazuje na povećanje značaja rada posrednika u osiguranju (agenta, brokera), i u velikoj mjeri odgovara svjetskoj praksi.
Uglavnom neto premija može uključivati sljedeće strukturne elemente — doprinos riziku, rizik (garantna) premija i doprinos štednji(Sl. 2).
Rice. 2. Moguća struktura neto premije
Doprinos riziku je namijenjen za pokriće rizika za sve vrste osiguranja, odnosno koristi se za isplate osiguranja u slučaju osiguranog slučaja. Ona je uvijek prisutna u strukturi neto premije.
Premija za rizik (garancija ili stabilizacija). dizajniran da nadoknadi mogući višak stvarne isplate preko obračunatih, uzetih u obzir u vidu doprinosa riziku. Ova premija možda neće biti uključena u strukturu neto premije – sve zavisi od strategije upravljanja koju odabere osiguravač. Ako je njegov cilj osvajanje tržišta osiguranja na račun cijena nižih od ostalih osiguravača, ovaj element (premija rizika) nije uključen u strukturu neto premije. Ukoliko osiguravač želi da ojača svoju finansijsku stabilnost, ovaj element je uključen u neto premiju.
Kumulativni (uštedni) doprinos namijenjeno je za akumuliranje uplaćenog iznosa po uslovima ugovora o dugoročnom životnom osiguranju - u slučaju da osiguranik preživi do određenog datuma (pod rizikom preživljavanja). Finansirani doprinos mora biti uložen da bi se ostvario prihod. To je strukturni element neto premije dugoročnih ugovora o životnom osiguranju, na primjer, za osiguranje preživljavanja, mješovito životno osiguranje, penzijsko osiguranje (u ovaj slučaj koristi se ruska klasifikacija vrsta osiguranja).
Iznos doprinosa za rizik u neto premiji zavisi od osigurane sume i verovatnoće nastanka osiguranog slučaja.
Premija za rizik zavisi od prihvaćene vjerovatnoće prekoračenja stvarnih plaćanja u odnosu na obračunate. Što je manja data verovatnoća prekoračenja stvarnih plaćanja u odnosu na obračunate, to je veća premija za rizik. Odnos između doprinosa riziku i premije rizika za različite vrste osiguranja može biti različit.
Iznos doprinosa za štednju zavisi od prihvaćenog pravila obrta novca (prosta ili složena kamata), iznosa osiguranja (akumuliranog) iznosa plaćenog uz rizik preživljavanja, stope prihoda obećanog osiguraniku i trajanja ugovora (perioda akumulacije). Za akumulativni tip osiguranja odnos rizika i akumulativnih doprinosa određen je uslovima ugovora.
Uključivanje rizika i fondovskih doprinosa u strukturu neto premije determinisano je vrstom osiguranja - rizik od habanja je praktično uključen u sve vrste osiguranja, jer obezbeđuje pokriće rizika, a fondovski - samo u dugoročnom životnom osiguranju. ugovore.
Dakle, uz kratkoročno osiguranje od nezgode i bolesti, zdravstveno osiguranje ili osiguranje smrti, imovine i odgovornosti ( vrste rizika osiguranje) struktura neto premije nužno uključuje doprinos riziku i, u zavisnosti od odabrane strategije upravljanja kompanijom, može, ali i ne mora, uključivati premiju rizika.
Prilikom osiguranja penzija (dugoročni vid životnog osiguranja) u strukturu neto premije ulazi fondovski doprinos, koji je namijenjen za isplate osiguranika u riziku preživljavanja do određenog datuma, npr. sledeća uplata. Imajte na umu da za dugoročne ugovore o životnom osiguranju, koji predviđaju i pokriće rizika (rizik smrti i, možda, rizik od nesreće) i akumulaciju sredstava u slučaju preživljavanja, na primjer, za mješovite ugovore o životnom osiguranju, nestaje potreba za uključivanjem premije rizika u neto premiju - ulogu premije rizika (garancije) obavlja kumulativni doprinos.
U tabeli. U tabeli 1 prikazane su opcije za moguće strukture bruto premija za različite vrste osiguranja.
Tabela 1
Opcije strukture bruto premije za različite vrste osiguranja
Neto premium elementi- doprinos za rizik, premija za rizik i kapitalni doprinos - izvori su formiranja posebnih fondova osiguranja - rezerve osiguranja namijenjene za plaćanja po uslovima ugovora o osiguranju.
Kao što je već napomenuto, opterećenje je dio bruto premije namijenjen pokrivanju troškova poslovanja i ostvarivanju dobiti od poslova osiguranja (Sl. 3).
Rice. 3. Struktura opterećenja
Prvi strukturni element opterećenja — troškovi poslovanja- odnosi se na troškove usluga osiguranja, drugi element je planirana dobit društva za osiguranje od poslova osiguranja.
Troškovi poslovanja dijele se na tradicionalno, koji imaju mjesto za bilo koju vrstu poslovanja, i specifično specifično za industriju osiguranja.
Specifične vrste troškova uključuju provizije agentima i brokerima za posredničke aktivnosti u distribuciji proizvoda osiguranja, troškovi preventivnih (preventivnih) mjera, troškovi povezani, na primjer, s početnim pregledom (pri sklapanju ugovora), kao i pregledi povezanim sa nastanak osiguranog slučaja i sl.
Iskustvo ekonomično razvijene države pokazuje da udio troškova za preventivne mjere može biti 4-6% bruto premije, a udio provizija do 20% bruto premije.
n-godišnje mješovito životno osiguranje
Neto premija se izračunava po formuli:
Puno životno osiguranje odgođeno za t godine
Kod ove vrste osiguranja neto premija se izračunava po formuli:
n-godišnje osiguranje života odgođeno za t godine
Puno životno osiguranje sa kontinuirano rastućim beneficijama
19. Obračun neto premija za puno životno osiguranje sa naknadama osiguranja isplaćenim na kraju posljednje godine života.
IZRAČUN NETO PREMIJE ZA OSNOVNE DISKRETE
VRSTE OSIGURANJA
Na osnovu definicije diskretnih vrsta osiguranja, te koncepta aktuarske vrijednosti, mogu se dobiti sljedeće formule za obračun neto premije:
1. Puno životno osiguranje sa isplatom naknade na kraju posljednje godine života.
Neto premija se obračunava kao
je diskretna analiza kontinuirane pojednostavljujuće funkcije.
20. Obračun neto premije za n-godišnje privremeno i mješovito životno osiguranje sa
isplata naknade za osiguranje na kraju posljednje godine života.
P-ljetno osiguranje života sa isplatom naknade na kraju godine smrti
3. P-ljetno mješovito životno osiguranje sa isplatom naknade na kraju godine smrti
4. Puno životno osiguranje sa isplatom naknada za osiguranje na kraju posljednje godine života, odgođeno za t godina
5. Puno životno osiguranje sa godišnjim povećanjem naknada i isplatom naknada na kraju posljednje godine života
Označavajući , možemo pisati u obliku
Ovdje je diskretna funkcija pojednostavljivanja.
21. Odnos između kontinuiranih i diskretnih vrsta životnih osiguranja.
Diskretno osiguranje osiguranje života iznos se isplaćuje na kraju godine smrti. Izračuni se mogu izvršiti direktno iz životnih tablica.
Nakon obračuna neto premije za diskretno životno osiguranje, moguće je izračunati neto premije za odgovarajuće vrste kontinuiranog osiguranja. Da bi se povezale kontinuirane i diskretne vrste osiguranja, potrebno je napraviti određene pretpostavke o raspodjeli životnog vijeka za razlomne starosti.
Obično se pretpostavlja da je ovaj zakon jednoobrazan. Poznato je da su u ovom slučaju slučajne varijable i nezavisne i imaju uniformnu distribuciju na . Tada možemo dobiti sljedeće formule koje povezuju neto premije za odgovarajuće kontinuirane i diskretne vrste osiguranja:
Navedene formule omogućavaju izračunavanje jednokratnih neto premija za kontinuirane vrste osiguranja kroz karakteristike , , , koje se vrlo jednostavno izračunavaju iz podataka datih u opštim tabelama očekivanog životnog vijeka.
22. .Analiza ukupne štete u modelu dugoročnog životnog osiguranja.
Neka trenutno osiguravajuće društvo sklopili ugovore o životnom osiguranju. Označimo kroz - premije, i kroz - vrijednost isplaćene naknade osiguranja po -tom ugovoru u nasumičnom trenutku. Rasporedite vrijednosti uzlaznim redoslijedom: . Tada se, u određenom trenutku, kapital kompanije može izračunati kao
i preduzeće neće otići u stečaj ako je ispunjen sljedeći uslov:
gdje je tekući trošak plaćanja po -tom ugovoru o osiguranju. Vjerovatnoća nepropasti će se izračunati po formuli:
što je slično odgovarajućoj formuli za kratkoročno životno osiguranje. Odnosno, izračunavanje vjerovatnoće nepropadanja kod dugoročnog osiguranja vrši se na isti način kao i kod kratkoročnog osiguranja sa vrijednostima gubitaka.
Tada će premija osiguranja izgledati ovako:
gdje je neto premija po -tom ugovoru, a odgovarajuća premija osiguranja koja se obračunava slično kao i kratkoročno životno osiguranje.
U najjednostavnijem slučaju, kada se premija osiguranja podijeli proporcionalno matematičkim očekivanjima, dobijamo:
Kod složenijih modela dugoročnog osiguranja nije uvijek moguće izraziti:
a) vjerovatnoća ne-propasti u obliku jednostavne formule oblika (32);
b) neto premije i premije osiguranja u obliku (34).
- Neto premija - dio premije osiguranja namijenjen direktnom pokrivanju štete. Neto premija je glavna komponenta bruto premije.
Neto premija se sastoji od neto neto premije rizika i premije rizika (osiguranja).
Povezani koncepti
Prihodi od kamata - prihodi koje prima vlasnik Novac od pozajmljivanja drugima privrednih subjekata. Predstavlja naknadu plaćenu za korišćenje finansijskih sredstava. Obično se izražava kao godišnja procentualna stopa.
Izvještaj o novčanim tokovima - izvještaj kompanije o izvorima gotovine i njihovoj upotrebi u izvještajni period, direktno ili indirektno odražavajući gotovinski računi kompanije klasifikovane prema glavnim izvorima i njihovim gotovinska plaćanja klasifikovane prema većoj upotrebi tokom perioda. Izvještaj daje ukupnu sliku poslovnih rezultata, kratkoročne likvidnosti, dugoročne kreditne sposobnosti i olakšava finansijsku analizu kompanije.
Kamatni rizik ili rizik kamatne stope je rizik (mogućnost) finansijskih gubitaka (gubitaka) zbog nepovoljnih promjena kamatnih stopa. Kamatni rizik može nastati zbog neslaganja između uslova traženja (otplate) potraživanja i obaveza, kao i nejednakog stepena promjene kamatnih stopa na potraživanja i obaveze.
Mjera rizika je funkcija koja vam omogućava da dobijete procjenu finansijski rizik za određeni portfolio imovine u kvantitativnom (najčešće u monetarnom smislu). Mjera rizika se koristi za određivanje veličine rezervni kapital neophodno za ispunjavanje regulatornih zahtjeva.
Mezanin kredit - relativno veliki kredit, obično neobezbeđen (tj. obezbeđen bez zaloga imovine) ili koji ima duboko podređenu bezbednosnu strukturu (na primer, založno pravo na imovini treće faze, ali bez prava regresa prema zajmoprimcu). Rok otplate kredita obično je duži od pet godina, a glavnica se otplaćuje na kraju roka kredita. U okviru standardne ponude, uz kredit se prilaže i potvrda o otkidanju (kupon), koja daje pravo na...
Troškovi - količina resursa (da bismo pojednostavili mjerenje u novčani oblik) koji se koristi u procesu ekonomska aktivnost za određeni vremenski interval. Or običan jezik: trošak je vrednovanje resursa.
Hipotekarno osiguranje je osiguranje od rizika gubitaka od povjerilaca koji mogu nastati u slučaju neizmirenja obaveza hipotekarni zajmoprimci i naknadna prodaja založene imovine (nedostatak sredstava od prodaje založene imovine i nemogućnost povrata sredstava od zajmoprimca).
Osiguranje od nezgode - pogled lično osiguranje. Namijenjen je za nadoknadu štete uzrokovane gubitkom zdravlja ili smrću osiguranika.
Kriva (bez kupona) prinosa ili ročna struktura kamatnih stopa je zavisnost (kriva zavisnosti) prinosa homogenih finansijskih instrumenata od njihovih uslova (trajanja). Osnovna kriva prinosa se gradi prema vladi vrijednosne papire(G-kriva, G-kriva) različite hitnosti (u Rusiji - prema OFZ-u). Također možete izgraditi vlastitu krivu prinosa za određenu organizaciju na osnovu cijene privučenih resursa, ovisno o...
Porez na dohodak - direktni porez koji se naplaćuje na dobit organizacije (preduzeća, banke, osiguravajućeg društva, itd.). Dobit za potrebe ovog poreza se generalno definiše kao poslovni prihod kompanije umanjen za iznos utvrđenih odbitaka i popusta (međutim, nikada nije manji od 12,5%). Odbici uključuju ...
Neto nacionalni proizvod (NNP) - ukupan obim dobara i usluga koje je država proizvela i potrošila u svim sektorima svoje nacionalne privrede u određenom vremenskom periodu.
Ukupni trošak kredita (FCC) - plaćanja zajmoprimca na ugovor o zajmu, čiji su iznosi i uslovi plaćanja poznati u trenutku njegovog sklapanja, uključujući i uzimanje u obzir plaćanja u korist trećih lica navedenih u ugovoru, ako obaveza zajmoprimca za takva plaćanja proizilazi iz uslova ugovora. Puni trošak kredit se obračunava kao godišnji procenat.
ponderisani prosečni trošak kapitala prosjećna težina trošak kapitala, WACC) je prosjek kamatna stopa za sve izvore finansiranja kompanije. Obračun uzima u obzir učešće svakog izvora finansiranja u ukupnim troškovima.
Coinsurance (eng. coinsurance) - zajedničko osiguranje od strane više osiguravača istog objekta. Ova metoda pružanje osiguravajuće zaštite se po pravilu koristi kod osiguranja velikih objekata, kada jedno osiguravajuće društvo nije u mogućnosti da preuzme velike rizike.
Finansijska matematika je grana primijenjene matematike koja se bavi matematičkim problemima vezanim za finansijske proračune. U finansijskoj matematici, bilo koji finansijski instrument razmatrani u smislu nekog (moguće slučajnog) toka gotovine koji generiše ovaj instrument.
Rizik od repa ili rezidualni rizik je rizik da će se cijena sredstva ili portfelja sredstava promijeniti za više od tri standardna odstupanja od trenutne cijene. Međutim, većina menadžera imovine kontroliše samo rizik gubitka, odnosno rizik pada cijene za više od tri standardne devijacije ispod trenutne cijene.
Likvidnost banke je sposobnost banke da obezbijedi blagovremeno i potpuno ispunjenje svojih obaveza.
Rizik osiguranja je događaj čiji nastanak nije vremenski i prostorno definisan, nezavisno od volje osobe, opasan i kao rezultat toga stvara podsticaj za osiguranje; to je rizik koji se može procijeniti u smislu vjerovatnoće nastanka osiguranog slučaja i visine moguće štete.
Minimalna prihvatljiva stopa povrata (MARR) je minimalna stopa povrata na projekat koju je menadžer ili kompanija voljni prihvatiti prije početka projekta, s obzirom na rizik i oportunitetne troškove drugih projekata u poslovanju i inženjeringu. Sinonim koji se vidi u mnogim kontekstima je minimalna atraktivna stopa povrata.
Pristup internom mjerenju (IMA) jedan je od naprednih pristupa (AMA) procjeni operativnog rizika koji je predložio Bazelski komitet o bankarska supervizija. Pristup se zasniva na odobrenim gama omjerima kako bi se očekivani operativni gubici preveli u kapitalne zahtjeve. - Naknade isplaćene menadžerima akcionarsko društvo u slučaju njihovog razrješenja ili ostavke na vlastitu inicijativu zbog preuzimanja ovog preduzeća od strane drugog ili promjene vlasništva. Koristi se kao kontra neprijateljskom preuzimanju. Vrsta, visina i postupak primanja naknade utvrđuje se ugovorom o radu, kao i regulatornim dokumentima kompanije. Veličina zlatnog padobrana u Rusiji može doseći stotine miliona rubalja.
Interna stopa prinosa (eng. interna stopa povrata, opšteprihvaćena skraćenica - IRR (IRR)) je kamatna stopa po kojoj je neto sadašnja vrijednost (neto sadašnja vrijednost - NPV) jednaka 0. NPV se izračunava na osnovu tok plaćanja snižen do danas .
Osiguranje imovine je vrsta osiguranja u kojoj je predmet osiguranja imovinski interes koji se odnosi na posjedovanje, korištenje i raspolaganje imovinom. Izvodi se uglavnom u obliku dobrovoljno osiguranje, isključujući osiguranje državna imovina iznajmljen. Osiguravači su sva preduzeća i organizacije različitih organizacionih i pravnih oblika, kao i pojedinci.
Ekonomska dobit je dobit koja ostaje preduzeću nakon odbitka svih troškova, uključujući oportunitetni trošak raspodele vlasničkog kapitala. U slučaju negativne vrednosti ekonomske dobiti, razmatra se opcija napuštanja preduzeća sa tržišta.
Kasko (od španskog kasko kaciga ili holandskog kasko kofera) - osiguranje transportnih sredstava (automobila, brodova, aviona, vagona) od oštećenja, krađe ili krađe. Ne uključuje osiguranje prevezene imovine (teret, engleski teret), odgovornost prema trećim licima itd. Kasko osiguranje aktivno koristi razne vrste franšiza, često pravila osiguranja predviđaju mogućnost napuštanja.
Dvostruko osiguranje (višestruko osiguranje) - istovremeno osiguranje istog imovinskog interesa, istog predmeta i rizika kod različitih osiguravača, pri čemu je ukupan limit odgovornosti osiguravača (ukupno osigurana suma prema svim ugovorima) prelazi vrijednost osiguranja...
Određivanje cijene za istraživačko-razvojni rad (R&D) - utvrđivanje cijene za istraživački, teorijski i eksperimentalni rad koji se obavljaju u cilju stvaranja nove tehnologije.
