Მოკლე აღწერა

ეკონომიკური კრიზისის შედეგების დაძლევა და სტაბილურობის ახალ ტრაექტორიაზე შესვლა ეკონომიკური ზრდაპირდაპირ დამოკიდებულია რუსეთის საბანკო სექტორის როლის გაძლიერებაზე ეკონომიკური განვითარების, არსებული საინვესტიციო შესაძლებლობებისა და მოზიდვის ეფექტურობის უზრუნველყოფაში. ფინანსური რესურსები, ე.ი. გენერირებული კრედიტი საინვესტიციო პოტენციალიდა მისი გამოყენების ეფექტურობა ეკონომიკის რეალურ სექტორებში.

შესავალი
I მეთოდოლოგიური საფუძვლები რუსეთის საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენებისათვის
1.1 თეორიული საფუძველიკრედიტი - საინვესტიციო საქმიანობარუსული ბანკები
1.2 რუსეთის საბანკო სექტორის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების პრინციპები
II. საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების ფაქტორული ანალიზი
2.1 რუსეთში კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო რესურსებზე მოთხოვნისა და მიწოდების შეფასება
2.2 საბანკო სექტორის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტიანობის ანალიზი
III. რუსეთის საბანკო სისტემის ფუნქციონირების პარამეტრების ოპტიმიზაცია
3.1 კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტიანობის ამაღლების პერსპექტივები რუსეთის ფედერაცია
დასკვნა
ბიბლიოგრაფია

მიმაგრებული ფაილი: 1 ფაილი

რუსეთის საბანკო სექტორის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალი

შესავალი

I მეთოდოლოგიური საფუძვლები რუსეთის საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენებისათვის

1.1 რუსული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის თეორიული საფუძვლები

1.2 რუსეთის საბანკო სექტორის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების პრინციპები

II. საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების ფაქტორული ანალიზი

2.1 რუსეთში კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო რესურსებზე მოთხოვნისა და მიწოდების შეფასება

2.2 საბანკო სექტორის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტიანობის ანალიზი

III. რუსეთის საბანკო სისტემის ფუნქციონირების პარამეტრების ოპტიმიზაცია

3.1 რუსეთის ფედერაციის კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტიანობის გაუმჯობესების პერსპექტივები

დასკვნა

ბიბლიოგრაფია

შესავალი

ეკონომიკური კრიზისის შედეგების დაძლევა და სტაბილური ეკონომიკური ზრდის ახალ ტრაექტორიაზე შესვლა პირდაპირ დამოკიდებულია რუსეთის საბანკო სექტორის როლის გაძლიერებაზე ეკონომიკური განვითარების, ხელმისაწვდომი საინვესტიციო შესაძლებლობებისა და ფინანსური რესურსების მოზიდვის ეფექტურობაზე, ე.ი. ჩამოყალიბებული საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალი და მისი გამოყენების ეფექტურობა ეკონომიკის რეალურ სექტორებში.

პრობლემის ეს ფორმულირება განპირობებულია რუსეთში ეკონომიკური ზრდის საკრედიტო და საინვესტიციო მოდელის ფორმირების გრძელვადიანი სტრატეგიის განხორციელების აუცილებლობით, გლობალიზაციის ობიექტური პროცესებისა და ეროვნული ეკონომიკური და პოლიტიკური ადაპტაციის საჭიროების გათვალისწინებით. გარემო თანამედროვე პირობებში ეკონომიკური ურთიერთობები. კაპიტალის მასშტაბის, შიდა და საგარეო ფინანსურ ბაზრებზე საინვესტიციო და საკრედიტო რესურსების მობილიზებისა და დაგროვების, დანაზოგების ინვესტიციად გადაქცევის შესაძლებლობის თვალსაზრისით, საბანკო სისტემა უნდა აკმაყოფილებდეს იმ მოთხოვნებს, რაც მას დღევანდელ რეალობაში აყენებს.

ბანკებმა, როგორც რუსეთის მთავარმა ფინანსურმა ინსტიტუტებმა, უნდა უზრუნველყონ ფინანსური რესურსების დაგროვება და ეფექტური გადანაწილება

რუსეთის ეკონომიკური განვითარების ერთ-ერთი ყველაზე აქტუალური პრობლემა ინდუსტრიული სექტორის განვითარება და რესტრუქტურიზაციაა. კრედიტის მოქმედების მექანიზმების ჩამოყალიბების გარეშე - საინვესტიციო პროცესი, ამ პრობლემის გადაწყვეტა შეუძლებელია.

დღემდე, მაკროეკონომიკური მაჩვენებლები მიუთითებს რუსეთში წარმოების ზრდის ტენდენციებზე, რაც ძირითადად განპირობებულია ხელსაყრელი საგარეო სავაჭრო გარემოთი და იმპორტის შემცვლელი ინდუსტრიების დევალვაციის შედეგებით.

აღსანიშნავია, რომ ეფექტური საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის განხორციელების ერთ-ერთი პირობაა განვითარებული რესურსული ბაზა, საინვესტიციო ინფრასტრუქტურა, რომელიც ემსახურება ამ ბაზრის სეგმენტს.

უცხოური ბანკების გამოცდილება ადასტურებს, რომ განვითარებული საკრედიტო და საინვესტიციო ინფრასტრუქტურა არა მხოლოდ ხელს უწყობს საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის მონაწილეებს შორის ურთიერთქმედებას, არამედ ფუნდამენტურად შესაძლებელს ხდის. წინააღმდეგ შემთხვევაში, კაპიტალის საინვესტიციო მოძრაობა, იქნება ეს პირდაპირი თუ პორტფელი, არა მხოლოდ რთული, არამედ საშიშია ამ პროცესის მონაწილეებისთვის.

საბანკო სექტორის სურვილი, გააძლიეროს ურთიერთობა ეკონომიკის რეალურ სექტორთან, უპირველეს ყოვლისა, საკრედიტო ბაზაზე, უმთავრესი ამოცანაა, რომლის დადგენაც ჩანს რუსეთის ბანკისა და რუსეთის ბანკების ასოციაციის პოლიტიკაში. . ბანკები უნივერსალური შუამავლები არიან, რომლებსაც აქვთ უფლებები და საჭირო იარაღებიდროებით თავისუფალი ტრანსფორმაციის შესახებ ფულისასესხო ინვესტიციებში. დეფიციტში საკუთარი სახსრებიდა მინუსი, საწარმოების უმეტესობისთვის, საინვესტიციო დაფინანსების ნასესხები და ნასესხები წყაროები, საბანკო სესხები, ფაქტობრივად, ერთადერთი გამოსავალისაინვესტიციო პროექტები, რომელთა განხორციელება განაპირობებს მიწოდებული პროდუქციისა და მომსახურების ასორტიმენტის გაფართოებას და მათ ხარისხს, ზრდის ორგანიზაციების საწარმოების საქმიანობის ეფექტურობასა და კონკურენტუნარიანობას.

Როგორც ნაწილი სასესხო პორტფელირუსეთის კომერციული ბანკების მიხედვით, დაფიქსირდა დადებითი ტენდენცია ეკონომიკის რეალურ სექტორში საწარმოებისთვის გაცემული სესხების მოცულობისა და წილის ზრდის მიმართ. საინვესტიციო მიზნები. თუმცა, ძირითადი საშუალებების დაფინანსების წყაროების სტრუქტურაში მცირე წილს საბანკო სესხები უკავია. ერთის მხრივ, კრედიტის ზრდაა საინვესტიციო საქმიანობაკომერციული ბანკები კი, საინვესტიციო პროცესებში ბანკების როლის გაზრდის შემაფერხებელი ფაქტორები.

ერთ-ერთი ასეთი ფაქტორია საინვესტიციო პროექტების დაკრედიტების რისკის მაღალი დონე, რაც მოითხოვს ბანკისგან საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის მართვის მაღალ ორგანიზებას. საინვესტიციო პროექტების დაკრედიტებისას მენეჯერული გადაწყვეტილებების მიღების პროცესი უნდა ეფუძნებოდეს მოგების მაქსიმიზაციასა და რისკის მინიმიზაციას შორის ოპტიმალური ბალანსის მიღწევას.

კომერციული ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტურობის შეფასების ინტეგრირებული მიდგომის შემუშავება, მისი ფუნქციებისა და როლის გათვალისწინებით ეკონომიკურ სისტემაში და ეფექტურობის გაუმჯობესების რეკომენდაციების შემუშავება, ხდება პრიორიტეტული სამეცნიერო და პრაქტიკული ამოცანა, განსაკუთრებით. ეკონომისტთა კვლევებში ამ თემის არასაკმარისად ღრმა შესწავლის კონტექსტში.

ბანკების საქმიანობის შედარება და სხვა ფინანსური ინსტიტუტებისაინვესტიციო საქმიანობაში აქტიური მონაწილეობის პრეტენზიით, აღვნიშნავთ, რომ პრიორიტეტი პირველს რჩება.

ამ სამუშაოს მიზანია რუსეთის საბანკო სექტორის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ანალიზი.

ამ მიზნის მისაღწევად, სამუშაოში გადაწყდა შემდეგი ამოცანები:

შესწავლილი იქნა საბანკო სექტორის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების მეთოდოლოგიური საფუძვლები

გაკეთდა ანალიზი საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების შესახებ საბანკო სისტემა;

განხილულია რუსეთის საბანკო სისტემის ფუნქციონირების პარამეტრების ოპტიმიზაცია საკრედიტო პოტენციალის გამოყენების ეფექტიანობის გაზრდის შედეგად.

ნაშრომის წერისას გამოყენებული იქნა სისტემურ-სტრუქტურული ანალიზის მეთოდები, საექსპერტო შეფასების მეთოდები, ინდექსის მეთოდი.

საკურსო მუშაობის საინფორმაციო - ფაქტობრივი საფუძველია სახელმძღვანელოები და სასწავლო და მეთოდური ლიტერატურა, პერიოდული გამოცემების მასალები, ანალიტიკური მასალები, ინტერნეტ რესურსები.

საკურსო ნამუშევარი მოიცავს შესავალს, 3 განყოფილებას, დასკვნებს, ცნობარების ჩამონათვალს.

ᲛᲔ. რუსეთის საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების მეთოდოლოგიური საფუძველი

1.1 რუსული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის თეორიული საფუძვლები

Თანამედროვე კომერციული ბანკიარის უნივერსალური საკრედიტო ორგანიზაცია, რომელიც მომხმარებელს სთავაზობს მომსახურების ფართო სპექტრს. ამჟამად, ფინანსურ ინსტიტუტებს შორის სასტიკი კონკურენციის პირობებში, კომერციული ბანკი იძულებულია გააფართოვოს შესრულებული ოპერაციებისა და მომსახურების სპექტრი მაქსიმალური მოგების გაზრდის მიზნით. თანამედროვე ბანკები სავალუტო ბაზრის, ბაზრის მთავარი მონაწილეები არიან ძვირფასი ქაღალდები. ისინი კლიენტებს სთავაზობენ სხვადასხვა სახის საკონსულტაციო და ნდობის მომსახურებას, უზრუნველყოფენ სადაზღვევო მომსახურებას დაკავშირებული სადაზღვევო კომპანიების მეშვეობით, აუმჯობესებენ პლასტიკური ბარათებით ტრანზაქციებს, ახორციელებენ უძრავი ქონების ტრანზაქციებს წარმომადგენლების მეშვეობით და ა.შ.

მიუხედავად ამისა, კომერციული ბანკების ოპერაციებისა და მომსახურების ფართო სპექტრის მიუხედავად, სესხების გაცემა კვლავ რჩება საბანკო საქმიანობის ძირითად სახეობად. საკრედიტო ოპერაციები უზრუნველყოფს კომერციული ბანკების არსებობის მომგებიანობასა და სტაბილურობას. თუმცა, მომგებიანობასთან ერთად, საკრედიტო ოპერაციები ბანკისთვის დიდ რისკებს შეიცავს. საბანკო დაკრედიტების მდგომარეობას უდიდესი მნიშვნელობა აქვს ეკონომიკის რეალური სექტორის განვითარებისთვის, მთლიანი მოთხოვნის ფორმირებისთვის, მოქალაქეების მოთხოვნილებების დაკმაყოფილების გაძლიერებისათვის და წარმოადგენს სახელმწიფო რეგულირების ობიექტს.

საკრედიტო პოლიტიკაკომერციული ბანკი განსაზღვრავს განვითარების სტრატეგიას საკრედიტო ოპერაციებიდა ქმნის საკრედიტო პროცესის საფუძველს.

ბანკის საკრედიტო პოლიტიკა განსაზღვრავს ობიექტურ პარამეტრებს, რომლითაც უნდა წარმართონ ბანკის თანამშრომლები, რომლებიც პასუხისმგებელნი არიან სესხების გაცემისა და დამუშავების პროცესზე და მათ მართვაზე. საკრედიტო პოლიტიკა განსაზღვრავს ბანკის დირექტორთა საბჭოს, დირექტორთა საბჭოს, საკრედიტო კომიტეტის და სტრატეგიული გადაწყვეტილების მიმღებთა ქმედებების საფუძველს, ასევე საშუალებას აძლევს გარე და შიდა აუდიტორებს შეაფასონ ბანკში საკრედიტო მენეჯმენტის ხარისხი და ეფექტურობა.

საკრედიტო პოლიტიკა არის ბანკის სტრატეგია საკრედიტო ბაზარზე. საკრედიტო პორტფელის ფორმირებისას ბანკმა, ლიკვიდურობისა და მომგებიანობის პრინციპებით ხელმძღვანელობით, უნდა:

საკრედიტო რესურსების გამოყენების მიმართულებების განსაზღვრა მათი კლასიფიკაციისა და სტრუქტურის გათვალისწინებით;

ჩამოაყალიბეთ სასესხო პორტფელის შემადგენლობა;

სესხის გაცემის პირობების ჩამოყალიბება სხვადასხვა გარემოებების გათვალისწინებით;

საკრედიტო პოლიტიკა მნიშვნელოვან როლს ასრულებს ბანკის საქმიანობაში საკრედიტო ბაზარზე:

ქმნის საფინანსო ბაზარზე კომერციული ბანკის ეფექტური ფუნქციონირების წინაპირობებს;

ამცირებს გადაწყვეტილების მიღებისას შეცდომების ალბათობას;

განსაზღვრავს სესხის ოფიცერთა მუშაობის სახელმძღვანელო პრინციპებს;

უზრუნველყოფს საკრედიტო პროცესის ორგანიზების ეფექტურობას.

საკრედიტო პოლიტიკის შემუშავებისას მხედველობაში უნდა იქნას მიღებული ბანკის მიზნები, სტრატეგია და ქცევის ტაქტიკა ბაზარზე. როდესაც მიზნები განისაზღვრება, საჭიროა დაიწყოს კომერციული ბანკის ქცევის სტრატეგიისა და ტაქტიკის შემუშავება საკრედიტო ბაზარზე. ბანკის საკრედიტო პოლიტიკა მოიცავს მთელ რიგ ელემენტებს, რომლებიც მოცემულია ცხრილში 1.1

ცხრილი 1.1

საკრედიტო პოლიტიკის ელემენტები

საკრედიტო პოლიტიკის ელემენტი
საქმიანობის	საკრედიტო პორტფელის ფორმირებისას ბანკმა უნდა გაითვალისწინოს მისი ნიშა ბაზარზე, რაც დამოკიდებულია რესურსების ბაზა, მსესხებლებთან მჭიდრო კონტაქტის კონტროლის ან შენარჩუნების უნარიდან, კონკურენციის, სასესხო სახსრების მიწოდებისა და მოთხოვნის შესაძლებლობიდან. ზოგიერთი ტიპის სესხისთვის ბანკები არ ზღუდავენ თავიანთ საქმიანობას გარკვეული რეგიონით. მაგალითად, ძალიან დიდმა ბანკებმა შეიძლება გასცენ სესხი მსესხებლებს, მიუხედავად იმისა, თუ სად არიან მათი სათაო ოფისი.
გათვალისწინებული საკრედიტო	ბანკის მენეჯმენტი განსაზღვრავს საკრედიტო ინვესტიციების რაციონალურ სტრუქტურას. ამისათვის საჭიროა განისაზღვროს ინვესტიციების წილი ეკონომიკური სექტორების მიხედვით, შემდეგ კი თითოეული სექტორისთვის სესხების დაჯგუფება მიზნობრივი გამოყენების პრინციპის მიხედვით. ამ შემთხვევაში, გათვალისწინებულია შემდეგი პუნქტები: გარკვეული ტიპის სესხების რისკი; სასესხო პორტფელის დივერსიფიკაცია; ბანკის ლიკვიდურობის საჭიროება; კლიენტის განაცხადები სესხებზე; ინდივიდუალური სესხების მომგებიანობა; სესხის ოფიცრების კვალიფიკაცია.
სათანადო უსაფრთხოება კრედიტუნარიანობა მსესხებელი	კლიენტებისგან სასესხო განაცხადების მიღების შემდეგ ბანკი აანალიზებს პოტენციური მსესხებლების კრედიტუნარიანობას. შემდეგ, მსესხებლის კლასის განსაზღვრის შემდეგ, მიღებული შედეგების შესაბამისად, ადგენს სესხის უზრუნველყოფის მისაღებ ფორმას. მსესხებლისთვის მინიჭებული კლასის შესაბამისად, ბანკს შეუძლია გასცეს ბლანკი სესხი, შეზღუდოს სესხის ოდენობა გირაოთი და გასცეს სესხი უფრო მკაცრი პირობებით.
დაფარვა	ბანკის საკრედიტო პოლიტიკამ უნდა გაითვალისწინოს სესხების დაფარვის დრო, ვინაიდან ამაზეა დამოკიდებული ბანკის ლიკვიდურობა და სესხის გამოყენების პერიოდთან დაკავშირებული რისკები. სესხის ვადის მატებასთან ერთად ბანკის ლიკვიდურობა მცირდება და იზრდება საკრედიტო რისკი. ბაზარზე არსებული კონკრეტული სიტუაციის გათვალისწინებით, ბანკებმა შეიძლება უპირატესობა მიანიჭონ მოკლევადიან სესხებს და შეზღუდონ გრძელვადიანი ან ბრუნვა.
Ჭარბი მაქსიმალური ლიმიტი დაკრედიტება	ერთ-ერთი პრობლემა, რომელსაც ბანკები აწყდებიან, არის ის, რომ სესხის განაცხადები აღემატება ცენტრალური ბანკის დადგენილ ნორმებს. ამ შემთხვევაში ბანკი დგება არჩევანის წინაშე: ან უარყოს კლიენტის განცხადება, ან დადოს ხელშეკრულება სხვა ბანკთან კონსორციუმის სესხზე.
გამოსყიდვა	ბანკის საკრედიტო პოლიტიკის ეფექტურობა დამოკიდებულია კრედიტის დაფარვის პრინციპის დაცვაზე. სესხების გადაბრუნება უარყოფითად მოქმედებს სასესხო პორტფელის ლიკვიდობაზე და ზრდის საკრედიტო რისკს. ამიტომ, სესხებზე გადახდების გადადების მიზნით, ბანკმა უნდა მიიღოს ეკონომიკური გავლენის ზომები არადისციპლინირებულ მსესხებლებთან მიმართებაში.
კომპენსატორული	იგი გამოიყენება როგორც დამცავი ღონისძიება ვალის დაუბრუნებლობის შემთხვევაში.

მაგიდის გაგრძელება. 1.1

საკრედიტო პოლიტიკის ელემენტი	მოკლე აღწერასაკრედიტო პოლიტიკის ელემენტი
	სხვადასხვა ბანკის მოთხოვნები კომპენსაციის ბალანსთან დაკავშირებით არ არის ერთნაირი და დამოკიდებულია ბაზარზე არსებულ ვითარებაზე. ჩვეულებრივ გამოიყენება ათი + ათი წესი, რომელიც ამბობს, რომ სადეპოზიტო ანგარიშზე მსესხებელმა უნდა დაჯავშნოს საკრედიტო ხაზის ზომის 10% და ფაქტობრივი მიღებული სესხის კიდევ 10%.
ვალდებულებები უზრუნველყოფა	იგი გამოიხატება საკრედიტო ლიმიტების სახით, რომელიც შეიძლება იყოს რამდენიმე სახის: ბალანსის ლიმიტი საკრედიტო დავალიანება; გაცემის ლიმიტი; Საკრედიტო ხაზი; განახლებადი ლიმიტი; სესხის გამშვები ციფრი.
ღირებულება საკრედიტო პორტფოლიო	იგი განისაზღვრება შემდეგი ფაქტორების გათვალისწინებით: მოთხოვნა კრედიტზე; კონტრიბუტორის საქმიანობა; ბანკის კაპიტალის ოდენობა; ლიკვიდურობის მოთხოვნები; ეკონომიკური მდგომარეობის მდგომარეობა.

მას შემდეგ, რაც ბანკმა შეიმუშავა საკრედიტო პოლიტიკა, აუცილებელია მისი განხორციელების პროცედურის გათვალისწინება. ამისთვის გჭირდებათ:

მის განხორციელებაზე პასუხისმგებლობის დაკისრება კონკრეტულ შემსრულებლებს;

პერიოდულად გააანალიზოს და შეაფასოს მისი განხორციელების პროგრესი;

განახორციელეთ საჭირო კორექტივები საკრედიტო ბაზრის ცვალებადი პირობების გათვალისწინებით.

კომერციული ბანკის საკრედიტო პოლიტიკაზე გავლენას ახდენს მაკროეკონომიკური რეგიონული და ბანკშიდა ფაქტორები.

მაკროეკონომიკური ფაქტორები მოიცავს:

ქვეყნის ეკონომიკის მდგომარეობა. ეკონომიკის სტაბილურობა განაპირობებს ლიბერალურ საკრედიტო პოლიტიკას, ხოლო არასტაბილური ეკონომიკა - „ძვირადღირებული“ ფულის პოლიტიკას.

ცენტრალური ბანკის მონეტარული პოლიტიკა. ცენტრალური ბანკი ახორციელებს საკრედიტო შეზღუდვას ან გაფართოებას ისეთი ინსტრუმენტების გამოყენებით, როგორიცაა სარეზერვო მოთხოვნები, დისკონტის განაკვეთი და ღია ბაზრის ოპერაციები. ასეთი ინსტრუმენტების გავლენით ბანკების საკრედიტო შესაძლებლობები შეიძლება გაიზარდოს ან შემცირდეს.

ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციები აქტიური ოპერაციების ძირითად ტიპებს შორისაა, რომელიც უზრუნველყოფს ყველაზე დიდი ოდენობის შემოსავლის ფორმირებას. ამასთან, დაკავშირებულია ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციები დიდი თანხასხვადასხვა რისკები, რამაც შეიძლება გამოიწვიოს არა მხოლოდ მოგების დაკარგვა, არამედ საკრედიტო და საინვესტიციო რესურსების ძირითადი ოდენობა და ნაწილობრივ შეამციროს მოცულობა კაპიტალი.

თანამედროვე ბანკის ეკონომიკური საფუძველი ეფუძნება რესურსულ კომპონენტს. ასეთი რესურსის კომპონენტის ფორმირების გარეშე შეუძლებელია საბანკო დაწესებულების საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირება.

ბანკის ეკონომიკური რესურსები არ არის მხოლოდ ფინანსური რესურსები (საკუთარი, ნასესხები და ნასესხები კაპიტალი), არამედ სხვა სახის რესურსები, რომლებიც ბანკს სჭირდება აქტიური ოპერაციების განსახორციელებლად, კერძოდ, დაკრედიტება და ინვესტიცია.

ბანკის ეკონომიკური კომპონენტები, რომლებიც უზრუნველყოფს მისი საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებას და გამოყენებას, მოიცავს შემდეგი ტიპებიპოტენციალი:

— ბანკის ფინანსური პოტენციალი (კაპიტალი და ვალდებულებები);

— საკადრო პოტენციალი;

— ტექნიკური და საინფორმაციო პოტენციალი;

— ანგარიშსწორებისა და გადახდის პოტენციალი;

- ორგანიზაციული და მენეჯერული პოტენციალი.

ეს პოტენციალი უნდა ჩამოყალიბდეს მინიმალურ მოცულობაში, რათა უზრუნველყოფილი იყოს საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის საწყისი დონე. მაგრამ ბოლო დროს საბანკო დაწესებულებები ცდილობენ თავიანთი სერვისების კომპიუტერიზაციას, გახადონ უფრო ხელმისაწვდომი და მობილური. ამ ტენდენციების შედეგი იყო Privat 24 სერვისი, რომელიც ბანკის მომხმარებლებს საშუალებას აძლევს შევიდნენ თავიანთ ანგარიშზე დღის ნებისმიერ დროს.

საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირებისა და გამოყენების ძირითად ეკონომიკურ კომპონენტს წარმოადგენს ფინანსური პოტენციალი, კერძოდ, ბანკის საკუთარი კაპიტალი და ვალდებულებები. ბანკის კაპიტალი და ვალდებულებები ერთად წარმოადგენს ფინანსურ ბაზას ნებისმიერი აქტიური ოპერაციებისთვის, მათ შორის დაკრედიტებისა და ინვესტიციებისთვის.

სააქციო კაპიტალის ურთიერთობა ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალთან მდგომარეობს იმაში, რომ სააქციო კაპიტალი მოქმედებს ფინანსური საფუძველი- ან ეკონომიკური საქმიანობა, მათ შორის საბანკო მომსახურების გაწევა.

ბანკის სააქციო კაპიტალი უზრუნველყოფს რეალურ პირობებს რესურსების ბაზის შესაქმნელად და შემდგომ გაზრდისთვის ფიზიკური პირების დეპოზიტების მოცულობის გაზრდით და იურიდიული პირები, ასევე ფასიანი ქაღალდების ემისია და მათი განთავსების შიდა და განსაკუთრებით გარე საფონდო ბაზარზე.

სააქციო კაპიტალის თანდათანობითი ზრდა მნიშვნელოვნად ზრდის ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო შესაძლებლობებს, იძლევა უფრო ფართომასშტაბიანი საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების განხორციელების საშუალებას.

ბანკის სააქციო კაპიტალის ძირითადი ელემენტებია საწესდებო კაპიტალი, სარეზერვო კაპიტალი და სხვა ფონდები, ზოგადი და სპეციალური რეზერვები რისკების დასაფარად. გადაუნაწილებელი მოგება. უკრაინის ბანკების ასოციაციის (AUB) სტატისტიკის მიხედვით, ბოლო წლებში უკრაინული ბანკების კაპიტალი და საწესდებო კაპიტალი მნიშვნელოვნად გაიზარდა.

თუმცა, ამ კაპიტალის ხელმისაწვდომი მოცულობები არ აკმაყოფილებს როგორც თავად ბანკების, ისე ქვეყნის მთელი ეკონომიკის მოთხოვნილებებს, რაც უარყოფითად აისახება ადგილობრივი ბანკების უნარზე, გასცენ სესხები ფიზიკურ და იურიდიულ პირებზე და ინვესტიციები განახორციელონ ფართომასშტაბიან სტრუქტურულ ინოვაციებში. და საინვესტიციო პროექტები.

ზემოაღნიშნულიდან გამომდინარე, შეგვიძლია დავასკვნათ, რომ რაც უფრო დიდია ბანკის ვალდებულებების მოცულობა, განსაკუთრებით მოზიდული და ნასესხები სახსრების სახით, მეტი ბანკიაქვს უნარი გაზარდოს საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის ფორმირების მოცულობა გარკვეული სფეროების მეშვეობით. ვალდებულებების მოცულობის შემცირებით, განსაკუთრებით ფიზიკური და იურიდიული პირების დეპოზიტები, ობლიგაციული სესხები, საერთაშორისო ბანკის სესხებიფაქტობრივად, საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის მოცულობა მცირდება.

თუმცა, გასათვალისწინებელია, რომ ბანკის ვალდებულებების უკონტროლო ზრდამ შეიძლება გამოიწვიოს შემდეგი მოვლენები:

- საკრედიტო და საინვესტიციო რესურსების მოცულობამ შესაძლოა მნიშვნელოვნად გადააჭარბოს ბანკის შესაძლებლობას, გაანაწილოს ისინი აქტიური ოპერაციების დროს;

- ვალდებულებების მოცულობის ზრდა ზრდის ბანკის მიერ კრედიტორების წინაშე აღნიშნული ვალდებულებების შეუძლებლობის რისკს;

- ვალდებულებების არაგონივრული ზრდა იწვევს კლიენტების ნდობის დაკარგვას.

0

კურსი დისციპლინის მიხედვით

„კომერციული ბანკების ორგანიზაციული საქმიანობა“

თემა: „ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობა: მდგომარეობა და პერსპექტივები“

(შპს Rusfinance Bank-ის მაგალითზე)

ანოტაცია

კურსის ნამუშევარი შეიცავს 47 გვერდს, მათ შორის 11 ფიგურას, 27 წყაროს.

საკურსო ნაშრომში წარმოდგენილია კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის განვითარების თეორიული ასპექტები , კომერციული ბანკების საკრედიტო საქმიანობა და კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ანალიზი შპს Rusfinance Bank-ის მაგალითზე.

ნაშრომის წერისას გამოყენებული იქნა ისეთი მეცნიერების ნამუშევრები, როგორებიცაა ბუკატო V.I., პანოვა გ.ს., ვოლოშინი კ.ს. და ა.შ. ასევე ფედერალური კანონები და Სამოქალაქო კოდექსი.

კურსი მოიცავს 46 გვერდს, მათ შორის 11 ფიგურას, 27 წყაროს.

ამ ტერმინულ ნაშრომში წარმოდგენილია კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის თეორიული ასპექტები, კომერციული ბანკების საკრედიტო საქმიანობა და კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ანალიზი, როგორც "რუსფინანსის" მაგალითი.

ამ ნაშრომის წერისას გამოყენებული იქნა ისეთი მეცნიერების ნამუშევრები, როგორიცაა ბუკატო VI პანოვა გ.ს., ვოლოშინი კ.ს. და სხვ. ასევე ფედერალური კანონები და სამოქალაქო კოდექსი.

შესავალი ...................................................... ...................................................... .... 6

1 თეორიული ასპექტებისაკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის განვითარება

კომერციული ბანკები ..................................................... ................................................... 7

1.1 კომერციული ბანკების საკრედიტო საქმიანობის არსი .............................. 7

1.2 კომერციული ბანკების საინვესტიციო საქმიანობის თავისებურებები ...... 11

1.3 კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის შეფასება 18

2 კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ანალიზი

შპს "რუსფინანს ბანკის" მაგალითზე ................................................... ...................... 22

2.1 ბანკის ორგანიზაციული და ეკონომიკური მახასიათებლები .............................. 22

2.2 ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ანალიზი .............................. 25

2.3 საკრედიტო და ინვესტიციების შესრულების მაჩვენებლების შეფასება

საბანკო ოპერაციები ..................................................... ...................................................... ............. 32

3 კრედიტებისა და ინვესტიციების განვითარების პრობლემები და პერსპექტივები

კომერციული ბანკების საქმიანობა ..................................................... ................................ 38

დასკვნა................................................ ..................................................... .43

გამოყენებული წყაროების სია ..................................................... ................................. 46

შესავალი

კომერციული ბანკების ინოვაციური საქმიანობა მათი წარმატებული პოლიტიკის მახასიათებელია კლიენტებისთვის მომსახურების გაწევის კუთხით. არ იქნება გაზვიადება, თუ ინოვაციებს ვუწოდებთ არა მხოლოდ საბანკო ოპერაციების ციკლის, არამედ თავად ბანკის მართვის საფუძველს.

ინოვაციების წყალობით, კომერციული ბანკის მენეჯმენტს აქვს შესაძლებლობა, სხვა ბანკებთან შედარებით, გარედან შეხედოს განვითარების საკუთარ საფეხურს. რა თქმა უნდა, ინოვაციური ტექნოლოგიების შემუშავებისა და დანერგვის პროცესი აუცილებელს ხდის კომერციული ბანკის მობილიზებას და არაერთი საინვესტიციო გადაწყვეტილების მიღებას, რომლებიც დაკავშირებულია რისკებთან. მაგრამ ასეთი ნაბიჯი გამართლებულად შეიძლება ჩაითვალოს იმ პირობით, რომ არსებობს რეალური ინსტრუმენტები ბანკების დაკრედიტების და საინვესტიციო ინოვაციების ეკონომიკური ეფექტიანობის დონის შესაფასებლად.

ეკონომიკური ეფექტიანობის გაანგარიშების მეთოდების გაუმჯობესების მიზნით დიზაინის გადაწყვეტილებებიდა კომერციული ბანკის ინოვაციურ განვითარების ვექტორში ინვესტიციის კომერციული მიზანშეწონილობის შესახებ, აუცილებელია გადაწყდეს მთელი რიგი საკითხები, რომლებიც დაკავშირებულია შერჩეული ინოვაციების ადაპტაციის სფეროსთან. ამავდროულად, დონის შეფასების საკითხი ეკონომიკური ეფექტი.

სხვადასხვა სამეცნიერო ნაშრომების არსებობა და მრავალფეროვნება, რომლებიც ხაზს უსვამს საბანკო დაწესებულებებში ინოვაციური პროცესების საკითხებს, ისევე როგორც პრაქტიკოსთა კრიტიკული თვალსაზრისის არსებობა, მიუთითებს იმაზე, რომ წამოჭრილ პრობლემას აქვს გარკვეული დონის აქტუალობა და უაღრესად მნიშვნელოვანი საკითხია. თანამედროვე ბანკის განვითარებისთვის.

ზემოაღნიშნულის მხარდასაჭერად მიზანშეწონილია მივმართოთ ისეთი მეცნიერების სამეცნიერო ნაშრომებს, როგორიცაა L.L. ანტონიუკი, თ.ა. ვასილიევა, ს.ბ. ეგორიჩევა, ია.ნ. კრივიჩი, ს.ვ. ლეონოვი, ფ.ს. მიშკინი და სხვები. მათ Სამეცნიერო გამოკვლევაგამოავლენს ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების სხვადასხვა ასპექტს, თუმცა, ეკონომიკაში შექმნილი არსებული მდგომარეობა და ფინანსური სექტორირუსეთი, მიუთითებს კვლევის ცალკეული ელემენტების გაღრმავების მიზანშეწონილობაზე შეფასების აპარატის გაუმჯობესებით.

სწორედ ეს მიდგომა ადაპტირებს არსებულ ინსტრუმენტებს ბანკების დაკრედიტების და საინვესტიციო ინოვაციების ეკონომიკური ეფექტურობის შესაფასებლად, რუსეთის ფედერაციაში არსებული ფინანსური პროცესებით გამოწვეული ცვლილებების გათვალისწინებით.

კვლევის მიზანია კომერციული ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეკონომიკური ეფექტიანობის დონის შეფასების მეთოდოლოგიის თეორიული პლატფორმის შესწავლა და მისი ადაპტაცია საბანკო სექტორის წარმომადგენელ თანამედროვე სადეპოზიტო ორგანიზაციებში.

კვლევის დაგეგმილი სფეროს ძირითადი მიზნებია:

1) ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის განვითარების თეორიული ასპექტების შესწავლა;

2) შპს კომერციული ბანკი Rusfinance Bank-ის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის შესწავლა;

3) კომერციული ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის განვითარების პერსპექტივების გამჟღავნება.

კურსის მუშაობის ობიექტი იყო შპს რუსფინანს ბანკი.

კურსის მუშაობის საგანია ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის პროცესი.

საკურსო ნაშრომის დაწერის შესახებ ინფორმაციის წყარო იყო სპეციალისტების ნაშრომები და ბანკის თანამშრომლები; სტატისტიკური მონაცემები; კვლევითი სტატიები პერიოდულ ლიტერატურაში ორგანიზაციის საკითხებზე საბანკო, ასევე შპს „რუსფინანს ბანკის“ 2011 - 2013 წლების ფინანსური ანგარიშგება, წარმოდგენილი ბანკის ოფიციალურ ვებგვერდზე - http://www.rusfinancebank.ru

1 კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის განვითარების თეორიული ასპექტები

1.1 კომერციული ბანკების საკრედიტო საქმიანობის არსი

თანამედროვე კომერციული ბანკი არის უნივერსალური საკრედიტო ორგანიზაცია, რომელიც მომხმარებელს სთავაზობს მომსახურების უზარმაზარ ასორტიმენტს. გაჩენისა და განვითარების დასაწყისში კომერციული ბანკები საკრედიტო ინსტიტუტისთვის მხოლოდ ტრადიციულ ოპერაციებს ასრულებდნენ: დეპოზიტების მოზიდვას, სესხების გაცემას და ანგარიშსწორებას. მაგრამ ამჟამად, საბანკო სისტემაში სასტიკი კონკურენციის პირობებში, კომერციული ბანკი იძულებულია გააფართოვოს შესრულებული ოპერაციების სპექტრი ნორმალური ფუნქციონირებისთვის საკმარისი მოგების მისაღებად.

თანამედროვე ბანკები არიან ფასიანი ქაღალდების, სავალუტო ბაზრის მთავარი მონაწილეები, ისინი სთავაზობენ კლიენტებს სხვადასხვა სახის ნდობის და საკონსულტაციო მომსახურებას, უზრუნველყოფენ სადაზღვევო მომსახურებას შესაბამისი სადაზღვევო კომპანიების მეშვეობით, აფართოებენ ოპერაციებს. პლასტიკური ბარათები, უძრავი ქონებით ოპერაციების შესრულება წარმომადგენლის მეშვეობით და ა.შ [8].

დროის გარკვეულ პერიოდებში, ქვეყნის პოლიტიკური და ეკონომიკური მდგომარეობიდან და მთლიანად საერთაშორისო სიტუაციიდან გამომდინარე, სხვადასხვა აქტიური ოპერაციები მეტ-ნაკლებად მომგებიანია. ასე რომ, სავალუტო ბაზრის არასტაბილურობის პირობებში, საკმარისად მაღალი შემოსავალი შეიძლება მოიტანოს სავალუტო ოპერაციებმა. ფასიანი ქაღალდების ბაზარზე არსებული კრიზისები, რასაც მოჰყვება საფონდო ბირჟის სტაბილიზაცია, ბანკებს აძლევს კარგ შესაძლებლობას „იშოვონ“ ფასიანი ქაღალდებით საარბიტრაჟო ოპერაციების განხორციელებით. თავად საბანკო სისტემის კრიზისები იძლევა საშუალებას დიდი ბანკებიმიიღეთ კარგი მოგება მოკლე დროში ინტერზე განთავსებით საბანკო ბაზარიმცირე და საშუალო ბანკებს მიმდინარე ვალდებულებების შესასრულებლად საჭირო თანხა.

მაგრამ, გარკვეული პერიოდის განმავლობაში გარკვეული საბანკო ოპერაციების მიმზიდველობის მიუხედავად, ბანკები მუდმივად ახორციელებენ მათ მთავარი ფუნქცია- საკრედიტო ოპერაციები. ამრიგად, ჯანსაღი საკრედიტო პოლიტიკა იძლევა საკრედიტო მექანიზმის ყველა ელემენტის რაციონალურად და ეფექტურად გამოყენების საშუალებას, რაც დიდწილად უზრუნველყოფს ბანკის წარმატებულ მუშაობას და მის შემდგომ განვითარებას.

საკრედიტო პოლიტიკის მიზანი გამოხატავს ბანკის საქმიანობის საბოლოო შედეგს, რაც გამომდინარეობს მისი მიზნიდან - დააკმაყოფილოს კლიენტების საჭიროებები დამატებითი სახსრების მოპოვებაში, მოგების მიღებისას და საკრედიტო დაწესებულების სტაბილურობის უზრუნველყოფას. საკრედიტო პოლიტიკის მიზნები უფრო კონკრეტულია: ისინი შეიძლება დაკავშირებული იყოს საკრედიტო პროდუქტების შემადგენლობის გაუმჯობესებასთან, სასესხო პორტფელის ხარისხთან, ვადაგადაცილებული ვალების წილის შემცირებასთან, უზრუნველყოფილი სესხების წილის გაზრდასთან, სესხების საკრედიტო პოლიტიკის რისკის შემცირებასთან. არ არის რაღაც ერთხელ და სამუდამოდ განსაზღვრული ბანკში. ის უნდა გადაიხედოს სახელმწიფოში ეკონომიკური რეალობის ცვლილებებიდან, საბანკო ბაზარზე არსებული „თამაშის წესებიდან“.

საკრედიტო პოლიტიკით დასახული ამოცანებიდან, ასევე არსებული რესურსებიდან გამომდინარე, საკრედიტო დაწესებულება განსაზღვრავს მიმდინარე ამოცანებს:

2) საკრედიტო ოპერაციების განხორციელების ტექნოლოგია;

3) საკრედიტო რისკის მართვა;

4) კონტროლი დაკრედიტების პროცესში.

ბანკის საკრედიტო პოლიტიკის განახლებისთვის აუცილებელია მასში გათვალისწინებული დებულებების რეგულარულად შესწავლა. საკრედიტო დაწესებულებების პოლიტიკის გადახედვა, როგორც წესი, ტარდება წელიწადში ერთხელ მაინც. მიმდინარე საკმაოდ სწრაფად ცვალებად ეკონომიკურ ვითარებაში საკრედიტო პოლიტიკა კიდევ უფრო ხშირად გადაიხედება. გადახედვა შესაძლებელია როგორც „ზემოდან“, ასევე „ქვემოდან“. ვინ თუ არა სესხის ოფიცერი, რომელიც ყოველდღიურად აწყდება სხვადასხვა, ხშირად არასტანდარტულ სიტუაციებს კლიენტებთან მუშაობისას, ხედავს პოლიტიკის „წვრილ“ ადგილებს და შეუძლია რაციონალური წინადადებების გაკეთება მის კორექტირებაზე. ბანკები ცდილობენ დაიცვან საკრედიტო სტრატეგია რაც შეიძლება ახლოს თანამედროვე ცხოვრების რეალობასთან.

ბანკის საკრედიტო პოლიტიკა არის ფულადი ღონისძიებების სისტემა, რომელსაც ბანკი ახორციელებს გარკვეული ფინანსური შედეგების მისაღწევად და წარმოადგენს საბანკო პოლიტიკის ერთ-ერთ ელემენტს.

მისი წარმატებით განხორციელებისთვის ბანკმა უნდა აწარმოოს ყველა ის ფაქტორი, რომელიც გავლენას ახდენს საკრედიტო პოტენციალიდან სახსრების შემოდინების განხორციელებაზე. ამ მხრივ აუცილებელია გავითვალისწინოთ საკრედიტო პოტენციური სახსრების ფორმირების თვალსაზრისით ბანკის პოლიტიკის ეფექტურობაზე მოქმედი ძირითადი ფაქტორები.

საკრედიტო პოტენციალის გაზრდის ძირითადი ფორმები მოიცავს:

ბანკის კლიენტების რაოდენობის გაზრდა;

ბანკში არსებული მონაწილეებისა და კლიენტების სახსრების გაზრდა;

ბანკის ორგანიზაციული ქსელის ზრდა;

ბანკის მონაწილეებისა და მომხმარებლების სახსრების გაერთიანება დანიშნულებისამებრ (მაგალითად, შექმნა საერთო ფონდისაბინაო მშენებლობა).

ბანკებისთვის რეგულარული კლიენტების მეტ რაოდენობას განსაკუთრებული მნიშვნელობა აქვს, რადგან ამ შემთხვევაში ბანკში დეპოზიტები და მისი ლიკვიდობა უფრო სტაბილურია. საკრედიტო პოლიტიკა განსაზღვრავს საკრედიტო საქმიანობაში მოქმედებების ზოგად სტრატეგიას და წარმოადგენს ზოგადი წესები და პირობებისტრატეგიული დაგეგმვისთვის, ასევე ბანკის მოქმედი გადაწყვეტილებები სესხის გაცემის ან არ გაცემის შესახებ.

როგორ უზრუნველვყოთ ბანკის ფინანსური სტაბილურობა ფინანსური არასტაბილურობის პირობებში. ამაში მნიშვნელოვანი როლი ენიჭება საკრედიტო პოლიტიკას, რომელიც დაფუძნებულია ბანკისთვის მიმდინარე ოპერაციებისთვის მისაღები რისკის მომგებიანობის კოეფიციენტზე. ჯანსაღი საკრედიტო პოლიტიკა ხელს უწყობს საკრედიტო რისკის ოპტიმიზაციას, კლიენტისთვის მაღალი ხარისხის და ყველაზე შესაფერისი სასესხო პროდუქტების მიწოდებას, რაც ქმნის ბანკის ძირითად შემოსავალს.

საბანკო რისკების კლასიფიკაცია თითოეული ჩამოთვლილი ელემენტის მდგომარეობის მიხედვით: ბანკის ტიპი (სახეობა) და რისკები.

ფაქტორები, რომლებიც განსაზღვრავენ ბანკის საკრედიტო პოლიტიკას, ნაჩვენებია ნახაზ 1-ში.

სურათი 1 - ფაქტორები, რომლებიც განსაზღვრავენ კომერციული ბანკის საკრედიტო პოლიტიკას

ამჟამად, ბანკების საქმიანობის მიმართულების გათვალისწინებით, გამოირჩევა კომერციული ბანკების სამი ტიპი (ტიპი): სპეციალიზებული, სექტორული, უნივერსალური. ამ ბანკებისთვის რისკების ნაკრები განსხვავებული იქნება.

საბანკო რისკების წარმოშობისა და გავლენის სფერო. წარმოშობის მასშტაბიდან გამომდინარე, საბანკო რისკები იყოფა: ქვეყნის რისკებად; ცალკეული ბანკის ფინანსური საიმედოობის რისკი (ბანკის არასაკმარისი კაპიტალის რისკები, დაუბალანსებელი ლიკვიდობა, არასაკმარისი საჭირო რეზერვები); კონკრეტული ტიპის საბანკო ოპერაციის რისკი (გადაუხდელობის, ანაზღაურების, ამოღების რისკი - საბანკო გარანტია, სამართლებრივი რისკი, წამგებიანი კრედიტის რისკი და ა.შ.). ბანკის კლიენტების შემადგენლობა და რისკის გამოთვლის მეთოდები. ბანკის კლიენტების შემადგენლობა განსაზღვრავს რისკის გამოთვლის მეთოდს და მის ხარისხს. მცირე მსესხებელი უფრო ექვემდებარება საბაზრო ეკონომიკის გაუთვალისწინებელ სიტუაციებს, ვიდრე მსხვილი მსესხებელი. Ამავე დროს დიდი სესხებიგაცემული ერთ მსესხებელზე ან დაკავშირებულ მსესხებელთა ჯგუფზე, ინდუსტრიაზე, რეგიონზე ან ქვეყანაზე ხშირად არის ბანკების მარცხის მიზეზი. ამიტომ, მსხვილი სესხების გაცემის რისკის რეგულირების ერთ-ერთი მეთოდია მისი ზომის 10-15%-მდე შეზღუდვა. საწესდებო კაპიტალიქილა .

ამასაც დიდი მნიშვნელობა აქვს სწორი არჩევანისასურველი კლიენტი ბანკისთვის. როგორც წესი, ეს პარტნიორები მოიცავს მაღალი ხარისხის საწარმოებს ფინანსური სტაბილურობადა აქვს კარგი ლიკვიდურობა და ბალანსის გადახდისუნარიანობა, საკმარისი მომგებიანობა და კარგად უზრუნველყოფილი საკუთარი სახსრებით.

თანამედროვე პირობებში განსაკუთრებული მნიშვნელობა ენიჭება რაციონალური დაკრედიტების პრინციპებს, რომლებიც მოითხოვს არა მხოლოდ უზრუნველყოფის ობიექტის, საგნისა და ხარისხის, არამედ მარჟის დონის, საკრედიტო ოპერაციების მომგებიანობისა და რისკის შემცირებას საიმედო შეფასებას. ასევე მნიშვნელოვანი ხდება დაკრედიტების ტექნოლოგიის დაცვა, სესხების გაცემისა და დაფარვის წესები, საკრედიტო ოპერაციების მიმდინარე მონიტორინგი და ანალიზი.

ამჟამად ძნელია იმის პროგნოზირება, თუ როგორ განვითარდება საბანკო სესხები რუსეთში მომავალში. მაგრამ თამამად შეიძლება ითქვას, რომ ამას სერიოზული ალტერნატივა არ აქვს: სახელმწიფოს არ აქვს საკმარისი სახსრები სოციალური სექტორის მხარდასაჭერადაც კი, რის გამოც საწარმოებისა და სხვა იურიდიული პირების დაკრედიტება მისთვის შეუძლებელი ამოცანაა. ამიტომ, ამ ტიპის საბანკო ბიზნესში უდიდეს წარმატებას მიაღწევენ ის საკრედიტო ინსტიტუტები, რომლებიც ამ ბაზარზე სხვებზე ადრე შევლენ და შექმნიან შესაბამის შიდა მექანიზმებს, რაც მათზე ობიექტურად მუშაობის საშუალებას მისცემს.

ბანკის საკრედიტო პოლიტიკა განისაზღვრება, პირველ რიგში, კლიენტებთან ოპერაციების შესახებ ზოგადი მითითებებით, რომლებიც საგულდაგულოდ არის შემუშავებული და ჩაწერილი საკრედიტო პოლიტიკის შესახებ მემორანდუმში და მეორეც, ბანკის პერსონალის პრაქტიკული ქმედებებით, რომლებიც განმარტავენ და ახორციელებენ ამ გაიდლაინებს. . ამიტომ, საბოლოო ჯამში, კრედიტის მართვის უნარი დამოკიდებულია ბანკის მენეჯმენტის კომპეტენციაზე და მსესხებლების შერჩევაში, კონკრეტული სასესხო პროექტებისა და სასესხო ხელშეკრულებების პირობების შემუშავებაში ჩართული მისი რიგითი პერსონალის კვალიფიკაციის დონეზე.

ბანკი, თავისი მიზნიდან გამომდინარე, უნდა იყოს საზოგადოების ერთ-ერთი ყველაზე სანდო ინსტიტუტი, წარმოადგენს ეკონომიკური სისტემის სტაბილურობის საფუძველს. დღევანდელ არასტაბილურ სამართლებრივ და ეკონომიკურ გარემოში, სახელმწიფოს მხარდაჭერისა და მხარდაჭერის არარსებობის გამო, ბანკებმა არა მხოლოდ უნდა დაზოგონ, არამედ თითქმის დამოუკიდებლად გაზარდონ თავიანთი კლიენტების სახსრები. ამ პირობებში საბანკო ოპერაციების პროფესიონალურ მართვას, ყოველდღიურ საქმიანობაში რისკ-ფაქტორების სწრაფ გამოვლენას და გათვალისწინებას უპირველესი მნიშვნელობა აქვს.

1.2 კომერციული ბანკების საინვესტიციო საქმიანობის თავისებურებები

ქვეყნის ეკონომიკური განვითარების ერთ-ერთი ფუნდამენტური ინფრასტრუქტურული ელემენტი იყო (და დარჩება უახლოეს მომავალში) მისი კრედიტების განვითარება და ფინანსური სისტემა.

ეკონომიკაზე საბანკო სისტემის ზემოქმედების ძირითადი მიმართულებაა მთელი ქვეყნის სოციალურ-ეკონომიკური განვითარების ინტერესებში განხორციელებული საინვესტიციო საქმიანობა. ეკონომიკურ სისტემაში ბანკების კლასიკურ ფუნქციად რჩება მოსახლეობის დანაზოგების მობილიზება და მათი გადაქცევა საინვესტიციო რესურსად. საბანკო სისტემის მნიშვნელობა კაპიტალის გადანაწილების ეფექტურობის თვალსაზრისით შეიძლება განსხვავდებოდეს ეკონომიკური განვითარების პერიოდებისა და კონკრეტული ქვეყნის მახასიათებლების მიხედვით.

ბანკების საინვესტიციო საქმიანობის შესწავლისას, ჩვენი აზრით, გადაუდებელი აუცილებლობაა დაზუსტდეს „კომერციული ბანკის საინვესტიციო საქმიანობის“ ცნების ეკონომიკური შინაარსი, ვინაიდან მისი განმარტება ეკონომიკურ ლიტერატურაში დამატებით გამჟღავნებას მოითხოვს.

საბჭოთა ეკონომიკურ მეცნიერებაში ბანკების საინვესტიციო საქმიანობად მიიჩნეოდა ეკონომიკის რეალური სექტორის სუბიექტებისთვის გრძელვადიანი ნასესხები სახსრებით უზრუნველყოფა. სოციალიზმის პირობებში, საბანკო სექტორი ასრულებდა ეროვნული ეკონომიკის ყველაზე მნიშვნელოვანი სექტორების გრძელვადიანი დაკრედიტების ყველაზე მნიშვნელოვან ფუნქციას, საბანკო სისტემის როლის ასეთი შეხედულება დიდწილად მემკვიდრეობით მიიღო თანამედროვე რუსმა. ფინანსური მენეჯმენტი.

ქვეყანაში საბაზრო ურთიერთობების განვითარების პროცესში ხედვა ბანკების საინვესტიციო აქტივობაზე უფრო კორელირებული გახდა საკრედიტო ინსტიტუტების საქმიანობასთან ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციების სფეროში. გარკვეულწილად, ამგვარი ინტერპრეტაცია იქცა არსებული ეკონომიკური რეალობის ობიექტურ ასახვად. ჩვეულებრივია საბანკო ინვესტიციების კლასიფიკაცია ერთ წელზე მეტი ვადიანობის ფასიან ქაღალდებად, რომელთა ძირითადი მიზანი შემოსავლის გამომუშავებაა.

ამასთან დაკავშირებით მინდა აღვნიშნო, რომ უკანონოა ბანკების საინვესტიციო საქმიანობის შეზღუდვა კაპიტალის ინვესტირების ვადით. განვითარება საინვესტიციო ინსტრუმენტებიამჟამად შესაძლებელს ხდის „ინვესტიციების გადაფასებას“, ე.ი. განახორციელოს რეგულარულად განიხილოს საინვესტიციო თვისებები საინვესტიციო გარკვეული სფეროებში.

რიგი ავტორები იცავენ კომერციული ბანკის საინვესტიციო საქმიანობის ყველაზე ფართო ინტერპრეტაციას, კერძოდ, ასეთი მიდგომა ასახულია რუსეთის ბანკის No17 ინსტრუქციაში. ამ დოკუმენტში საინვესტიციო საქმიანობა განისაზღვრება, როგორც „მატერიალური ან ფინანსური აქტივების შეძენა ან გაყიდვა, რომელიც განკუთვნილია მომავალი შემოსავლის გამომუშავებისთვის“.

მეორე (ვიწრო) თვალსაზრისი ჩამოყალიბებულია რუსეთის ფედერაციის ტერიტორიაზე მდებარე საკრედიტო დაწესებულებებში აღრიცხვის წესებში სავაჭრო და საინვესტიციო პორტფელის ფორმირების მიზნით ფასიან ქაღალდებში ინვესტირებისას. მოთხოვნების მიხედვით ეს დოკუმენტიბანკებს შეუძლიათ განახორციელონ ინვესტიციები ან „პირდაპირი ინვესტიციით თავიანთი სახსრები წარმოებაში (წილის შეძენა ამა თუ იმ ფორმით); სესხების გაცემა შესაბამისი მიზნებისთვის“, ან სამი ძირითადი საქმიანობით: „...ემსახურება ინვესტორ-კლიენტების კუთვნილი და საინვესტიციო მიზნებისთვის განკუთვნილი სახსრების მოძრაობას; ითანამშრომლოს დანაზოგებისა და დანაზოგების მობილიზებაზე და მათი საინვესტიციო მიზნებისთვის მიმართვა ფასიანი ქაღალდების ბაზრის მეშვეობით; ინვესტიციის პროცესში საკუთარი და ნასესხები რესურსების ინვესტირება“.

ყველა ამჟამად არსებული კვლევა ამ სფეროში ან მოქმედებს გაფართოებული ინტერპრეტაციით, ან ავიწროებს მას გარკვეული კატეგორიის ფასიანი ქაღალდების ოპერაციების ვიწრო დიაპაზონის საზღვრებამდე. ჩვენი აზრით, ორივე არსებულ მიდგომას აქვს არსებობის უფლება, ვინაიდან ისინი ობიექტურად ასახავს საქმიანობის უნივერსალიზაციის გლობალურ ტენდენციას ფინანსური ინსტიტუტები. ფართო ინტერპრეტაცია აღწერს საქმიანობას ე.წ. ფინანსური სუპერმარკეტებირომლებიც მუშაობენ დივერსიფიცირებულ გლობალურ ბაზრებზე. და საინვესტიციო აქტივობის ვიწრო ინტერპრეტაცია, შესაბამისად, ასახავს დასავლური ბანკების უმრავლესობის ძირითად ფინანსურ ფუნქციას - ანდერრაითს ვალის დაფინანსების ბაზრებზე.

შიდა და უცხოური წყაროები აღნიშნავენ ბანკის საინვესტიციო საქმიანობის შეფასების მიკროეკონომიკურ და მაკროეკონომიკურ მიდგომებს. მიკროეკონომიკური თვალსაზრისით ბანკი არის ეკონომიკური სუბიექტიმუშაობს საკუთარი და ნასესხები სახსრებით ადგილობრივი ბაზრებიმისი საქმიანობის ძირითად მიზნად მოგების მიღების მიზნით.

მაკროეკონომიკის თვალსაზრისით, ბანკები წარმოადგენენ გლობალური საინვესტიციო პროცესის განუყოფელ ელემენტს, რომელიც გარდაქმნის შინამეურნეობებისა და ბიზნეს სუბიექტების დაგროვებას და დანაზოგს საინვესტიციო რესურსებად, რომლებიც მოთხოვნადია ეკონომიკის რეალური სექტორის მიერ.

ბანკების ყველა საინვესტიციო საქმიანობა ტრადიციულად იყოფა ოთხ ძირითად მიმართულებად (მკვლევარები უფრო მეტს აღნიშნავენ): დაკრედიტება, ინვესტიციები ფინანსურ ბაზრებზე, საწარმოო ინვესტიციები და ინვესტიციები ბანკის საკუთარ საქმიანობაში.

დაკრედიტებას ტრადიციულად განსაკუთრებული ადგილი უჭირავს მაკროეკონომიკური ზემოქმედების კუთხით ეკონომიკური პროცესებიქვეყანაში. საინვესტიციო დაკრედიტებაგანსაკუთრებულ ადგილს იკავებს საერთო სისტემადაკრედიტება მიზნობრივი დაკრედიტების სპეციფიკიდან გამომდინარე, პროექტის დაკრედიტების ელემენტების გამოყენება, სესხის გაცემის ხანგრძლივი პერიოდი და შესაბამისად რისკის უფრო მაღალი დონე.

რუსეთის ეკონომიკის პოსტკრიზისული განვითარების რთულ პირობებში საინვესტიციო სესხების წილი სტაბილურად იზრდება, რაც ზოგადად მიუთითებს ბანკებისთვის ყოფილი წამყვანი როლის დაბრუნებაზე ეკონომიკის რეალურ სექტორში ძირითადი კაპიტალის განახლებაში.

ბანკების ფინანსური ინვესტიციები წარმოადგენს ინვესტიციებს ფასიან ქაღალდებში და ვადაში სხვა საკრედიტო ინსტიტუტებში. როგორც რუსი ფინანსური ბაზარისულ უფრო მნიშვნელოვანი ხდება ინვესტიციები სახელმწიფო და მუნიციპალურ ფასიან ქაღალდებში, წარმოებულ ფასიან ქაღალდებში (დერივატივები), ასევე ახალ ფინანსურ ინსტრუმენტებში (ტრანსფორმირებადი ფასიანი ქაღალდები).

ბანკების პროდუქტიული ინვესტიციები არის ბანკის ინვესტიციები ეკონომიკური აქტივობასაწარმოები და ორგანიზაციები. ასეთი ინვესტიციები შეიძლება განხორციელდეს ეკონომიკის რეალურ სექტორში საწარმოს კაპიტალში წილობრივი მონაწილეობის, ერთობლივი საქმიანობის განხორციელების სახით. ასეთ მონაწილეობას ბანკი ახორციელებს, როგორც წესი, ფინანსურ სექტორში, სადაც იურიდიული პირები, რომლებიც ახორციელებენ თავიანთ საქმიანობას ბანკის ფინანსური რესურსების გამოყენებით (სალიზინგო და ფაქტორინგული კომპანიები, საინვესტიციო ფონდები, სადაზღვევო კომპანიები, არასახელმწიფო საპენსიო ფონდები. , სადეპოზიტო და საკლირინგო დაწესებულებები და სხვ.) .დ.) .

ბანკის საინვესტიციო აქტივობის განვითარება ამ სფეროში, პოზიტიური ასპექტების არსებობასთან ერთად (საქმიანობების დივერსიფიკაცია, ახალი ბაზრების განვითარება და ა.შ.), ასევე შეიძლება შეიცავდეს დამატებით რისკებს. ამასთან დაკავშირებით, კომერციული ბანკების საქმიანობა ამ სფეროში დაკავშირებულია მთელ რიგ დამატებით საკანონმდებლო და მარეგულირებელ შეზღუდვებთან.

ინვესტიციები საკუთარ საქმიანობაში, როგორც წესი, მოიცავს ინვესტიციებს ბანკის მატერიალურ-ტექნიკური ბაზისა და მისი ორგანიზაციული დონის გაუმჯობესებაში. ასეთი ინვესტიციების განხორციელება გამართლებულია მხოლოდ იმ შემთხვევაში, თუ ასეთი ინვესტიციების ლოგიკური შედეგია ბანკის რეიტინგული პოზიციის გაუმჯობესება რუსულ და საერთაშორისო ბაზრებზე, საოპერაციო საქმიანობის ეფექტურობის გაზრდა, გაფართოება. კლიენტთა ბაზადა მომხმარებელთა მომსახურების დონე.

საკრედიტო ინსტიტუტების მიერ ინვესტიციების ფორმების განვითარება გლობალურ ეკონომიკაში ადასტურებს ბანკის მოქნილი საინვესტიციო პოლიტიკის შემუშავების აუცილებლობას, რომელსაც შეუძლია ეფექტურად და სწრაფად უპასუხოს მაკროეკონომიკური ვითარების ცვლილებებს, ინვესტიციის ახალი ფორმებისა და მეთოდების არჩევას. გარდამავალი ეკონომიკის მქონე ქვეყნებთან მიმართებაში სერიოზული პრობლემაა საინვესტიციო პოლიტიკის ძირითადი მიმართულებების შემუშავება, რომელიც პროფესიულ გარემოში განსაკუთრებული განხილვის ობიექტია. გავლენის ფაქტორებს შორის აუცილებელია გავითვალისწინოთ ღიაობის ხარისხი ეროვნული ეკონომიკა, მსოფლიო ეკონომიკაში მისი რეალური ინტეგრაციის ხარისხი და ინსტიტუციური მექანიზმების განვითარების ხარისხი.

ანალიზი უცხოური გამოცდილებასაკრედიტო ინსტიტუტების საინვესტიციო საქმიანობის სქემების შემუშავებამ განაპირობა საბანკო სისტემების მშენებლობის ორი ძირითადი მოდელის - სეგმენტირებული („ამერიკული“) და უნივერსალური („გერმანული“) ჩამოყალიბება. ორივე მოდელის მთავარი განმასხვავებელი ნიშანი იყო საკრედიტო ინსტიტუტების სპეციალიზაცია, მათი დივერსიფიკაციის ხარისხი და მათი საინვესტიციო პორტფელის ფორმირების სტრატეგია.

ამჟამად შეიძლება ითქვას, რომ რუსეთის საბანკო სისტემის განვითარების მიმდინარე პროცესის მიუხედავად, გერმანული მოდელის მიხედვით ჩვენი ქვეყნის ფინანსური სისტემის აგების სქემა უფრო მეტ გავლენას იძენს.

საბანკო სექტორში სპეციალიზაციისა და უნივერსალიზაციის პროცესების სინქრონულმა განვითარებამ განაპირობა საინვესტიციო სექტორში მოქმედი ახალი ტიპის ბანკების ჩამოყალიბება, რომლებიც ფლობენ შემდეგ მახასიათებლებს: ოპერაციების გლობალური ბუნება, მნიშვნელოვანი ფინანსური რესურსების მოზიდვის შესაძლებლობა. რესურსები, საინვესტიციო სექტორში მოწოდებული სერვისების დივერსიფიცირებული სპექტრი, მსხვილი კერძო მენეჯმენტის ბიზნეს აქტივების ფლობა, მცირე და საშუალო ზომის საკრედიტო და საბროკერო ინსტიტუტების ქსელთან შერწყმა, საინვესტიციო სფეროში დაკავშირებული სერვისების სრული სპექტრის მიწოდების შესაძლებლობა. .

კომერციული ბანკების მთელი საინვესტიციო საქმიანობის დამახასიათებელი მახასიათებელია ინვესტიციურ ფონდებში ნასესხები რესურსების მნიშვნელოვანი წილის არსებობა, რაც მათთვის საინვესტიციო პროცესს ბევრად უფრო დამოკიდებულს ხდის მიღებული მოგების ოდენობაზე - ინვესტირებულ კაპიტალზე ანაზღაურებაზე. . ეს თვისება პირველ რიგში შეიძლება აღინიშნოს რუსეთში თანამედროვე საინვესტიციო პროცესის მახასიათებლების შედგენისას.

მეორეც, აუცილებელია აღინიშნოს რისკის ფაქტორი, როგორც კომერციული ბანკების საინვესტიციო საქმიანობის განუყოფელი ნაწილი. ბანკების მნიშვნელოვანი დამოკიდებულების გამო, მათი საინვესტიციო საქმიანობა საკმაოდ სამართლიანად ექვემდებარება უფრო მკაცრ რეგულირებას როგორც ბანკების შიდა მარეგულირებელი დოკუმენტებიდან, ასევე მთავარი მარეგულირებელი - რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის მარეგულირებელი დოკუმენტებიდან.

მესამე, საკრედიტო ინსტიტუტის მიერ განხორციელებულ ინვესტიციებს უნდა ჰქონდეს ლიკვიდობის მაღალი ხარისხი, ე.ი. ფულადი სახსრების სწრაფად გადაქცევის შესაძლებლობა.

საინვესტიციო ოპერაციების ეს თვისება თანდაყოლილია გარკვეულ შეუსაბამობაში - საკრედიტო ინსტიტუტების ქმედებები საინვესტიციო ინვესტიციების სფეროში ტრადიციულად ფასდება "ჯადოსნური სამკუთხედის" "მომგებიანობა-რისკი-ლიკვიდურობის" გამოყენებით, რომლის ძირითად კომპონენტებს აქვთ გარკვეული დამოკიდებულება. ასე რომ, მომგებიანობის მატებასთან ერთად, როგორც წესი, ოპერაციების რისკი აუცილებლად იზრდება. შესაბამისად, ინვესტიციის შესაბამისი ფორმების არჩევა უნდა მოხდეს ბანკის შემუშავებული საინვესტიციო პოლიტიკის საფუძველზე, რომელიც მოიცავს საინვესტიციო საქმიანობის განხორციელების ღონისძიებების კომპლექსის შემუშავებას და განხორციელებას შესრულების კრიტერიუმების კონკრეტული ჩამონათვალის მიხედვით. საინვესტიციო ინვესტიციების მიმართულება და ბუნება დამოკიდებული იქნება საინვესტიციო პოლიტიკის ერთ-ერთი სახეობის - კონსერვატიული, ზომიერი და აგრესიულის არჩევანზე.

განსაკუთრებული მნიშვნელობა აქვს ბანკის აქტიურ მუშაობას მოსახლეობისგან სახსრების მოზიდვის მიზნით, რადგან. თხევადი რესურსების ამ წყაროს წყალობით დანაზოგი გარდაიქმნება ეკონომიკის რეალური სექტორის საინვესტიციო რესურსად უმოკლეს გზაზე, ნაჩვენებია სურათზე 2.

სურათი 2 - დანაზოგის საინვესტიციო რესურსად გარდაქმნის პროცესი

ინვესტიციასა და დანაზოგს შორის ურთიერთობა შეისწავლა ჯ.მ. კეინსის თეორიის ამოსავალი წერტილები შემდეგია: ”მიუხედავად იმისა, რომ დანაზოგის მთლიანი ოდენობა არის მრავალი ინდივიდუალური მომხმარებლის ქმედებების კუმულაციური შედეგი, ხოლო ინვესტიციის მოცულობა არის ინდივიდუალური მეწარმეების ქმედებების კუმულაციური შედეგი, ეს ორი ღირებულებაა. ერთმანეთის ტოლი უნდა იყოს, რადგან თითოეული მათგანი უდრის ჭარბი შემოსავალს მოხმარებაზე. ” ჯ.მ. კეინსი, დანაზოგების თანასწორობა ინვესტიციებთან უზრუნველყოფს ქვეყანას სტაბილურობას ეკონომიკური განვითარებაამიტომ მიზანშეწონილია მთელი დაგროვების ფონდის სრულად განხორციელება. სამწუხაროდ, ჩვენთან, დანაზოგების კაპიტალიზაციის მექანიზმის განუვითარებლობის გამო, ეს უკანასკნელნი პრაქტიკულად არ არიან ჩართულნი საინვესტიციო პროცესში.

თანამედროვე რუსეთის ეკონომიკაში, ადგილობრივი ეკონომისტების მნიშვნელოვანი რაოდენობის მიხედვით, ამჟამად არის საკმარისი რაოდენობის პოტენციური რესურსები, რომლებიც არ გამოიყენება საინვესტიციო მიზნებისთვის და, შესაბამისად, გამორიცხულია ეფექტური ეკონომიკური ბრუნვისაგან (თუნდაც ფრთხილი შეფასებები მიუთითებს ორჯერ ზრდის შესაძლებლობაზე. საინვესტიციო პოტენციალში).

ამავდროულად, რუსულ კომერციულ ბანკებს საკმაოდ ბევრი მიმზიდველი ზონა ჰქონდათ სახსრების საინვესტიციო საინვესტიციოდ, რომლებიც გამოირჩეოდა ძალიან მაღალი შემოსავლებით ათეულობით და თუნდაც ასეული პროცენტით. შექმნილ ვითარებაში ეკონომიკის რეალურ სექტორს საბანკო სექტორიდან ინვესტიციების ზრდა არ შეუძლია, ბევრი რუსი ეკონომისტის, კერძოდ ს.გლაზიევის აზრით, ამ პრობლემის გადასაჭრელად საჭირო იქნება წვდომის შეზღუდვა. ბაზრის მონაწილეებს უაღრესად მომგებიანი სპეკულაციები.

მეოთხე, საკრედიტო ინსტიტუტებიდან მოზიდული სახსრების შემადგენლობაში კვლავ რჩება საშუალოვადიანი გრძელვადიანი რესურსების დეფიციტი. მიუხედავად საბანკო დეპოზიტების ზრდის პოზიტიური დინამიკისა, პოსტკრიზისული განვითარების პირობებში საბანკო სისტემისადმი მოქალაქეების სრული ნდობის აღდგენაზე საუბარი ნაადრევია.

მეხუთე, გაცემული სესხების აბსოლუტური უმრავლესობა კვლავ მოკლევადიანი ხასიათისაა - ეს განპირობებულია საწარმოების საკმაოდ მაღალი მოთხოვნილებით ასეთ სესხებზე და ეფექტური საინვესტიციო ინსტრუმენტების არარსებობით.

შიდა საწარმოებს, რომლებსაც აქვთ მოგების გაზრდის დაბალი ტემპი (და, შესაბამისად, საკუთარი სახსრები), უნდა მოიზიდონ მნიშვნელოვანი სახსრები საბრუნავი კაპიტალის რაოდენობის შესავსებად და წარმოების მიმდინარე პრობლემების გადასაჭრელად პროდუქტის მომწოდებლების მომსახურების გადახდაში, ნედლეულის შეძენაში, გადახდაში. კომუნალური და ა.შ. .

მეექვსე, საინვესტიციო საქმიანობის განვითარების ერთ-ერთი შემაკავებელი ფაქტორია სახელმწიფოს ხელმძღვანელობით საბიუჯეტო პოლიტიკა. რუსეთში ბიუჯეტის პროფიციტი არ არის რეინვესტირება ეკონომიკაში, არამედ, ფაქტობრივად, ამოღებულია მისგან, გამოიყენება სახელმწიფო ვალის მომსახურებისთვის, ასევე ოფიციალური ოქროსა და სავალუტო რეზერვების შესაქმნელად. ეს ამცირებს ეკონომიკური ზრდის თვითდაფინანსების საფუძველს, რაც უფრო მეტად არის დამოკიდებული გარედან რესურსების მოზიდვაზე.

საბანკო სისტემისა და ეკონომიკის რეალური სექტორის დაბალანსებულ განვითარებას ხელს უშლის ქვეყნის საკანონმდებლო ბაზის სისტემატური განვითარების არარსებობა, რომელიც ჰარმონიზებს თანამედროვე ეკონომიკის ფუნქციონირებასა და განვითარებას.

დღეისათვის მოქმედი საბანკო კანონმდებლობის მთავარი ნაკლი არის საბანკო მენეჯმენტის ყველა დონეზე აღებულ ვალდებულებებზე პასუხისმგებლობის მექანიზმების სისუსტე. საკანონმდებლო დონეზე საბანკო საქმიანობის ისეთი სტრატეგიული პრინციპები, როგორიცაა ინვესტორების, კრედიტორების და მეანაბრეების ინტერესებისა და უფლებების დაცვა სრულად არ არის უზრუნველყოფილი; დანაშაულის პრევენციაში ეკონომიკური სფეროდაკავშირებული საეჭვო ოპერაციებისა და ოპერაციების შესრულებასთან, აგრეთვე არაკეთილსინდისიერი პირების მიერ საკრედიტო დაწესებულებებზე კონტროლის დაწესებასთან; არ არის შექმნილი საბანკო საქმიანობის შეღავათიანი დაბეგვრის სისტემა.

ზემოაღნიშნულიდან გამომდინარეობს, რომ საბანკო სისტემის გავლენა ეკონომიკაზე ამჟამად რჩება საკმაოდ უმნიშვნელო - ეს გამოიხატება არსებული ფინანსური ინსტიტუტების შეუძლებლობაში, გახდნენ შინამეურნეობების დანაზოგების რეალური სექტორის საინვესტიციო რესურსად გარდაქმნის ცენტრები. ეკონომია. ბანკებს ჯერ კიდევ არ შეუძლიათ უზრუნველყონ რეალური სექტორთაშორისი კონკურენცია საკრედიტო რესურსების მოსაზიდად მოსახლეობის საკმაოდ დაბალი ეფექტური მოთხოვნის პირობებში.

ეს ნაწილობრივ აიხსნება საინვესტიციო რესურსების საბოლოო მომხმარებლების ცუდი ფინანსური მდგომარეობით. ინფლაციის კლების პირობებში მისი დონე კვლავ რჩება შედარებით მაღალი ეკონომიკის რეალური სექტორის რენტაბელურობასთან შედარებით, რაც გამოიხატება მაღალი საპროცენტო განაკვეთებით და ბევრი მწარმოებლისთვის საბანკო სესხების მიუწვდომლობაში. ეს ასევე განპირობებულია ბანკის სუსტი კაპიტალიზაციის გამო

სისტემა და მათი აქტივებისა და ვალდებულებების დისბალანსი ვადიანობის თვალსაზრისით, არასაკმარისი რესურსები გრძელვადიანი დაკრედიტებისთვის და მაღალი რისკებიდაკრედიტება, დისპროპორციის არსებობა კაპიტალის განაწილებაში: დაახლოებით 20 უმსხვილესი ბანკი ფლობს ქვეყნის მთელი აქტივების 60%-ს და პრაქტიკულად ახდენს საბანკო ბაზრის მონოპოლიზებას.

აღსანიშნავია, რომ ეს არ არის ერთადერთი პრობლემა, რომლის გადაჭრით ჩვენ შეგვიძლია მივაღწიოთ კომერციული ბანკების საინვესტიციო აქტივობის გააქტიურებას. თუმცა მათი იგნორირება ადვილია საბანკო სისტემისა და ეკონომიკის რეალური სექტორის კორელაციური განვითარების ყველა დადებითი ტენდენციის შეწყვეტა, სტაგნაციაში გადაქცევა.

მოკლევადიან პერსპექტივაში მთავარი პრობლემა, რომელიც სერიოზულ გავლენას მოახდენს რეგიონულ საბანკო სისტემაზე, იქნება სააქციო კაპიტალის დაბალი დონე, მოკლევადიანი ვალდებულებების მაღალი წილი, რაც შეუძლებელს ხდის. გრძელვადიანი ინვესტიციები, ასევე საბანკო ქსელის მაღალი ხარისხის დამოკიდებულების მდგომარეობა ქვეყანაში რეალური სექტორირუსეთის ეკონომიკა.

1.3 კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის შეფასება

კომერციული ბანკების საქმიანობაში ინოვაციების დანერგვის პრობლემა დიდი ხანია აქტუალურია. როგორც მრავალი გამოკვლევით დასტურდება, მეცნიერთა მნიშვნელოვანი ნაწილი ცდილობდა ამ პრობლემის გადაჭრას გარკვეული ტიპის ინოვაციების, ანუ საბანკო პროდუქტების ფაქტობრივი დანერგვის თვალსაზრისით.

თუმცა, იყო შეზღუდული მოსაზრებები და განხილვები მაინც აქტუალური საკითხებიდაკავშირებულია ბანკების არსებული საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების შეფასებასთან.

ამასთან, არასაკმარისი ყურადღება დაეთმო ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების შეფასების პროცესის დამახასიათებელ კონცეპტუალურ კატეგორიებს შორის კავშირის შესწავლასა და გამჟღავნებას. ეს ეხება „ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების ეფექტურობის“ და „ბანკის ინოვაციური საქმიანობის“ დეფინიციებს.

წინა კვლევები აჩვენებს, რომ არსებობს პირდაპირი კავშირი „ბანკის ინოვაციური საქმიანობის“ და „ბანკის ინოვაციური საქმიანობის ეფექტურობის“ ცნებებს შორის. ამასთან, გამოიყოფა ბანკის საინოვაციო საქმიანობის კვლევითი, ოპერატიული და სტრატეგიული კომპონენტები /9/ და ხაზგასმულია მათი ერთდროული განვითარების მნიშვნელობა, როგორც სახელმძღვანელო მისი საქმიანობის საერთო ეკონომიკური შედეგისთვის.

ამ განმარტებებს შორის კავშირი არის ის, რომ ბანკის საქმიანობა, განურჩევლად გარემოებებისა, უნდა იყოს მიმართული გარკვეულ შედეგზე.

ამ შემთხვევაში ბანკი კრედიტის საფუძველზე ირჩევს ინოვაციურ მექანიზმს. ბანკმა შეიძლება მიაღწიოს ეფექტურობის გარკვეულ დონეს ამ საქმიანობაში, თუ დაკმაყოფილებულია მთელი რიგი პირობები, რომლებიც ძირითადად ახასიათებს ამ კატეგორიებს შორის ურთიერთობას.

პირველი პირობა არის კვლევის კომპონენტი, რომელიც უკავშირდება ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების ეფექტიანობის ფორმირების ძირითად საფუძველს. მეორე და საკმაოდ წონიანი პირობა არის საინოვაციო საქმიანობის ეფექტურობის დაგეგმილი დონის ფორმირების სამოტივაციო საფუძველი.

მეორე პირობის აქტუალობა მდგომარეობს იმაში, რომ ბანკი ცდილობს განახორციელოს სასესხო ინვესტიცია ანაზღაურებისა და ეფექტიანობის პრინციპების დანერგვის საფუძველზე. ბანკის ინოვაციური საქმიანობის ოპერატიული და სტრატეგიული კომპონენტები არის მესამე პირობა განმარტებებს შორის ურთიერთობისათვის. სწორედ ამ კომპონენტებს აქვთ ინოვაციური იდეის განხორციელების უნარი და შედეგად იწვევს ეკონომიკურ ეფექტს, ანუ მოდის პროდუქტიული ეტაპი. შედეგად, ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების ეფექტურობის დონე დამოკიდებულია ყველა იმ კომპონენტის ხარისხზე, რომელიც მონაწილეობს მის გაჩენაში. ასე რომ, დეფინიციებს შორის ურთიერთობა ისეა დამყარებული, რომ ამის გარეშე ბანკს აზრი არ აქვს საკრედიტო ბაზაზე ინოვაციურ ტექნოლოგიებზე დაუფლებას.

ინოვაციურ საბანკო საქმეზე ფოკუსირების მნიშვნელობა ბანკის საქმიანობის საერთო შედეგსა და ეფექტურობაზე დასტურდება კვლევის შედეგების კრიტიკული ანალიზითაც. მეთოდოლოგიის თვალსაზრისით მნიშვნელოვანია: საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობაში საბანკო სიახლეების დანერგვის სტრატეგიის ძირითადი მიდგომების განსაზღვრა; ინოვაციის შედეგების ახსნა და პერსონალის მუშაობის დადასტურება; ინოვაციური პროდუქტებისა და სერვისების შემუშავება და დანერგვა ბანკის მუშაობაში.

ამოცანების ნაკრები საკმაოდ რთულია, მაგრამ დღევანდელი დღისთვის უაღრესად მნიშვნელოვანი საკითხია, რომელიც უნდა გადაწყდეს, რადგან ძლიერი ტალღები ფინანსური კრიზისებიგახდა იმის მტკიცებულება, რომ ბანკებს ჯერ კიდევ არ მიუღწევიათ ინოვაციის ფენომენის საკმარისად გაგება და არ აქვთ სისტემატური მიდგომა მათი განხორციელების მექანიზმების ადაპტირებისადმი. ამიტომ, მიზანშეწონილია ამ პრობლემის გადაჭრა დაიწყოს საბანკო კრედიტისა და საინვესტიციო ინოვაციების დანერგვის ძირითადი სტრატეგიების მიდგომების ინტერპრეტაციიდან.

სისტემატური მიდგომის თვალსაზრისით, ბანკის ინოვაციური განვითარების საერთო სტრატეგიის კომპონენტად განვიხილავთ საბანკო კრედიტისა და საინვესტიციო ინოვაციების დანერგვის სტრატეგიას. თავის მხრივ, ჩვენ განვმარტავთ ინოვაციური განვითარების სტრატეგიას ზოგადი თეორიული მიდგომის სიბრტყეში, როგორც ბანკის მოძრაობის ძირითადი მიმართულება გრძელვადიან პერსპექტივაში, რომლის შედეგია გადაწყვეტილება საბანკო საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების დაწყების აუცილებლობის შესახებ და მათი. ბუნება, ასევე საჭირო რესურსები.

რა თქმა უნდა, ბანკები გამოირჩევიან ინტელექტუალური პოტენციალით, კონკრეტული პრინციპებისა და ინსტრუმენტების ნაკრებით განვითარების გარკვეული მიზნების მისაღწევად. გარდა ამისა, გარე გარემო და დამატებითი შესაძლებლობები ბაზარზე კონკურენტული პოზიციების შემდგომი გაძლიერებისა და გაფართოებისთვის განსხვავებულია თითოეული ცალკეული ბანკისთვის.

თქვენ ასევე უნდა გაითვალისწინოთ რუსეთის ფედერაციის ეკონომიკაში მეცნიერების პროგრესის ბუნებრივი შედეგები, რის შედეგადაც ვითარდება ინტერაქტიული მეთოდის პროცესები. საბანკო მომსახურებაკლიენტებს ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების განხორციელების პროცესში. ინოვაციურმა ტექნოლოგიებმა, რომლებიც გამორიცხავს პირდაპირ კომუნიკაციას ბანკსა და კლიენტს შორის, იპოვეს მხარდამჭერი ბანკების დიდი რაოდენობა. აქედან გამომდინარე, დისტანციური საბანკო მომსახურების ტექნოლოგიების აქტუალიზაცია საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების პროცესში შიდა ბანკების უმეტესობაში ბუნებრივად გამოიყურება, ამიტომ საბანკო კრედიტისა და საინვესტიციო ინოვაციების დანერგვის კუთხით საბაზისო სტრატეგიების განსაზღვრის საფუძველს წარმოადგენს.

ჩატარებული კვლევები აჩვენებს, რომ საბანკო კრედიტისა და საინვესტიციო ინოვაციების, როგორც ბანკის კლიენტების დისტანციური მომსახურების ტექნოლოგიების დანერგვის ძირითად სტრატეგიებს გააჩნიათ გამორჩეული მახასიათებლები, რაც ვლინდება ძირითადი შინაარსისა და შესაძლო შედეგის თვალსაზრისით. ამრიგად, ტრადიციული სტრატეგია გულისხმობს ბანკის არსებულ ტექნოლოგიურ ბაზაზე მომსახურების ხარისხის გაუმჯობესებას; ოპორტუნისტული - ახასიათებს ბანკის ორიენტაციას ბაზარზე ცნობილ წამყვან ინოვაციურ ტექნოლოგიაზე და არ საჭიროებს მაღალ ხარჯებს სამეცნიერო კვლევებისთვის; იმიტაციის სტრატეგია ნიშნავს ბანკის მიერ ლიცენზიის შეძენას საკუთარი სამეცნიერო კვლევისთვის მინიმალური დანახარჯებით. საბანკო ინოვაციების დანერგვის თავდაცვითი სტრატეგიით, კომერციული ბანკი ცდილობს სხვებთან გასვლას დომინირების პრეტენზიის გარეშე, ხოლო შემტევი სტრატეგიით, ბანკი ისწრაფვის ლიდერობისკენ ბაზარზე ინოვაციური პროცესის მაღალი დონის გამო.

ავტორებს მიაჩნიათ, რომ ბანკში ინოვაციური პროცესების ეკონომიკური ეფექტურობის გაზომვის თვალსაზრისით, მნიშვნელოვანია საბანკო ინოვაციების განხორციელების შედეგად წარმოქმნილი დამატებითი ფინანსური ნაკადების ანალიზი, კერძოდ, ინოვაციები დაკრედიტების და საინვესტიციო საქმიანობის მიხედვით. ზემოთ შემოთავაზებული ერთ-ერთი სცენარი და არჩეული ძირითადი განხორციელების სტრატეგია ბანკში.

საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციების განხორციელების შედეგად წარმოქმნილი დამატებითი ფინანსური ნაკადები წარმოდგენილი იქნება მომხმარებელთა დისტანციური მომსახურების ტექნოლოგიების მაგალითის გამოყენებით ინდიკატორების სისტემის მეშვეობით ცხრილში 1.

ცხრილი 1 - კომერციული ბანკების დამატებითი ფინანსური ნაკადების შეფასების ალგორითმი

ინდიკატორი	ალგორითმი	განმარტება ალგორითმში
საწყისი ფინანსური ნაკადის ოდენობა ბანკში ინოვაციების დანერგვის შემდეგ (IFI)	IFP \u003d AHO + RSK + PR + CER	AHO - ადმინისტრაციული ხარჯები RSK - ხარჯები მომხმარებლის ანგარიშებზე PR - სხვა ხარჯები TCO - საკუთრების მთლიანი ღირებულება
საკუთრების მთლიანი ღირებულება (TCO)	CNE \u003d YAR + HP	YaR - აშკარა (პირდაპირი) ხარჯები HP - იმპლიციტური (ირიბი) ხარჯები
აშკარა (პირდაპირი) ხარჯები (JR)	YR \u003d L + B + OP + B + DO	L - საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების პროცესში მომხმარებელთა დისტანციური მომსახურების ტექნოლოგიების პროგრამული უზრუნველყოფის გამოყენების ლიცენზიები ბ - პროექტის ტექნოლოგიის დანერგვა OP - პერსონალის მომზადების ღონისძიებების განხორციელება ბ - დანერგილი ტექნოლოგიების შენარჩუნება DO - დამატებითი აღჭურვილობა
იმპლიციტური (ირიბი) ხარჯები (IR)	HP \u003d TI + STD + DV	TI - ტექნოლოგიური ცვლილებები RFP - ინოვაციების განხორციელებაში ჩართული პერსონალის ხელფასი DV - დამატებითი გადახდები(ბონუსები) თანამშრომლებს ზეგანაკვეთური სამუშაოსთვის
ფინანსური ნაკადის ოდენობა ბანკში დისტანციური კლიენტების მომსახურების ახალი ტექნოლოგიების (RFT) დანერგვისთვის.	WFP = OD + DRR + DPR	OD - საოპერაციო შემოსავალი DRR - შემოსავალი რესურსების განთავსებისგან DPR - შემოსავალი რესურსების რეალიზაციიდან

კვლევამ დაადგინა, რომ საბანკო კრედიტის განხორციელებით და საინვესტიციო ინოვაციებით მოგების მიღება შესაძლებელია, პირველ რიგში, ხარჯების შემცირებით, რასაც ახალი ტექნოლოგიები უზრუნველყოფს და მეორეც, ბანკის შემოსავლის გაზრდით. საბანკო ხარჯების შემცირება იზომება როგორც დროის ერთეულებში, ასევე ფინანსური მაჩვენებლებიდა დაკავშირებულია პროდუქტიულობის მატებასთან და დროის დაზოგვასთან საბანკო ოპერაციების შესასრულებლად.

როგორც წესი, მთლიანობაში ბანკის შემოსავლის ზრდა ხდება ბანკის კლიენტთა ბაზის გაფართოების შედეგად, კლიენტთა ეფექტური მომსახურების შედეგად, საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების პროცესში.

მიზანშეწონილია ყურადღება მიაქციოთ ინოვაციების ციკლის დაფინანსების პრობლემას. კვლევები აჩვენებს, რომ მთელ რიგ პოზიტიურ ასპექტს ამ შემთხვევაში აქვს საინვესტიციო სესხი, რომლის გაცემაც NBU-ს შეუძლია ინოვატორი ბანკისთვის. ამ ტიპის სესხს, ერთი მხრივ, გააჩნია გარანტიების საკმარისად მაღალი ხარისხის პაკეტი, ხოლო მეორე მხრივ, ითვალისწინებს გარე კონტროლის უზრუნველყოფას მისი ეფექტური გამოყენების მიზნით. სახელმწიფოს ჩართულობა ინოვაციური განვითარებაკომერციული ბანკი დადებით გავლენას ახდენს ქვეყნის მთელ ფინანსურ სექტორზე.

ამრიგად, ქვეყნის ეკონომიკურ და სოციალურ განვითარებაში ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობა ხელს უწყობს: მთლიანი სოციალური პროდუქტის და მისი კომპონენტების - მთლიანი შიდა პროდუქტისა და ეროვნული შემოსავლის ზრდის დაჩქარებას; საწარმოების ძირითადი საშუალებების უფრო სწრაფი აღდგენა და მოდერნიზაცია, საინვესტიციო პროცესის სტიმულირების წყალობით. კაპიტალური ინვესტიციებირითაც გაუმჯობესდება მომსახურების ხარისხი და კონკურენტუნარიანობა; პროდუქტიულობის ზრდა და ა.შ.

გრძელვადიანი კრედიტი ასევე იწვევს გადახდისუნარიან ინვესტიციებზე მოთხოვნის ზრდას დაკავშირებულ ინდუსტრიებში. ეს იწვევს მულტიპლიკატორულ ეფექტს. მშპ-ს ზრდადა ეროვნული შემოსავალი. ეროვნული შემოსავლის ზრდა იწვევს ბიუჯეტში საგადასახადო შემოსავლების ცვლილებას და სახელმწიფოს შესაძლებლობების გაფართოებას, განახორციელოს სოციალურ-ეკონომიკური პოლიტიკის ფარგლებში გათვალისწინებული ღონისძიებები. ამრიგად, პოლიტიკის განხორციელება საკრედიტო გაფართოებაფულის მიწოდებაზე ზემოქმედების გარდა, გავლენას ახდენს სხვა მაკროეკონომიკურ მაჩვენებლებზეც.

2 კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ანალიზი შპს Rusfinance Bank-ის მაგალითზე

2.1 ბანკის ორგანიზაციული და ეკონომიკური მახასიათებლები

Rusfinance Bank სპეციალიზირებულია გამოშვებაში სამომხმარებლო სესხები 18000-ზე მეტი პარტნიორის ქსელის მეშვეობით (საცალო ქსელები და მანქანების დილერები) და რეგიონალური ქსელის საკუთარი წარმომადგენლობითი ოფისები რუსეთის 63 რეგიონში კალინინგრადიდან ვლადივოსტოკამდე და ასევე უზრუნველყოფს დისტანციურ სესხებს საკონტაქტო ცენტრის მეშვეობით.

როგორც ბაზრის ერთ-ერთი ლიდერი, Rusfinance Bank გთავაზობთ სამომხმარებლო დაკრედიტების სერვისების ყველაზე სრულ სპექტრს:

1) მანქანის სესხი;

2) გაყიდვების პუნქტებში დაკრედიტება;

3) საკრედიტო ბარათების გაცემა;

4) ფულადი სესხების გაცემა.

Rusfinance Bank 2013 წელს გაცემული მანქანის სესხების მოცულობით მესამე ადგილზეა (RBC.Rating) და სამომხმარებლო დაკრედიტების ბაზრის პირველ ხუთეულშია გაყიდვების წერტილებში (Frank Research Group).

ბანკს აქვს საკრედიტო რეიტინგებიმაღალი დონე სამი საერთაშორისო სარეიტინგო სააგენტოდან: Moody's - Ba1 / Aa1.ru (Outlook Stable), Fitch - BBB / AAA (rus) (Outlook Negative), Standard & Poor's - BBB- / ruAA- (Outlook Negative). სარეიტინგო სააგენტოები Fitch და Standard & Poor's არის ინვესტიცია.

ჯგუფის ნაწილია Rosbank და Rusfinance Bank სოსიეტე ჟენერალიერთ-ერთი უდიდესი საერთაშორისო ფინანსური ჯგუფები, რომელიც იცავს დივერსიფიცირებულ უნივერსალურ საბანკო მოდელს, რომელიც აერთიანებს ფინანსურ სტაბილურობას და მდგრად განვითარებას.

Societe Generale Group დაარსდა 1864 წელს და ჰყავს 154000-ზე მეტი თანამშრომელი 76 ქვეყანაში, რომელიც ემსახურება 32 მილიონ მომხმარებელს მთელს მსოფლიოში.

ჯგუფის საქმიანობა მოიცავს 3 ძირითად მიმართულებას:

საცალო საბანკო ბიზნესი საფრანგეთში;

საერთაშორისო საცალო ბიზნესი, სპეციალიზებული ფინანსური მომსახურება და დაზღვევა ევროპაში, რუსეთში, აფრიკაში, აზიასა და საფრანგეთის საზღვარგარეთის ტერიტორიებზე;

კორპორატიული და საინვესტიციო ბანკინგი, აქტივების მენეჯმენტი, სიმდიდრის მენეჯმენტი და ფასიანი ქაღალდებით ვაჭრობა.

რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის გენერალური ლიცენზია No1792 2013 წლის 13 თებერვალს.

ბანკის სათაო ოფისის ადგილმდებარეობა - სამარა, ქ. ჩერნორეჩენსკაია, 42ა.

ფილიალი ე - ქ. ცვილინგა, დ. 68.

შპს ბანკის "რუსფინანს ბანკის" მართვის ორგანოები ნაჩვენებია სურათზე 3.

სურათი 3 - შპს ბანკის "რუსფინანს ბანკის" მართვის ორგანოები

Მთავარი შეხვედრა - უზენაესი ორგანობანკის მენეჯმენტი, გადაწყვეტილებების მიღება ბანკის საქმიანობის ძირითად საკითხებზე. 2013 წლის 1 ივნისს გამართულმა აქციონერთა წლიურმა საერთო კრებამ დაამტკიცა ბანკის 2012 წლის წლიური ანგარიში, რომელიც მომზადებულია რუსეთის ფედერალური ფინანსური ბაზრების სამსახურის მოთხოვნების შესაბამისად და შპს Rusfinance Bank-ის წლიური ანგარიში, რომელიც მომზადებულია ბანკის მოთხოვნების შესაბამისად. რუსეთის. მიღებულ იქნა გადაწყვეტილებები 2012 წლის მოგების განაწილებისა და დივიდენდების გადახდის შესახებ, დამტკიცდა 2013 წლის ანგარიშგების დამოუკიდებელი აუდიტორი და 2014 წლის პირველი კვარტალი, დამტკიცდა ქ. ახალი გამოცემაშპს რუსფინანს ბანკის წესდება (დანართი 1).

ბანკის მიმდინარე საქმიანობას მართავს ბანკის გამგეობის თავმჯდომარე და კოლეგია აღმასრულებელი სააგენტო- ბანკის მმართველი საბჭო. ბანკის დირექტორთა საბჭოს თავმჯდომარისა და ბანკის დირექტორთა საბჭოს არჩევის წესი დადგენილია ბანკის წესდებით.

2013 წელს გამგეობის სხდომებზე განხილულ საკითხებს შორის: ბიზნეს დაგეგმვა; აქტივებისა და ვალდებულებების მართვა; რისკების მართვის ინტეგრირებული პოლიტიკის მიღება; შვილობილი და შვილობილი კომპანიების მართვის კონცეფცია; კლიენტების სესხებისა და ავანსების კლასიფიკაცია; ცვლილებები ორგანიზაციული სტრუქტურაქილა; მონაწილეობა საქველმოქმედო ღონისძიებებიდა სხვა კითხვები.

შპს Rusfinance Bank გთავაზობთ პროდუქციისა და მომსახურების ფართო არჩევანს ფიზიკური და მცირე ბიზნესისთვის: საბანკო ბარათების გაცემა, სამომხმარებლო და იპოთეკური სესხი, ანგარიშის დისტანციური მართვის სერვისები, ვადიანი დეპოზიტები, ფულის გადარიცხვები, დაკრედიტების პროგრამები და ნაღდი ფულის მართვის მომსახურება მცირე ბიზნესისთვის.

რუსული ბანკებისთვის სახსრების მოზიდვის ძირითად წყაროდ რჩება ფიზიკური პირების დეპოზიტები. 2013 წელს ბანკების მიერ სადეპოზიტო ბაზის ზრდის დადებითი ტენდენციები გაგრძელდა. ამრიგად, 2013 წელს ფიზიკური პირების დეპოზიტების პორტფელის ზრდამ შეადგინა 19.0% (2012 წელს - 20.0%, 2011 წელს - 20.9%), ხოლო ორგანიზაციებიდან მოზიდული სახსრების ზრდამ შეადგინა 13.7% (2012 წელს 11.8%. 2011 წელს 25,8%). შედეგად, საბანკო ვალდებულებებში შინამეურნეობების სახსრების წილი გაიზარდა 2012 წლის ბოლოს 28,8%-დან 2013 წლის ბოლოს ვალდებულებების 29,5%-მდე (2011 წლის ბოლოს 28,5%).

2013 წელს ბანკების საკრედიტო პორტფელის აქტიური ზრდა გაგრძელდა. ამრიგად, გაცემული სესხების პორტფელი პირები, 2013 წელს გაიზარდა 28,7%-ით (წელიწადში - 39,4%, 2011 წელს - 35,9%) და შეადგინა 9,957,1 მილიარდი რუბლი 01.01.2014 წლის მდგომარეობით.

არასაფინანსო ორგანიზაციებზე გაცემული სესხების პორტფელის მოცულობა წელიწადში 12,7%-ით გაიზარდა და 22,499,2 მილიარდი რუბლი შეადგინა. (ზრდა 2012 წელს - 12,7%, ზრდა 2011 წელს - 26,0%).

ამრიგად, ფიზიკური პირებისთვის გაცემული სესხების წილი ბანკების აქტივებში განაგრძობდა ზრდას 15.6%-დან 2012 წლის ბოლოს 17.3%-მდე 2013 წლის ბოლოს (13.3% 2011 წლის ბოლოს), ორგანიზაციები შემცირდა 40.3%-დან ბოლოსთვის. 2012 წელს 39.2%-მდე წლის ბოლოს (42.6% 2011 წლის ბოლოს).

ფიზიკურ პირებზე გაცემული სესხების პორტფელის ზრდის პარალელურად, 2013 წელს ვადაგადაცილებული დავალიანების წილი ბანკების ფიზიკურ პირებზე გაცემული სესხების პორტფელებში 4.0%-დან 4.4%-მდე გაიზარდა (5.2% 2011 წლის ბოლოს). არასაფინანსო ორგანიზაციებზე გაცემულ სესხებზე ვადაგადაცილებული ვალების წილი 2012 წლის ბოლოს 4,6%-დან 2013 წლის ბოლოს 4,1%-მდე შემცირდა (2011 წლის ბოლოს 4,6%).

მიუხედავად 2013 წელს ეკონომიკური ზრდის შენელებისა 2012 წელთან შედარებით და გაზრდილი კონკურენციისა როგორც უმსხვილესი უნივერსალური ბანკების, ისე აქტიურად განვითარებადი მონოლაინერი ბანკების მხრიდან, შპს Rusfinance Bank მნიშვნელოვნად გაზარდა საცალო საკრედიტო პორტფელის მოცულობა, ფიზიკური პირებისგან მოზიდული სახსრების პორტფელი და მისი წილი. შესაბამის ბაზრებზე.

შპს „რუსფინანს ბანკის“ ფიზიკური პირების საკრედიტო პორტფელი 2013 წლის შედეგების მიხედვით 45.7%-ით გაიზარდა. ბანკის წილი საცალო დაკრედიტების ბაზარზე გაიზარდა 11.09%-დან 2012 წლის ბოლოს 12.54%-მდე 2013 წლის ბოლოს.

ცხრილში 2, სააღრიცხვო (ფინანსური) ანგარიშგების მიხედვით, წარმოდგენილია შპს რუსფინანს ბანკის ფინანსური და ეკონომიკური საქმიანობის ძირითადი შედეგები 2011 - 2013 წლებში.

ცხრილი 2 - შპს "რუსფინანს ბანკის" ფინანსური და ეკონომიკური საქმიანობის ძირითადი შედეგები 2011 - 2013 წლებში, ათას რუბლში.

ინდიკატორები				2011 წლისთვის პროცენტში
საპროცენტო შემოსავალი, მთლიანი, მათ შორის:
საკრედიტო დაწესებულებებში სახსრების განთავსებიდან

მე-2 ცხრილის გაგრძელება

სესხებიდან კლიენტებზე, გარდა საკრედიტო ინსტიტუტებისა
ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციიდან
საპროცენტო ხარჯები, მთლიანი, მათ შორის:
საკრედიტო ინსტიტუტებიდან ნასესხები სახსრებისთვის
კლიენტების მოზიდულ სახსრებზე, რომლებიც არ არიან საკრედიტო ინსტიტუტები
გაცემული დავალიანებისთვის
წმინდა საპროცენტო შემოსავალი
წმინდა საპროცენტო შემოსავალი შესაძლო ზარალის რეზერვის შემდეგ
წმინდა შემოსავალი
Მოგება დაბეგვრამდე
მოგება გადასახადის შემდეგ
გამოუყენებელი მოგება საანგარიშო პერიოდისთვის

2014 წელს რუსეთის საბანკო სექტორში მნიშვნელოვანი უარყოფითი ცვლილებები არ არის მოსალოდნელი. დაკრედიტების ზრდა, როგორც საბანკო, ისე კორპორატიული, გაგრძელდება, თუმცა ზრდის ტემპები სავარაუდოდ უფრო დაბალი იქნება, ვიდრე 2012-2013 წლებში.

საცალო დაკრედიტების ზრდის ტემპების გადაჭარბება კორპორატიულ დაკრედიტებაზე გაგრძელდება. მოსახლეობა კვლავაც იქნება საბანკო სექტორის წმინდა კრედიტორი, თუმცა მოსახლეობისგან მოზიდული სახსრების ზრდის ტემპი ოდნავ შენელდება. წლის ბოლოს მოსალოდნელია მოსახლეობის სესხებისა და დეპოზიტების ზრდა, როგორც რეალური, ისე მშპ-ის მიმართ.

2.2 ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ანალიზი

შპს Rusfinance Bank-ის ბანკების საქმიანობის პრიორიტეტული სფეროა საბანკო საცალო პროდუქტებისა და სერვისების ფართო სპექტრის შეთავაზება მოსახლეობისთვის და მცირე ბიზნესისთვის.

2013 წელს შპს „რუსფინანს ბანკმა“ განაგრძო სტრატეგიის განხორციელება საცალო ბიზნესი, რომელიც ეფუძნება მომხმარებელზე ორიენტირებულ მიდგომას ბიზნესის განვითარების მიმართ, რომელიც მიმართულია მომხმარებელთა მომსახურების ხარისხის გაუმჯობესებაზე, უფრო მაღალი მომგებიანობისკენ სწრაფვასთან ერთად.

ამჟამად შპს Rusfinance Bank-ის პროდუქტის შეთავაზება ერთ-ერთი ყველაზე ფართოა ბაზარზე, მოიცავს მისი სეგმენტების უმეტესობას და შეუძლია დააკმაყოფილოს მომხმარებლის თითქმის ნებისმიერი საჭიროება.

2013 წელს შპს „რუსფინანს ბანკმა“ განათავსა სახსრები ბანკთაშორის ბაზარზე, გაზარდა კორპორატიული კლიენტების, მცირე ბიზნესისა და ფიზიკური პირების დაკრედიტება.

შპს Rusfinance Bank-ის საკრედიტო პორტფელის მოცულობა წლის განმავლობაში გაიზარდა 34,08%-ით, ხოლო ამ ტიპის აქტივების წილი (შესაძლო ზარალის რეზერვების გათვალისწინებით) მთლიან აქტივებში პრაქტიკულად უცვლელი დარჩა და შეადგინა 83% 86%-ის წინააღმდეგ. 2013 წლის 1 იანვრის მდგომარეობით.

საანგარიშო პერიოდისთვის სესხისა და ექვივალენტური დავალიანების სტრუქტურის ცვლილება წარმოდგენილია მე-3 ცხრილში მოცემული შემდეგი მონაცემებით.

ცხრილი 3 - შპს რუსფინანს ბანკის სასესხო და საინვესტიციო პორტფელის სტრუქტურა 2012 - 2013 წლებში.

ინდიკატორები
ბანკთაშორის სესხები და დეპოზიტები
სესხები იურიდიულ პირებზე
სესხები ფიზიკურ პირებზე
სხვა განთავსებული სახსრები

ზემოაღნიშნული მონაცემებიდან აშკარაა, რომ შპს „რუსფინანს ბანკის“ სტრატეგია დაკრედიტების სფეროში თანმიმდევრულია და არ განხორციელებულა. საანგარიშო წელიმნიშვნელოვანი ცვლილებები. უმეტესობასესხის დავალიანება შედგება კლიენტებისთვის - ფიზიკური პირებისთვის მიწოდებული სახსრებისაგან.

მე-4 ცხრილში მოცემულია სესხების დარგობრივი სტრუქტურა.

ცხრილი 4 - ინდუსტრიის სტრუქტურასესხები, რომლებიც გაცემულია რუსეთის ფედერაციის რეზიდენტ-კორპორაციულ კლიენტებზე

ინდიკატორები
სესხები იურიდიულ პირებზე (მათ შორის ინდმეწარმეებზე), ჯამური, მ.შ. ეკონომიკური საქმიანობის ტიპის მიხედვით:
მაინინგი
საწარმოო მრეწველობა
ელექტროენერგიის, გაზისა და წყლის წარმოება და განაწილება
სოფლის მეურნეობა, ნადირობა, მეტყევეობა
მშენებლობა
ტრანსპორტი და კომუნიკაციები

ცხრილი 4 გაგრძელდა

საბითუმო და საცალო, შეკეთება მანქანები, საყოფაცხოვრებო და პირადი ნივთები
ოპერაციები უძრავი ქონება, გაქირავება და მომსახურების გაწევა
სხვა აქტივობები, მათ შორის. ანგარიშსწორების დასასრულებლად
იურიდიული და ინდივიდუალური მეწარმეებისთვის გაცემული სესხების მთლიანი ოდენობიდან, მცირე და საშუალო ბიზნესის სესხები, რომელთაგან:
ინდივიდუალური მეწარმეებისთვის
სესხები ფიზიკურ პირებზე, ჯამური, მ.შ. ტიპების მიხედვით:
სახლის სესხები
იპოთეკური სესხები
ავტო სესხები
სხვა სამომხმარებლო სესხები

მოსახლეობის დაკრედიტება შპს „რუსფინანს ბანკის“ ერთ-ერთი პრიორიტეტული ბიზნეს სფეროა. ეს გარემოება განსაზღვრავს სასესხო პორტფელის სტრუქტურას, რომლის ძირითად ნაწილს (ბანკთაშორისი დაკრედიტების ბაზარზე ტრანზაქციების გამოკლებით) ცალკეულ კლიენტებზე გაცემული სესხები ყალიბდება. 2014 წლის 1 იანვრის მდგომარეობით, ფიზიკურ პირებზე გაცემული სესხების მოცულობამ მიაღწია 1,143,6 მილიარდ რუბლს, რაც გაიზარდა 44%-ით 2013 წელს. ყველაზე დიდი ზრდა დაფიქსირდა საბინაო სესხებზე (83%) და სამომხმარებლო სესხები(49%), ფიზიკური პირების დაკრედიტების სხვა მიმართულებებში ზრდა იყო - მანქანის სესხები (30%), იპოთეკური სესხები (23%).

2013 წელს შპს Rusfinance Bank-ის ოფისებში გაიცა 1 მილიონზე მეტი სამომხმარებლო სესხი, საერთო ოდენობით 329,7 მილიარდი რუბლი, რაც 29%-ით მეტია 2012 წელთან შედარებით.

მოსახლეობის ნაღდი ფულის დაკრედიტების ხაზის პროდუქტები გამოირჩევა გამჭვირვალე ფინანსური პირობებით, განაცხადების განხილვის მოკლე ვადით, დიდი საზღვრებიდა გრძელვადიანი სესხის პირობები, გაყიდვებისა და მომსახურების არხების ფართო ქსელი, ასევე მაღალი ხარისხის მომსახურება.

შპს „რუსფინანს ბანკის“ ძირითადი ამოცანები სამომხმარებლო დაკრედიტების სეგმენტში 2013 წელს იყო: გაყიდვების მოცულობის ზრდის უზრუნველყოფა, მომგებიანობა, ასევე ვადაგადაცილებული ვალების დონის შემცირება. ასევე 2013 წელს შპს რუსფინანს ბანკმა ყურადღება გაამახვილა კორპორატიულ და სახელფასო კლიენტებთან მუშაობაზე, რომლებიც აჩვენებენ საკრედიტო რისკის დაბალ დონეს, რამაც დადებითად იმოქმედა შპს რუსფინანს ბანკის მომგებიანობაზე.

გაყიდვების მოცულობის უზრუნველსაყოფად:

გაიმართა აქციები მსესხებლების სხვადასხვა სეგმენტისთვის სესხებზე შემცირებული საპროცენტო განაკვეთის შეთავაზებით;

მომხმარებელთა გაფართოებული სამიზნე აუდიტორია;

დანერგილია შეთავაზება კარგი საკრედიტო ისტორიის მქონე კლიენტებისთვის ბაზრიდან;

ყველა რეგიონში ამოქმედდა ფულადი სესხის პროექტი, რომელიც კლიენტს აძლევს შესაძლებლობას მიიღოს მოთხოვნილზე ერთნახევრიდან სამჯერ მეტი თანხა;

მოდერნიზებულია რეფინანსირების პროდუქტი - შპს „რუსფინანს ბანკში“ რეფინანსირების შესაძლებლობა სხვა ბანკში კრედიტის მქონე;

განხორციელდა საპილოტე პროექტები, რათა ჩამოყალიბდეს წინასწარ დამტკიცებული შეთავაზებები ახალი, უფრო მიმზიდველი პირობებით მომხმარებლებისთვის.

რისკებისა და ვადაგადაცილებული ვალების დონის შესამცირებლად 2013 წელს ბანკმა მომხმარებლებს შესთავაზა ვალების რესტრუქტურიზაცია.

სამომხმარებლო დაკრედიტების პროდუქტები უზრუნველყოფილია ყველა რეგიონში, სადაც ოპერირებს შპს Rusfinance Bank.

ნაღდი ფულის დაკრედიტების პოზიტიური ტენდენციები 2014 წელს გაგრძელდება. 2014 წლის მთავარი მიზანია დაკრედიტების მოცულობის გაზრდა და, შედეგად, შპს „რუსფინანს ბანკის“ წილის გაზრდა დაკრედიტების ბაზარზე, პირველ რიგში, შიდა ბიზნეს პროცედურების ოპტიმიზაციის გზით. საკრედიტო პროცესიდა კლიენტების ინდივიდუალურ საჭიროებებზე მორგებული ახალი მიმზიდველი ფინანსური პროდუქტების შეთავაზება.

2013 წელს შპს „რუსფინანს ბანკი“ ლიდერი გახდა მანქანის სესხების ბაზარზე პორტფელის მოცულობითა და ბაზრის წილით. 2013 წლის ბოლოს მანქანის სესხის პორტფელი 124,8 მილიარდი რუბლი იყო. (+31% მაჩვენებელზე 2012 წლის 31 დეკემბრის მდგომარეობით).

ავტოსესხების მოცულობა 2013 წელს 28%-ით მეტია 2012 წელთან შედარებით, 2012 წელთან შედარებით ერთეულებში გაყიდვების ზრდამ 32% შეადგინა.

ივლისში დაიწყო სამთავრობო პროგრამასუბსიდირებული განაკვეთები. 2013 წლის ბოლოს ამ პროგრამის ფარგლებში გაყიდვების წილმა 60%-ს გადააჭარბა. სახელმწიფო პროგრამით განხორციელებულმა ოდენობამ განაპირობა ხაზის საშუალო სესხის ოდენობის შემცირება, სესხის საშუალო ვადის შემცირება და პორტფელის საშუალო განაკვეთის შემცირება. 2013 წლის 31 დეკემბერს პროგრამა დასრულდა.

ოქტომბერში შპს Rusfinance Bank-მა გაზარდა ფასიანი ქაღალდების პორტფელი 13-დან 18 მილიარდ რუბლამდე მიმდინარე გარიგების ფარგლებში, რამაც შპს Rusfinance Bank-ს საშუალება მისცა განაგრძოს დაფინანსების წყაროების დივერსიფიკაცია. სხვა ამოცანებთან ერთად, 2013 წელს ყურადღება გამახვილდა ვადაგადაცილებული ვალების დონის მინიმიზაციაზე.

2013 წელს ავტოსესხების ფარგლებში შპს რუსფინანს ბანკმა დაიწყო:

დამატებითი აღჭურვილობის, სატრანსპორტო საშუალებების შესაძენად ახალი პროგრამები;

ახალი სერვისის პროდუქტები: GAP- დაზღვევა, ავტოკარდი;

ახალი პროექტები ავტომობილების მწარმოებლებთან Chevrolet-თან (ბრენდი შედის TOP-5 უცხოურ მანქანებში რუსეთის ფედერაციაში გაყიდვების თვალსაზრისით), SsangYong, UAZ.

საანგარიშო წელს საბინაო დაკრედიტების ბაზარი განაგრძობდა სტაბილურად ზრდას 2012 წელთან შედარებით. 2013 წლის შედეგების მიხედვით, საბინაო დაკრედიტების ბაზრის მოცულობამ მიაღწია 2,765 მილიარდ რუბლს, რაც აჩვენებს წლიურ ზრდას 30%. 2013 წელს გაცემული იპოთეკური სესხების მოცულობამ შეადგინა 1,405 მილიარდი რუბლი, რაც 1,3-ჯერ მეტია 2012 წელთან შედარებით.

გასულ წელს იპოთეკური სესხის ბაზარმა აჩვენა იპოთეკური სესხის ხარისხის გაუმჯობესება. ამრიგად, 2013 წლის განმავლობაში საბინაო სესხებზე ვადაგადაცილებული დავალიანების დონე 2.24%-დან 1.57%-მდე შემცირდა, რაც, სხვა საკითხებთან ერთად, ბაზრის ზრდამ განაპირობა.

წლის განმავლობაში იპოთეკური ბაზრის განვითარებაზე დადებითად იმოქმედა მისი მონაწილეთა მაღალმა აქტიურობამ და გაზრდილმა კონკურენციამ, რამაც ხელი შეუწყო პოზიტიურ გავლენას მოსახლეობისთვის იპოთეკური სესხების ხელმისაწვდომობაზე და ბაზარზე მოქმედი იპოთეკური პროგრამების განვითარებაზე.

2013 წლის მთავარი ტენდენცია საბინაო დაკრედიტების ბაზარზე განაკვეთების შემცირებაა. წლის ბოლოს მაჩვენებლები 0,7%-ით შემცირდა და 12,2%-ს მიაღწია.

გასული 2013 წელი მშენებარე საცხოვრებელი სახლების დაკრედიტების სეგმენტში ფინანსური ორგანიზაციების აქტივობის მნიშვნელოვანი მატებითაც გამოირჩეოდა. იპოთეკურ სესხებზე მოთხოვნა შენარჩუნდა მაღალ დონეზე, გაიზარდა იპოთეკური ოპერაციების შეღწევა საბინაო ტრანზაქციებში. ROSREESTRA-სა და AHML-ის მიხედვით, 2013 წელს საბინაო ბაზარზე იპოთეკური სესხებით გარიგებების წილი 25%-ს მიუახლოვდა, წინა წელთან შედარებით 21%-თან შედარებით. მშენებარე საცხოვრებლის სეგმენტში, ამ ინდიკატორის ღირებულებამ მიაღწია 40% ან მეტს, რაც დამოკიდებულია საცხოვრებლის კლასზე.

2013 წელს შპს „რუსფინანს ბანკმა“ განაგრძო ყველა ადრე არსებული იპოთეკური სესხის პროგრამის განხორციელება, განიხილა და მნიშვნელოვნად გააუმჯობესა ზოგიერთი მათგანის პირობები რუსეთის მოსახლეობისთვის ხელმისაწვდომობის გაზრდის მიზნით, ასევე დაიწყო ახალი პროგრამები და ჩაატარა არაერთი საპილოტე პროექტი.

საანგარიშო წელს შპს „რუსფინანს ბანკმა“ შეამცირა საპროცენტო განაკვეთები უცხოურ ვალუტასა და რუბლის სესხებზე. რუბლის სესხებზე განაკვეთები შემცირდა 1%-ით, აშშ დოლარსა და ევროში გაცემული სესხებისთვის დაწესდა ერთიანი საბაზისო განაკვეთი 9,5%, მიუხედავად პირველი შენატანის ზომისა და სესხის ვადისა.

2013 წლის მესამე კვარტალში შპს Rusfinance Bank-მა წამოიწყო აქცია ახალ კორპუსში საცხოვრებლის შესაძენად 11,5% წლიური განაკვეთით, რაც არ არის დამოკიდებული ზომაზე. განვადებითახალი შენობების უმეტესობის მშენებლობის პერიოდისთვის დამატებითი გადასახადის გარეშე.

ბანკმა განახორციელა საპილოტე პროექტი, რათა შეემცირებინა საპროცენტო განაკვეთი კლიენტებისთვის, რომლებმაც მიიღეს იპოთეკური გადაწყვეტილება კონკურენტი ბანკისგან. განაკვეთის შემცირება არ აღემატება 0,31%-ს.

2013 წელს სახელმწიფო მხარდაჭერილი იპოთეკის პროგრამით განაცხადების მიღება შეიზღუდა და პროგრამის დასრულების გამო შეჩერდა.

2013 წლის ბოლოს შპს Rusfinance Bank-ის იპოთეკური პორტფელი 483,5 მილიარდ რუბლს მიაღწია, რაც წლიურ ზრდას 46%-ით აჩვენებს. 2013 წლის 31 დეკემბრის მდგომარეობით, იპოთეკური პორტფელი შედგებოდა 365 000 აქტიური იპოთეკური სესხისგან.

2013 წელს იურიდიული პირების დაკრედიტება განაგრძობდა ზრდას. ამ ტიპის სასესხო დავალიანების მოცულობა წელიწადში 54%-ით გაიზარდა და 01.01.2014 წლის მდგომარეობით 210,4 მილიარდი რუბლი შეადგინა.

შპს „რუსფინანს ბანკის“ მცირე ბიზნესის სეგმენტის ზრდის ტემპმა 2013 წელს თითქმის 3-ჯერ გადააჭარბა ბაზრის ზრდას როგორც დაკრედიტების, ასევე მიმზიდველი პროდუქტების კუთხით. მცირე ბიზნესის სასესხო პორტფელი გაიზარდა 1,35-ჯერ, რაც უზრუნველყოფს მთლიან საკრედიტო პორტფელის 10%-იან ზრდას. მცირე ბიზნესის სასესხო პორტფელის მოცულობამ 01.01.2014 წლის მდგომარეობით 168,6 მილიარდი რუბლი შეადგინა. (იჯარის ჩათვლით). მცირე ბიზნესის სესხების მოცულობამ 2013 წელს შეადგინა 143,9 მილიარდი რუბლი (ლიზინგის ჩათვლით), რაც 1,2-ჯერ მეტია 2012 წელთან შედარებით.

2013 წელს განხორციელდა შემდეგი აქტივობები:

განხორციელდა დისტანციური მომსახურების სისტემის ახალი პლატფორმა Bank-Client Online - თანამედროვე ტექნოლოგიური გადაწყვეტა, რომელიც აკმაყოფილებს მომხმარებელთა ძირითად საჭიროებებს ეფექტურობისა და წვდომის გამარტივებაში. საბანკო მომსახურებადა სერვისები, რომლებიც აკმაყოფილებენ სისტემის საიმედოობის, უსაფრთხოებისა და ხელმისაწვდომობის მოთხოვნებს. ბანკის ყველა კლიენტს მიეცა შესაძლებლობა არა მხოლოდ განახორციელოს საანგარიშსწორებო ტრანზაქციები, არამედ დისტანციურად შეეძინა პროდუქტები და მომსახურება;

მომხმარებელთა მოთხოვნილებების სრულად დაკმაყოფილების მიზნით, ოპტიმიზირებულია სასესხო პროდუქტების პირობები და ტექნოლოგიები: პროდუქტების შეთავაზებები მორგებულია. მიზნობრივი სესხებიდა ოვერდრაფტები; დაინერგა სპეციალიზებული პროგრამა „Auto Dealer-Partner“; შეიმუშავა საკრედიტო გადაწყვეტილების სწრაფი მიღების სისტემა ყველაზე პერსპექტიული კლიენტებისთვის; რეგულარულად, აქციების ფარგლებში, მომხმარებელს სთავაზობენ ყველაზე პოპულარულ საკრედიტო პროდუქტებს ხელსაყრელი პირობებით;

საანგარიშსწორებო და საკომისიო პროდუქტების კუთხით დაინერგა ახალი სერვისები და ოპტიმიზირებულია სერვისები: სასწრაფო გადახდები BESP (საბანკო ელექტრონული სისტემაგადაუდებელი გადახდები), რაც საშუალებას გაძლევთ განახორციელოთ კლიენტის ტრანზაქციები ონლაინ რეჟიმი, მარშრუტის სისტემის გვერდის ავლით; უზრუნველყოფილი იყო მცირე ბიზნესის პრიორიტეტული სეგმენტის კლიენტებისთვის ტრანზაქციის განხორციელების შესაძლებლობა შეღავათიანი კონვერტაციის კურსის დაწესებით;

ოპტიმიზირებულია უფლებამოსილების სისტემა საკრედიტო და არასაკრედიტო გადაწყვეტილებების მისაღებად საკრედიტო პროდუქტები, რომელიც საშუალებას გაძლევთ სწრაფად გენერირება მოთხოვნილი და დროული ინდივიდუალური შეთავაზებები კლიენტებისთვის, რაც მათ ბანკთან ურთიერთობის გამოცდილებას გახდის მოსახერხებელი და კომფორტული;

განახლებული პროდუქციის ხაზი საბანკო გარანტიები- შპს „რუსფინანს ბანკის“ ტერიტორიული ქვედანაყოფების უფლებამოსილების ფარგლებში ვადების შემცირება და გარანტიების გაცემის მექანიზმების მნიშვნელოვანი გამარტივება.

2014 წელს შპს „რუსფინანს ბანკი“ გეგმავს მცირე ბიზნესის სესხების პორტფელის თითქმის მესამედით გაზრდას, მცირე ბიზნესის ვალდებულებების მოცულობის გაზრდას 20%-ით. ამ მიზნით განსაკუთრებული ყურადღება დაეთმობა პროდუქციის შეთავაზების კონკურენტუნარიანობას, ასევე დამატებითი სერვისების განვითარებას და გაყიდვების ახალი არხების განვითარებას.

ამ ამოცანების ფარგლებში დაგეგმილია:

იურიდიული პირებისთვის დისტანციური მომსახურების შემდგომი განვითარება:

ბანკი-კლიენტ ონლაინ სისტემის ფუნქციონირება პოპულარული ბრაუზერებით, მოსახერხებელი ინტეგრაცია 1C-თან, სერვისის დანერგვა. ელექტრონული ფორმები ვალუტის კონტროლიდა ვალუტის ყიდვა/გაყიდვის ინდივიდუალური განაკვეთები;

სისტემაში საკრედიტო პროდუქტების სრული სერვისის დანერგვა“ ბანკი-კლიენტიონლაინ";

ექსპრეს სესხების პარამეტრების ყოვლისმომცველი გადახედვა, ასევე გაყიდვების ადმინისტრირების ახალი სისტემის დანერგვა სტანდარტული მცირე ბიზნესის სეგმენტში;

ჯვარედინი გაყიდვების ეფექტური სისტემის შექმნა, რომელიც ეფუძნება თითოეული კლიენტის პოტენციალისა და საჭიროებების გააზრებას;

პროდუქციის ასორტიმენტის განვითარება პროდუქტებისა და სერვისების გაერთიანების და კონკრეტული მომხმარებლის საჭიროებებზე მორგების შესაძლებლობით; კომპლექსური ლოიალობის პროგრამების ფარგლებში რეგულარული მომხმარებლისთვის დამატებითი შესაძლებლობების დანერგვა;

საკრედიტო ციკლის მნიშვნელოვნად შემცირებისკენ მიმართული დაკრედიტების ტექნოლოგიების შემუშავება და ოპტიმიზაცია;

ახალი სადეპოზიტო ხაზის გაშვება მოქნილი პირობებით, რომელიც მოიცავს კლიენტების ძირითად საჭიროებებს დროებით უფასო სახსრების განთავსებაში;

მცირე ბიზნესის მომსახურების ახალ საკონტრაქტო სისტემაზე გადასვლა - ანგარიშსწორებისა და ფულადი სერვისების ყოვლისმომცველი ხელშეკრულების დანერგვა, რომელიც გააერთიანებს ყველა ნაღდი და ანგარიშსწორების მომსახურებას და ოპტიმიზაციას გაუწევს მომხმარებლის მომსახურებას;

კლიენტთა მომსახურების ხარისხობრივი გაუმჯობესება უცხოური კონტრაქტებით გადახდების განხორციელებისას - პროფესიონალი ვალუტის კონტროლერების მიერ ტრანზაქციების მხარდაჭერის შესაძლებლობების გაფართოება;

უცხოურ ბანკებთან ურთიერთობის დამყარება მოკლე და საშუალოვადიანი დაფინანსების მოზიდვის მიზნით.

საანგარიშო წლის ბოლოს შპს „რუსფინანს ბანკის“ მიერ გაცემული ბარათების საერთო რაოდენობა 12%-ით გაიზარდა.

საგადახდო ბარათების გაცემის დადებითი დინამიკა დაკავშირებულია ახალი მომხმარებლების მოზიდვასთან, რასაც ხელი შეუწყო შემოთავაზებული სერვისების ოპტიმიზაციამ და გაუმჯობესებამ. წლის განმავლობაში შპს „რუსფინანს ბანკი“ ეწეოდა არსებული ბარათის მფლობელებისთვის გაწეული სერვისების გაუმჯობესებას გადახდის სისტემებთან ერთად განხორციელებული სხვადასხვა მარკეტინგული აქტივობებით.

ბანკების საინვესტიციო საქმიანობაეს არის ინვესტიციების განხორციელება, ისევე როგორც ყველა საჭირო ღონისძიება და ქმედება ამ ინვესტიციების შემოსავალად ან რაიმე სახის დადებით ეფექტად გადაქცევისთვის (სოციალური, გარემოსდაცვითი და ა.შ.).

ინვესტიციებიდან აშკარა ან პირდაპირი შემოსავლის პირობებში, ჩვეულებრივ, მოგება განიხილება პროცენტის, დივიდენდების და ა.შ.

არაპირდაპირი შემოსავალი არის ბანკის პოზიციის გაძლიერება და გაუმჯობესება, მისი იმიჯი და ა.შ. ეს გამოიხატება როგორც საკუთრება. საკონტროლო ფსონიაქციები ერთეულში, რაც თავის მხრივ აძლევს ბანკს კონტროლს ამ ერთეულის მართვაზე.

ბანკების საინვესტიციო საქმიანობის ობიექტებია სხვადასხვა ფასიანი ქაღალდები, ახლად შექმნილი ან მოდერნიზებული სამუშაო ან ძირითადი საშუალებები, ინტელექტუალური საკუთრების ობიექტები. ფულადი დეპოზიტებიდა ა.შ.

2.3 ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების შესრულების მაჩვენებლების შეფასება

საბანკო სისტემის სტაბილურობის უზრუნველსაყოფად ცენტრალური ბანკი RF ადგენს ნომერს ეკონომიკური სტანდარტები, ე.ი. გარკვეული კოეფიციენტები მოცემულ დონეზე.

ცენტრალურად ჩამოყალიბებული ეკონომიკური სტანდარტები მოიცავს შემდეგ მაჩვენებლებს:

კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტი;

საკრედიტო დაწესებულების ბალანსის ლიკვიდობის კოეფიციენტები;

რესურსების მოზიდვისა და განაწილების სფეროში ძირითადი რისკების შეზღუდვის სტანდარტები.

ეკონომიკური სტანდარტებით, პირველ რიგში, რეგულირდება საკრედიტო დაწესებულების კაპიტალის აბსოლუტური და ფარდობითი დონე, მეორე, ბალანსის ლიკვიდობა, მესამე, აქტიური და დივერსიფიკაცია. პასიური ოპერაციებიმეოთხე, თითოეული საკრედიტო ინსტიტუტის მიერ ცენტრალიზებული რეზერვების შექმნა მთლიანად საბანკო სისტემის ფინანსური სტაბილურობის უზრუნველსაყოფად.

ეკონომიკური სტანდარტების დაცვის მიზნით საკრედიტო დაწესებულებებში იქმნება ანალიზისა და კონტროლის სისტემა. ანალოგიურ სამუშაოს ახორციელებს ანალიტიკოსთა ჯგუფი, რომლებიც ამუშავებენ ანალიზის სპეციალურ მეთოდებს.

ეკონომიკური სტანდარტების ანალიზი ხორციელდება შემდეგ სფეროებში: ინდიკატორის რეალური მნიშვნელობების შედარება ნორმატიულთან; გაანალიზებული ინდიკატორის ცვლილებების დინამიკის გათვალისწინება; ფაქტორების იდენტიფიცირება, რომლებიც გავლენას ახდენდნენ ინდიკატორებზე.

ანალიზის პირველ ეტაპზე შედგენილია ცხრილი, რომელიც ახასიათებს ეკონომიკური სტანდარტების რეალურ დონეს მისთან შედარებით. ზღვრული მნიშვნელობა(ცხრილი 5).

მეორე ეტაპზე მოწმდება თითოეული ინდიკატორის შესაბამისობა მის ნორმატიულ დონესთან.

შემდეგ ეტაპზე ტარდება მნიშვნელოვანი გადახრების ფაქტორ-ფაქტორული ანალიზი. სტაბილური უარყოფითი ტენდენციით, ასეთი ანალიზი ტარდება რამდენიმე თარიღისთვის, რათა დადგინდეს გადახრების მიზეზები.

ცხრილი 5 - სავალდებულო სტანდარტები ბანკის შპს "რუსფინანს ბანკის" საქმიანობისათვის 2011 - 2013 წწ.

ინდიკატორი	კოეფიციენტი	სტანდარტული
ბანკის საკუთარი სახსრების (კაპიტალის) ადეკვატურობის კოეფიციენტი
ბანკის მყისიერი ლიკვიდობის კოეფიციენტი
ბანკის მიმდინარე ლიკვიდურობის კოეფიციენტი
ბანკის გრძელვადიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი
მაქსიმალური ექსპოზიცია მსესხებელზე ან დაკავშირებულ მსესხებელთა ჯგუფზე
დიდი საკრედიტო რისკების მაქსიმალური ზომა
ბანკის მიერ მისი მონაწილეებისთვის (აქციონერებისთვის) გაცემული სესხების, საბანკო გარანტიებისა და გარანტიების მაქსიმალური ოდენობა.
მთლიანი ექსპოზიცია ბანკის ინსაიდერებთან
ბანკის საკუთარი სახსრების (კაპიტალის) ნორმატიული გამოყენება სხვა იურიდიული პირების წილების (წილების) შესაძენად.

კაპიტალის მდგომარეობის ანალიზი განიხილება კაპიტალის ადეკვატურობის დამახასიათებელი ინდიკატორის (H1) ანალიზთან ერთად.

(H1) განპირობებულია მისი ორი კომპონენტით: კაპიტალის ოდენობით და აქტივების მთლიანი რისკის ოდენობით. ამ კომპონენტების გავლენა განსახილველ ნორმატიულ კოეფიციენტზე საპირისპიროა: კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტი იზრდება სააქციო კაპიტალის ოდენობის ზრდასთან ერთად და მცირდება აქტივების რისკის ზრდასთან ერთად. მინიმალური ღირებულებაკოეფიციენტი არის 10% (2011 წლისთვის - 23,22%, 2012 წლისთვის - 17,72%, 2013 წლისთვის - 15,2%).

ლიკვიდობის კოეფიციენტების ანალიზი იწყება H2 ინდიკატორით. მისი დონე დამოკიდებულია ლიკვიდური აქტივების მთლიანი ოდენობის მოცულობაზე (ფულადი სახსრები და აქტივები 30 დღემდე) და ვალდებულებების ოდენობაზე მოთხოვნის ანგარიშებზე და 30 დღემდე. კრიტერიუმების დონე - 15% (2011 წლისთვის - 83,18%, 2012 წლისთვის - 80,56%, 2013 წლისთვის - 50,93%).

მიმდინარე ლიკვიდურობის ინდიკატორთან ერთად (N2), რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის No1 ინსტრუქციის შესაბამისად, შემოტანილია ბანკის მყისიერი ლიკვიდობის მაჩვენებელი (N3), რომელიც განისაზღვრება, როგორც მაღალი კოეფიციენტი. თხევადი (ფული ნაღდი და უნაღდო სახით) აქტივები სწრაფად ბრუნვის მოთხოვნამდე დეპოზიტებზე. მინიმალური დასაშვები ღირებულებაა 50% (2011 წლისთვის - 115,1%, 2012 წლისთვის - 103,01%, 2013 წლისთვის - 73,01%).

ბანკის გრძელვადიანი ლიკვიდობა H4 ინდიკატორით ხასიათდება. იგი გამოითვლება როგორც გრძელვადიანი სესხების (ერთ წელზე მეტი ვადით) თანაფარდობა ბანკის სააქციო კაპიტალთან და ერთ წელზე მეტი ვადის მქონე ვალდებულებებთან. მაქსიმალური მნიშვნელობა დაყენებულია 120%-ის ფარგლებში. 01.01.2012 - 73.54%, 01.01.2013 - 78.04%, 01.01.2014 - 87.11%.

საკრედიტო დაწესებულებების საქმიანობის რეგულირების ერთ-ერთი მეთოდი, რომელიც ბოლო პერიოდში შემუშავდა. ეს არის დიდი რისკების შეზღუდვა. ამასთან დაკავშირებით, რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის No1 ინსტრუქცია ითვალისწინებს მთელ რიგ ინდიკატორებს (N6, N7, N9.1, N10.1), რომელთა დახმარებითაც ხდება გარკვეული აქტიური, პასიური მაქსიმალური ოდენობები. რეგულირდება საკრედიტო ინსტიტუტების მიერ ბალანსგარეშე ოპერაციები.

H6 კოეფიციენტი ახასიათებს მაქსიმალური ზომარისკი თითო მსესხებელზე, ისევე როგორც ეკონომიკურად ან იურიდიულად დაკავშირებული მსესხებლების ჯგუფი. იგი გამოითვლება როგორც საკრედიტო დაწესებულების მიერ გაცემული სესხების ჯამური თანხის თანაფარდობა ერთ მსესხებელთან ან მასთან დაკავშირებულ მსესხებელთა ჯგუფთან, ასევე ერთი მსესხებლისთვის (დაკავშირებულ მსესხებელთა ჯგუფის) გაცემული გარანტიების თანაფარდობით საკუთარი სახსრების მოცულობასთან. საკრედიტო დაწესებულება.

ბანკი მეტი დიდი თანხაკაპიტალმა შეიძლება გაზარდოს ერთ კლიენტზე ან დაკავშირებულ კლიენტთა ჯგუფზე გაცემული სესხის მაქსიმალური თანხა. მაქსიმალური დასაშვები სიდიდე არის 25% (2011 წლისთვის - 16,05%, 2012 წლისთვის - 17,9%, 2013 წლისთვის - 17,2%).

H7 კოეფიციენტი ზღუდავს ყველა მსხვილი სესხის მაქსიმალურ რისკს. ამავდროულად, ერთი მსესხებლის ან ურთიერთდაკავშირებულ მსესხებელთა ჯგუფის ჯამური სასესხო დავალიანება, ბალანსგარეშე ვალდებულებების თანხების 50%-ის გათვალისწინებით, საკრედიტო დაწესებულების კაპიტალის 5%-ს აღემატება დიდად.

ეს მაჩვენებელი განისაზღვრება, როგორც ბანკის პორტფელში არსებული ყველა მსხვილი სესხის ჯამის თანაფარდობა საკუთარი კაპიტალის მოცულობასთან. კრიტერიუმის დონეა 80%. შპს „რუსფინანს ბანკის“ მაჩვენებლებმა 2011 წელს 47%, 2012 წელს 79.98%, ხოლო 2013 წელს 124.36% შეადგინა.

N9.1 და N10.1 კოეფიციენტები ზღუდავს ბანკის მიერ მის მონაწილეებს (აქციონერებს) სესხების, გარანტიებისა და გარანტიების მაქსიმალურ ოდენობას. ინდიკატორი H9.1 ასახავს ბანკის ერთ აქციონერზე (აქციონერზე) მაქსიმალურ რისკს, ხოლო H10.1 - მაქსიმალურ რისკს მისი ინსაიდერებისთვის, ე.ი. პირები, რომლებიც არიან ან აქციონერები (აქვს აქციების 5%-ზე მეტი), ან დირექტორები და საბჭოს წევრები, საკრედიტო კომიტეტის წევრები და ა.შ. და რომელსაც ან ადრე იყო ჩართული საკრედიტო საკითხებში.

ინდიკატორი H9.1 გამოითვლება, როგორც ბანკის მოთხოვნების ჯამური თანხის თანაფარდობა რუბლებში და უცხოური ვალუტა(მათ შორის ბალანსის გარეშე) ბანკის სააქციო კაპიტალთან მიმართებაში ერთ აქციონერთან (აქციონერთან). არ შეიძლება აღემატებოდეს: 50%. შპს რუსფინანს ბანკის ინდიკატორები მთელი საანალიზო პერიოდისთვის შეადგენს 0.00%-ს.

ინდიკატორი N 10.1 განისაზღვრება, როგორც საკრედიტო დაწესებულების მოთხოვნების მთლიანი თანხის (მათ შორის ბალანსის გარეშე მოთხოვნის ჩათვლით) რუბლისა და უცხოური ვალუტის თანაფარდობა საკრედიტო დაწესებულების ერთი ინსაიდერის და მასთან დაკავშირებული პირების მიმართ ბანკის სააქციო კაპიტალთან. ღირებულება არ უნდა აღემატებოდეს: 3%. 01.01.2012 - 0.86%, 01.01.2013 - 0.9%, 01.01.2014 - 0.93%.

რუსეთში პირველად დაინერგა ინდიკატორი, რომელიც ზღუდავს ბანკის საკუთარი კაპიტალის გამოყენებას სხვა იურიდიული პირების აქციების (წილების) შესაძენად. ეს მაჩვენებელი არის H12, რომელიც გამოითვლება საკრედიტო დაწესებულების ინვესტირებული და საკუთარი სახსრების ოდენობის თანაფარდობით. ინვესტიცია იგულისხმება, როგორც ბანკის მიერ სხვა იურიდიული პირების მონაწილეობითი წილების და აქციების შეძენა. H12-ის მაქსიმალური დასაშვები მნიშვნელობა დგინდება 25%. შპს რუსფინანს ბანკის ინდიკატორები დღით საანგარიშო პერიოდი 2012 წლის 1 იანვრის მდგომარეობით შეადგინა 0,01%, 2013 წლის 1 იანვრის მდგომარეობით 0,14%, ხოლო 2014 წლის 1 იანვრის მდგომარეობით 0,65%.

ამრიგად, მოცემულ მონაცემებზე დაყრდნობით შეგვიძლია დავასკვნათ, რომ არცერთი ინდიკატორი არ აღემატება დასაშვებ მაქსიმალურ/მინიმალურ მნიშვნელობას. და, შესაბამისად, არსებობს საფუძველი ვიფიქროთ, რომ დღეს შპს Rusfinance Bank არის ფინანსურად სტაბილური და აყვავებული ბანკი.

უფრო სრულყოფილი ანალიზისთვის ჩვენ გამოვთვლით და შევაფასებთ ფინანსური გადახდისუნარიანობის კოეფიციენტებს (ცხრილი 6).

ცხრილი 6 - შპს რუსფინანს ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების შესრულების ინდიკატორები 2011 - 2013 წწ.

ცხრილი 6 გაგრძელდა

კოეფიციენტი ზოგადი სტაბილურობა
კოეფიციენტი აქტივების დაბრუნება
კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტი
კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტი
კოეფიციენტი სრული ლიკვიდობა
კაპიტალის ანაზღაურების მაჩვენებელი
Აქტივების დაბრუნება
მოსავლიანობის თანაფარდობა
ბანკის შემოსავალში მოგების წილის კოეფიციენტი

ამრიგად, მყისიერი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (K1) საშუალებას იძლევა შეფასდეს ბანკის ვალდებულებების წილი, რომლის დაფარვა შესაძლებელია მოთხოვნის შემთხვევაში „პირველი რიგის“ ლიკვიდური აქტივების ხარჯზე.

შემოსავლის აქტივების დონე (K2) გვიჩვენებს, თუ რა წილი აქტივებს უჭირავს შემოსავლიან აქტივებს. ვინაიდან თითქმის ყველა შემოსავალი აქტივი არის რისკიანი, მათი უკიდურესად მაღალი წილი ზრდის ბანკის არასტაბილურობას და გადაუხდელობის რისკს, როგორც მიმდინარე ოპერაციებზე, ასევე მის ვალდებულებებზე. ამავდროულად, გამომუშავებული აქტივების ოდენობა საკმარისი უნდა იყოს იმისთვის, რომ ბანკმა გატეხოს. ნორმალურად ითვლება, თუ მომგებიანი აქტივების წილი 65-75% ან ნაკლებია, მაგრამ იმ პირობით, რომ ბანკის შემოსავალი აღემატება მის ხარჯებს.

საერთო სტაბილურობის კოეფიციენტი (K4) საშუალებას გაძლევთ შეადაროთ ბანკის მიერ მიღებული და გადახდილი პროცენტების მრავალმხრივი ნაკადები, ასევე შემოსავლები და ხარჯები ბანკის ყველა ტიპის საქმიანობისთვის. იმისათვის, რომ ბანკი დარჩეს სიცოცხლისუნარიანი, ოპერაციებისა და ინვესტიციების ხარჯები უნდა დაიფაროს მიღებული შემოსავლით, ხოლო თუ ისინი არ არის საკმარისი, მაშინ ბანკი შეიძლება დახასიათდეს არაეფექტურად. საერთო სტაბილურობის კოეფიციენტის მნიშვნელობა არ უნდა აღემატებოდეს 1-ს.

აქტივების დაბრუნების კოეფიციენტი (K5) საშუალებას გაძლევთ განსაზღვროთ ყველა აქტივის მომგებიანობის დონე. ანაზღაურების დაბალი მაჩვენებელი შეიძლება იყოს კონსერვატიული დაკრედიტების და საინვესტიციო პოლიტიკის, ასევე გადაჭარბებული საოპერაციო ხარჯების შედეგი. მოგება-აქტივების მაღალი თანაფარდობა შეიძლება იყოს ბანკის ეფექტური მუშაობის შედეგი, მაღალი ფსონებიაქტივების შემოსავალი. ამ უკანასკნელ შემთხვევაში, ბანკი შეიძლება აღმოჩნდეს მნიშვნელოვანი რისკის ქვეშ. ეს სულაც არ არის ცუდი, ვინაიდან ბანკი, სავარაუდოდ, კარგად იქცევა თავის აქტივებთან, თუმცა არ არის გამორიცხული პოტენციურად დიდი დანაკარგები.

კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტი (K6) გვიჩვენებს, თუ რა წილი უჭირავს ბანკის საკუთარ კაპიტალს ვალდებულებების სტრუქტურაში. რაც უფრო მაღალია მისი წილი, მით უფრო საიმედო და სტაბილურია ბანკი. კაპიტალის დონე საკმარისად ითვლება, თუ ბანკის ვალდებულებები შეადგენს ბანკის საბალანსო ვალუტის 80-90%-ს.

სრული ლიკვიდობის კოეფიციენტი (K7) ახასიათებს ბანკის აქტიური და პასიური პოლიტიკის ბალანსს ოპტიმალური ლიკვიდობის მისაღწევად. ამასთან, ლიკვიდური აქტივები უნდა აღემატებოდეს ბანკის მიმდინარე ვალდებულებების ღირებულებას. ერთის მხრივ, ეს ახასიათებს ბანკის უნარს გადაიხადოს თავისი ვალდებულებები გრძელვადიან პერიოდში ან ბანკის ლიკვიდაციის შემთხვევაში. ასევე მიუთითებს, ხარჯავს თუ არა ბანკი მოზიდულ სახსრებს (მომხმარებლებს) საკუთარი საჭიროებისთვის.

გარდა ამისა, არსებობს მთელი რიგი კოეფიციენტები, რომლებიც ახასიათებს ბანკის მომგებიანობას და მომგებიანობას.

კაპიტალის ანაზღაურების მაჩვენებელი. ეს თანაფარდობა გვიჩვენებს, რამდენად ეფექტურად იქნა გამოყენებული მფლობელების სახსრები. ოპტიმალური მნიშვნელობა არის 0.1-0.2. ჩვენი მაგალითისთვის, ღირებულებები არ ხვდება ამ ინტერვალში, რაც მიუთითებს იმაზე, რომ მფლობელების სახსრები ეფექტურად არ გამოიყენება.

ეს კოეფიციენტი ასახავს ბანკის მართვის ეფექტურობას და გვიჩვენებს, თუ რამდენი მოგება მოიტანა აქტივებში დაბანდებულმა ბანკის სახსრების ერთმა ფულადმა ერთეულმა, ე.ი. ბანკის მიერ საკუთარი და ნასესხები სახსრების განთავსების ეფექტურობა. მოგების კორელაციაში ბანკის აქტივების ღირებულებასთან, შეგვიძლია ვიმსჯელოთ ბანკის ხელმძღვანელობის მიერ გატარებული საინვესტიციო პოლიტიკის ეფექტურობაზე.

თავის მხრივ, აქტივების მოგება პირდაპირ არის დამოკიდებული აქტივების ანაზღაურებაზე (Р3) და მოგების წილზე ბანკის შემოსავალში (Р4).

აქტივებიდან შემოსავალს ახასიათებს ბანკის აქტივობა აქტივების განაწილების კუთხით, ანუ შემოსავლის შექმნის უნარით.

მე-5 ცხრილის მონაცემებზე დაყრდნობით შეიძლება დავასკვნათ, რომ ბანკს შეუძლია პირველი მოთხოვნით საჭირო ვალდებულებების წილის დაფარვა ხელმისაწვდომი ლიკვიდური სახსრებიდან.

პირველი ნაწილის შეჯამებით, შეგვიძლია დარწმუნებით ვთქვათ, რომ შპს Rusfinance Bank არის საიმედო და სტაბილური ბანკი და სრულად უმკლავდება დასახულ ამოცანებს.

3 კომერციული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის განვითარების პრობლემები და პერსპექტივები

ამჟამად რუსეთის ეკონომიკის განვითარება საბანკო სექტორში უკიდურესად დაბალი საკრედიტო და საინვესტიციო აქტივობის პირობებში მიმდინარეობს.

ფედერალური სახელმწიფო სტატისტიკის სამსახურის მონაცემებით (ცხრილი 7), ინვესტიციები განხორციელდა და განაგრძობს რუსული საწარმოების მიერ ძირითადად საკუთარი ხარჯებით (მოგება, ამორტიზაციის ფონდი და ა.შ.).

ცხრილი 7 - რუსული საწარმოების ინვესტიციების წყაროები ძირითად აქტივებში 2010 - 2013 წლებში.

ინდიკატორები
	თანხა, მილიარდი რუბლი		თანხა, მილიარდი რუბლი		თანხა, მილიარდი რუბლი		თანხა, მილიარდი რუბლი
ინვესტიციები ძირითადში კაპიტალი, მათ შორის:
საკუთარი სახსრები
სესხები

საბანკო კრედიტი მოქმედებს როგორც ძირითადი ფორმა გარე დაფინანსებასაწარმოებისთვის კი საბანკო სესხების წილი საინვესტიციო წყაროებში არ აღემატება 10%-ს ბოლო ოთხი წლის განმავლობაში. ეს მაჩვენებელი უკიდურესად დაბალია, მიუხედავად იმისა, რომ გარე წყაროებიდან თანხების მოზიდვა საშუალებას გაძლევთ დააჩქაროთ ახალი საწარმოს ორგანიზების პროცესი, უზრუნველყოთ რეპროდუქციის პროცესის უწყვეტობა და საშუალებას გაძლევთ უფრო სწრაფად განვითარდეთ რაოდენობრივი და ხარისხობრივი თვალსაზრისით.

ბანკებს, სხვადასხვა მოცულობისა და ვადის სახსრების მობილიზებით, აქვთ შესაძლებლობა განახორციელონ საკრედიტო და საინვესტიციო ინვესტიციები წარმოებაში იმ რაოდენობით და იმ პერიოდებში, რაც მსესხებელს სჭირდება. თუმცა, არსებობს მთელი რიგი პრობლემები, რომლებიც ხელს უშლის ბანკების ეფექტურ და მასიურ საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობას. კვლევის შედეგად წარმოიშვა ისეთი საკითხები, როგორიცაა:

გაცემულ სესხებზე მაღალი საპროცენტო განაკვეთები;

გრძელვადიანი დაკრედიტების დაბალი წილი;

ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციების წილის შემცირება სასესხო პორტფელის სასარგებლოდ, საინვესტიციო პორტფელის მცირე ოდენობა ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციების მთლიან მოცულობაში.

მოდით განვიხილოთ თითოეული პრობლემა ცალკე.

1) მაღალი საპროცენტო განაკვეთების პრობლემა აქტუალური რჩება რუსეთის საბანკო სისტემის არსებობის მთელი ისტორიის მანძილზე. ეს არის მსესხებლების აქტივობის შეკავებული ზრდის მიზეზი, რაც იწვევს ხარჯების ზრდას და მოგების შემცირებას ეკონომიკის რეალურ სექტორში. ბანკებისთვის ეს აისახება მნიშვნელოვნად შემცირებულ ზრდის შესაძლებლობებსა და გაზრდილ რისკებში.

ბანკის რუბლის საკრედიტო პორტფელისთვის სესხის საპროცენტო განაკვეთის საშუალო სტრუქტურა ასეთია: სესხზე საპროცენტო განაკვეთის დაახლოებით 46% განისაზღვრება ბანკის ფინანსური რესურსების ხელმისაწვდომობით და მათი ფასით. საპროცენტო განაკვეთის დარჩენილი 56% არის ბანკის მარჟა და მასზე გავლენას ახდენს რეზერვების გამოქვითვა, პერსონალის ხარჯები, საოპერაციო საქმიანობა, გადასახადები და მოგება.

არსებობს მოსაზრება, რომ სესხებზე მაღალი საპროცენტო განაკვეთების ძირითადი მამოძრავებელი ფაქტორია მაღალი საბანკო მარჟა (ანუ რისკების გადაჭარბებული შეფასება). მაგრამ დაკრედიტების განაკვეთებიმხოლოდ თეორიულად არის დამოკიდებული ამ ფაქტორებზე. რისკის შეფასება და მარჟა ემატება ნარჩენი პრინციპის მიხედვით - იმის მიხედვით, თუ როგორია რუსეთის ბანკის მიერ ლიკვიდობის უზრუნველყოფის განაკვეთები.

ყველაზე მნიშვნელოვანი ფაქტორია ლიკვიდობის ოდენობა, რომელსაც რუსეთის ბანკი აწვდის ბაზარზე. თუ ლიკვიდურობის ამჟამინდელ დონეზე ბანკი შეამცირებს განაკვეთებს, მაშინ მისი თავისუფალი რესურსები ძალიან სწრაფად ამოიწურება. ბანკები თავიანთ საპროცენტო პოლიტიკაში ხელმძღვანელობენ სესხებისა და დეპოზიტების თანაფარდობით, რომელიც უნდა იყოს 100%-ისკენ მიმართული, ანუ სესხების მოცულობა უნდა შეესაბამებოდეს დეპოზიტების მოცულობას.

ამრიგად, მაღალი საპროცენტო განაკვეთების მთავარი მიზეზი საბანკო სექტორში ლიკვიდობის ნაკლებობაა.

2) გრძელვადიანი კრედიტი მნიშვნელოვან როლს ასრულებს ქვეყნის ეკონომიკაში, როგორც სახსრების წყარო ეროვნული ეკონომიკის ძირითადი საშუალებების ფორმირებისა და გაუმჯობესებისათვის. ბანკებისთვის არანაკლებ მნიშვნელოვანია გრძელვადიანი დაკრედიტება – ემისია გრძელვადიანი სესხებიბანკები საკმაოდ სტაბილურ კლიენტურას ქმნიან, კლიენტებთან ხშირი მოლაპარაკების საჭიროება ქრება, რისკი დივერსიფიცირებულია.

ამავდროულად, როდესაც კლიენტი საწარმოების მიერ მიღებული გრძელვადიანი სესხები გამოიყენება ხელახალი აღჭურვისა და რეკონსტრუქციისთვის, მათი წარმოება ფართოვდება და იზრდება მომგებიანობა, რაც ასევე დადებითი ფაქტორია ბანკისთვის. ყოველწლიურად იზრდება რუსული ბანკების გრძელვადიანი დაკრედიტების წილი, მაგრამ 2013 წელს ის დარჩა დაბალი და შეადგინა გაცემული სესხების მთლიანი მოცულობის 41%.

შედარებისთვის, აშშ-სა და დასავლეთ ევროპაში სესხების 60%-ზე მეტი გრძელვადიანია.

გრძელვადიანი დაკრედიტების დაბალი წილის მიზეზების დასადგენად განვიხილოთ ბანკების მიერ მოზიდული დეპოზიტებისა და ვადიანობის მიხედვით გაცემული სესხების მოცულობა (ცხრილი 8 და ცხრილი 9).

რუსეთის ბანკის სტატისტიკა არ მიუთითებს ფიზიკურ პირებზე სესხების პირობებზე, ამიტომ გაცემული იპოთეკური სესხების მოცულობა აღებულია როგორც ფიზიკური პირების გრძელვადიანი სესხების მოცულობა, რადგან. მათი სიმწიფე უმეტეს შემთხვევაში 3 წელს აღემატება.

ცხრილი 8 - ფიზიკური და იურიდიული პირების მოზიდული დეპოზიტების (დეპოზიტების) მთლიანი მოცულობა რუსეთის ფედერაციის ბანკების მიხედვით 2010 - 2013 წლებში, მლნ.

ანაბრის ვადა
poste restante
30 დღემდე
31-დან 90 დღემდე ვადით
91-დან 180 დღემდე პერიოდის განმავლობაში
181 დღიდან 1 წლამდე ვადით
1-დან 3 წლამდე ვადით
3 წელზე მეტი ხნის განმავლობაში

ცხრილი 9 - რუსეთის ფედერაციის ბანკების მიერ ფიზიკურ და იურიდიულ პირებზე გაცემული სესხების ჯამური ოდენობა, რომელთა ვადა აღემატება 3 წელს 2010 - 2013 წლებში, მლნ.

მე-8 და მე-9 ცხრილების ანალიზმა გამოავლინა ფუნდამენტური შეუსაბამობა დეპოზიტებისა და გაცემული სესხების პირობებში. 2013 წელს გაცემული გრძელვადიანი სესხების მოცულობამ შეადგინა 8,860,148 რუბლი, ხოლო გრძელვადიანი დეპოზიტების მოცულობამ იმავე პერიოდისთვის შეადგინა მხოლოდ 2,064,090 რუბლი. ცხადია, საბანკო სექტორში გრძელვადიანი რესურსების მნიშვნელოვანი დეფიციტია, რაც ზემოთ განხილულ ლიკვიდურობის დეფიციტს გვაბრუნებს.

განსხვავებული ვითარებაა მცირე და საშუალო ბიზნესის დაკრედიტებისას. სტატისტიკური სააგენტოების მონაცემებით, დღეს მცირე და საშუალო ბიზნესის სესხების მიმდინარე პორტფელის დაახლოებით 62% შეადგენს. მოკლევადიანი სესხები, კიდევ 20% - სესხები სამ წლამდე ვადით. ბანკები, რომლებსაც აქვთ შეზღუდული გრძელვადიანი რესურსები, სთავაზობენ მათ კლიენტებს, რომლებიც, როგორც ჩანს, ყველაზე მნიშვნელოვანია ბანკისთვის და ყველაზე ხშირად ესენი არიან კორპორატიული სექტორის კლიენტები. რაც შეეხება მცირე ბიზნესს, ბანკები ამ სექტორის მომხმარებლებს არწმუნებენ, რომ მათი ფინანსური მოთხოვნილებები საუკეთესოდ შეიძლება დაკმაყოფილდეს მოკლევადიანი სესხებით. თანდათანობით, რუსეთის საბანკო სექტორში ფართოდ გავრცელდა მეწარმეებისთვის მოკლევადიანი სესხების გაცემის პრაქტიკა, რომლებმაც განაცხადეს გრძელვადიანი საინვესტიციო სესხი მომავალში სასესხო ხელშეკრულების გახანგრძლივების დაპირებით.

3) მიუხედავად საბანკო ოპერაციების მრავალფეროვნებისა საინვესტიციო ბაზარიეროვნული ეკონომიკის საბანკო სექტორი ავლენს ფასიანი ქაღალდების პორტფელის მოცულობის შემცირების ტენდენციას კრედიტის სასარგებლოდ. 2013 წელს ბანკების მიერ ფასიან ქაღალდებში განხორციელებული ფინანსური ინვესტიციების მოცულობამ შეადგინა 8,077 მილიარდი რუბლი. პორტფელში ჭარბობს სავალო ვალდებულებებში ინვესტიციები, რომლებიც შეადგენს 2013 წელს მთლიანი ინვესტიციის დაახლოებით 70%-ს, ხოლო რუსული ბანკების სავალო ფასიანი ქაღალდების ნახევარზე მეტი არის ვალდებულებები, რომლებიც გადაცემულია გაუქმების გარეშე, ანუ ისინი გამოიყენება როგორც გირაო რეპო ოპერაციებისთვის. წილობრივ ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციები მხოლოდ 9.7%-ს შეადგენს მთლიანი რაოდენობაინვესტიციები.

ამრიგად, რუსული ბანკებისთვის საფონდო ბაზარი არის დამხმარე ინსტრუმენტი რუსეთის ბანკის ლომბარდული სიიდან ფასიანი ქაღალდების შესაძენად და მათი უსაფრთხოების წინააღმდეგ დამატებითი ლიკვიდობის მისაღებად, ხოლო ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციების კომპონენტი ძალიან მცირეა.

ფასიან ქაღალდებში ინვესტიცია საკრედიტო საქმიანობის პირდაპირი ალტერნატივაა. ფასიანი ქაღალდების ბაზარი საწარმოების მიერ რესურსების მოზიდვის უფრო თანამედროვე და ეფექტური სისტემაა.

IN განვითარებული ქვეყნებიარსებული შეფასებით, საგარეო ფინანსური რესურსების 75%-მდე მოდის ფასიანი ქაღალდების ბაზარი, ხოლო რუსეთში მთავარი წყარო რჩება. ბანკის ვალი, ხოლო საფონდო ბაზარი არის დამხმარე ინსტრუმენტი ბანკებისთვის დამატებითი ლიკვიდობის მოპოვებისთვის მეტი სესხის გაცემის მიზნით.

ცნობილია, რომ საფონდო ბირჟას აქვს მთელი რიგი პრობლემები, როგორიცაა განუვითარებლობა, დაბალი საინვესტიციო მიმზიდველობაემიტენტების რუსული საწარმოების მნიშვნელოვანი რაოდენობა, რისკების ფართო სპექტრი და ა.შ. ბანკები, ჩვენი აზრით, შეიძლება გახდეს საფონდო ბაზრის განვითარებისა და არსებული პრობლემების დაძლევის მთავარი მამოძრავებელი. ამისათვის აუცილებელია ბანკებისთვის ლიკვიდობის მნიშვნელოვანი წყაროს მოძიება, რომელიც საშუალებას მისცემს მათ გადააკეთონ თავიანთი საქმიანობა საფონდო ბირჟაზე ინვესტიციებზე დაპირებული ფასიანი ქაღალდების შესყიდვისგან, რათა მომავალში გამოიმუშაონ შემოსავალი.

ამრიგად, რუსული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის მთავარი პრობლემა ლიკვიდობის ნაკლებობაა.

ლიკვიდობის მნიშვნელოვანი წყარო, ჩვენი აზრით, შეიძლება იყოს ფინანსური აქტივების სერტიფიცირება. ეკონომიკურად განვითარებულ ქვეყნებში სეკურიტიზაცია საკრედიტო ინსტიტუტების რესურსების ერთ-ერთი მთავარი და ეფექტური წყაროა. ამ სიტყვის ფართო გაგებით სეკურიტიზაცია ნიშნავს ვალის გამოსყიდვის ერთ-ერთ ფორმას. საბანკო პრაქტიკაში იგულისხმება, როგორც „არასაბაზრო სესხების ჩანაცვლება თავისუფლად ვაჭრობის ფასიანი ქაღალდებით, რაც გულისხმობს სასესხო ვალდებულებების გადაცემას იმ საკრედიტო ინსტიტუტზე, რომელმაც ეს განახორციელა“. ვიწრო ინტერპრეტაციით, ეს არის „ტექნიკა, რომლის მთავარი იდეაა ფინანსური აქტივების ჩამოწერა საწარმოს ბალანსიდან და მათი რეფინანსირება ფასიანი ქაღალდების გამოშვებით. საერთაშორისო ბაზარიდა კაპიტალის ბაზარი.

კლასიკური სეკურიტიზაცია ასე გამოიყურება. ბანკები (საერთაშორისო პრაქტიკაში - ინიციატორები) გასცემენ სესხებს ფიზიკურ პირებზე (მსესხებლებზე), იღებენ უძრავი ქონების გირაოს - იპოთეკურ სესხებს, რომლებზედაც მოთხოვნის უფლებებს ყიდის SPV (რუსეთის ფედერაციის კანონის "იპოთეკური ფასიანი ქაღალდების შესახებ" შესაბამისად. იპოთეკის აგენტი). ეს ბანკები ქმნიან საკუთარ იპოთეკებს იპოთეკის საფუძველზე ან ყიდულობენ მათ სხვა საკრედიტო ინსტიტუტებიდან. SPV-ს მიერ გაყიდული ასეთი იპოთეკები ქმნიან გირაოს იპოთეკური ობლიგაციებისთვის, რომელსაც ის გამოსცემს. ამ ობლიგაციების გამოშვების ხარჯების შესამცირებლად და დაბეგვრის ოპტიმიზაციის მიზნით, SPV მდებარეობს ოფშორში. მათი განთავსებიდან მიღებული შემოსავლებიდან SPV უხდის შეძენილ იპოთეკებს დამფუძნებელს, რომელიც ემსახურება ფასირებულ აქტივებს, იღებს დებიტორულ დავალიანებებს, მართავს მათ და საჭიროების შემთხვევაში უზრუნველყოფს მათ შეგროვებას სასამართლოში. ხოლო ინიციატორის მიერ მსესხებლებისგან მიღებული თანხა გადაირიცხება SPV-ში ინვესტორებთან ანგარიშსწორებისთვის, რომლებსაც ის დროულად უხდის პროცენტს იპოთეკურ ობლიგაციებზე და ძირ თანხას.

რუსეთში სეკურიტიზაციის გამოყენება შედარებით ცოტა ხნის წინ დაიწყო და საკმარისად არ გამოიყენება. ბოლო წლებში დასრულდა 200 მილიარდ რუბლზე მეტი ღირებულების რუსული იპოთეკური აქტივების 35-ზე მეტი სეკურიტიზაცია. ფასიანი ქაღალდების ბაზრის განვითარების შემაფერხებელი მთავარი შემზღუდველი ფაქტორია სისტემური ინვესტორების მცირე რაოდენობა, რომლებიც ქმნიან მოთხოვნას იპოთეკურ და არაიპოთეკურ ფასიან ქაღალდებზე. რუსეთში მხოლოდ ორია - „სახელმწიფო მმართველი კომპანია საპენსიო ფონდი RF (Vnesheconombank) და საბინაო იპოთეკური სესხის სააგენტო, მაშინ როცა მათი სახსრები ინვესტიციისთვის ძალიან შეზღუდულია. ამიტომ აუცილებელია სისტემური ინვესტორების წრის გაფართოება კერძო პირების მოსაზიდად. მნიშვნელოვანი ნაბიჯიჩვენი აზრით, შესაძლოა, სახსრების მოზიდვა არასახელმწიფო საპენსიო ფონდებიდან.

ფასიანი ქაღალდების გამოყენებით დაფინანსების ღირებულების დადგენა შესაძლებელია მხოლოდ ფასიანი ქაღალდების განთავსების შემდეგ. ამასთან, ექსპერტების აზრით, სხვა ბანკების განლაგების შედეგები შეიძლება გამოყენებულ იქნას როგორც სახელმძღვანელო. სხვა ბანკების მიერ განხორციელებული ფასიანი ქაღალდების ოპერაციების ანალიზის შედეგად შეიძლება დავასკვნათ, რომ ბანკის მიერ მიღებული დამატებითი ფინანსური რესურსების ფასი იქნება დაახლოებით 7-8,5%. ტრანზაქციის ხარჯების გაანგარიშება დამოკიდებულია სხვადასხვა ფაქტორზე: პორტფელის სიცოცხლეზე, ტრანზაქციის მოცულობაზე და ა.შ.

სავარაუდო შეფასება 0,4-0,8%-ის ფარგლებშია. შედეგად, ჩვენ გვაქვს საშუალო ფასიდაფინანსება უახლოვდება წლიურ 8.35%-ს. შედარებისთვის, ბანკების მიერ ოჯახების დეპოზიტების მოზიდვის ღირებულება სამ წელზე მეტი ვადით შეადგენს დაახლოებით 9%-ს წელიწადში, რაც ბანკებისთვის ლიკვიდობის უფრო მომგებიან წყაროდ აქცევს სეკურიტიზაციას. დამატებითი სახსრების გამოყენება შესაძლებელია სესხებზე საპროცენტო განაკვეთების შესამცირებლად, გრძელვადიანი დაკრედიტების მოცულობის გაზრდის, უზრუნველყოფის ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციების შესამცირებლად და საფონდო ბირჟაზე ინვესტიციების გაზრდის მიზნით.

დასკვნა

ბანკები წარმოადგენს ქვეყნის ფინანსურ სისტემაში დომინანტურ რგოლს, რომელიც ავსებს რუსეთის ფედერაციის ეკონომიკას ფინანსური რესურსებით, ამავდროულად, ისინი ცდილობენ მაქსიმალურად გაზარდონ საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტურობის დონე ინვესტიციების პრიორიტეტული სფეროების განსაზღვრით.

ინვესტიციის ოპტიმალური გზების იდენტიფიცირება ხდება ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის მოდელირების პროცესში, რაც საჭიროებს მეთოდოლოგიის შემუშავებას, რომელიც მიმართული იქნება ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტურობის შეფასებაზე.

ვინაიდან ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო სტრატეგიის სწორი არჩევანი და მისი ეფექტური განხორციელება პირდაპირ დამოკიდებულია ამ მართვის ინსტრუმენტის მიზნის სწორად გააზრებაზე, ამ კონცეფციის არსის დადგენა უფრო ღრმა შესწავლას მოითხოვს.

ეკონომიკურ ლიტერატურაში ტერმინი „ინვესტიცია“ ნიშნავს, როგორც წესი, ფასიან ქაღალდებში დაბანდებულ სახსრებს ხანგრძლივი პერიოდის განმავლობაში. ეს არის რეალური ეკონომიკური ურთიერთობების თეორიული ასახვა, ვინაიდან ინვესტირების მექანიზმები საბაზრო ეკონომიკაპირდაპირ კავშირშია ფასიანი ქაღალდების ბაზართან. ასევე, ტერმინი „ინვესტიციები“ ნიშნავს: ბანკის რესურსების განთავსების ყველა მიმართულებას; შემოსავლების გამომუშავების მიზნით გარკვეული პერიოდის განმავლობაში სახსრების განთავსების ოპერაციები. პირველ შემთხვევაში ინვესტიციები მოიცავს კომერციული ბანკის აქტიური ოპერაციების მთელ სპექტრს, მეორეში კი მის ტერმინულ კომპონენტს.

ინვესტიციებში საბანკო მონაწილეობის ძირითადი მიმართულებებია: სახსრების ინვესტიცია, როგორც კლიენტის სახელით, ასევე ბანკის ხარჯზე, კაპიტალში, აქციებში, ფასიან ქაღალდებში; ბანკების მიერ საინვესტიციო მიზნებისთვის სახსრების დაგროვება; საინვესტიციო სესხების გაცემა.

კომერციული ბანკები საინვესტიციო საქმიანობას ახორციელებენ ნასესხები, მოზიდული ან საკუთარი რესურსების ხარჯზე. ვინაიდან ბანკები თავიანთ რესურსებს ქმნიან თავიანთი კაპიტალის, კლიენტების დანაზოგების და სხვა უფასო სახსრების მობილიზებით, მათი მომგებიანი და მომგებიანი გამოყენების მთავარი მიზანი.

ბანკის მოგების ერთ-ერთი ყველაზე მნიშვნელოვანი წყაროა საკრედიტო საქმიანობის განხორციელება. საბანკო დაკრედიტების გაჩენა დაკავშირებულია გარკვეული შეზღუდვის გადაწყვეტასთან. Შენობა საკრედიტო ურთიერთობებიგამსესხებელი-მსესხებლის პრინციპის მიხედვით, ეს ხელს შეუშლის სესხის საზღვრების ზრდას და მის მიმზიდველობას სუბიექტებისთვის, რადგან ასეთი ურთიერთობების ორგანიზება იქნება ბევრად უფრო ძვირი, ნელი, რისკიანი და მოუხერხებელი.

ამ წინააღმდეგობების დაძლევის აუცილებლობამ განაპირობა ფინანსური შუამავლობის განვითარება, როგორც თავისუფალი ფულადი კაპიტალის დაგროვებისა და მსესხებლების შორის მისი განთავსების აქტივობა. ამრიგად, ბანკის საკრედიტო საქმიანობის განვითარება არ არის განპირობებული ბიზნეს სუბიექტების სესხის საჭიროების გაჩენით, არამედ წარმოადგენს ფინანსური შუამავლობის ფუნქციის ლოგიკურ გაგრძელებას.

ეკონომიკურ ლიტერატურაში არ არსებობს „ბანკის საკრედიტო საქმიანობის“ ცნების მკაფიო განმარტება, მეცნიერთა უმეტესობა მას აიგივებს „ბანკის საკრედიტო საქმიანობის“ და „ბანკის საკრედიტო ოპერაციების“ ცნებებთან. იდენტიფიკაციის შეუძლებლობა განპირობებულია, პირველ რიგში, მათი შინაარსის სხვაობით და მეორეც, სიტყვების „ოპერაცია“ და „საქმიანობა“ ინტერპრეტაციის განსხვავებულობით, რადგან ეს უკანასკნელი ფართო გაგებით ნიშნავს საკუთარი შრომის გამოყენებას. რაღაცაზე, სამუშაოზე, პროფესიაზე, საქმიანობაზე, საქმეზე, ხალხის მუშაობაზე ნებისმიერ სფეროში და ა.შ.

ეკონომიკური ლიტერატურის შესწავლამ შესაძლებელი გახადა ჩამოყალიბებულიყო „ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის“ ცნების განმარტება, როგორც საქმიანობა, რომელიც ხორციელდება ბანკის განვითარების კონცეფციის შესაბამისად, დაფუძნებული ღონისძიებების სისტემაზე, რომელიც მიმართულია ქ. არსებული რესურსების, ტექნოლოგიებისა და კომპეტენციების ეფექტური გამოყენება და კოორდინაცია ქვეყანაში საკრედიტო და საინვესტიციო კლიმატის ცვალებადობის გათვალისწინებით ბანკის საქმიანობის დასახული მიზნის ეტაპობრივად მიღწევის მიზნით.

ბანკის საკრედიტო საქმიანობის განხორციელება შედგება შემდეგი ეტაპებისაგან: საკრედიტო პოლიტიკის ფორმირება; საკრედიტო განყოფილებების მატერიალურ-ტექნიკური აღჭურვილობა; პროგრამული უზრუნველყოფის დამუშავება; საკრედიტო ოპერაციების განხორციელება; საბანკო საკრედიტო რისკის მართვა; ბანკის საკრედიტო საქმიანობის ანალიზი.

საპროცენტო ხარჯებთან ერთად, აუცილებელია მნიშვნელოვანი თანხების დახარჯვა ბანკის საკრედიტო საქმიანობის მოსამზადებელი ეტაპებისა და შემდგომი ფუნქციონალური ეტაპების უზრუნველსაყოფად. ყოველი ცალკეული ოპერაციის განსახორციელებლად კი საჭიროა არა მხოლოდ საკრედიტო რესურსები, არამედ საკრედიტო პროცედურების უზრუნველყოფა საკრედიტო პროექტების განხილვისა და მხარდაჭერისთვის, რაც მოითხოვს ფინანსურ ხარჯებს ბანკის პერსონალისა და აღჭურვილობის მოვლაზე. მაშასადამე, თუ ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტიანობის გამოთვლებში დამატებით ჩაირთვება არასაპროცენტო ხარჯები, შედეგი შესაძლოა უარყოფითიც კი აღმოჩნდეს, მიუხედავად მაღალი რენტაბელობისა გათვალისწინებული მხოლოდ საპროცენტო ხარჯების ჩართვით. ასევე, თანამედროვე პირობებში განსაკუთრებული მნიშვნელობა ენიჭება რაციონალური დაკრედიტების პრინციპებს, რომლებიც მოითხოვს არა მხოლოდ უზრუნველყოფის ობიექტის, საგნისა და ხარისხის, არამედ მარჟის დონის, საკრედიტო ოპერაციების მომგებიანობისა და რისკის შემცირების საიმედო შეფასებას.

ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტურობის შეფასება ძირითადად ხდება საპროცენტო შემოსავალსა და საპროცენტო ხარჯებს შორის სხვაობის თანაფარდობის დონეზე ამაში ჩართული აქტივების მოცულობასთან. ამავდროულად, ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ყველა ეტაპის განხორციელება იძლევა იმის მტკიცების საფუძველს, რომ საპროცენტო ხარჯები წარმოადგენს ამ საქმიანობის მთლიანი ხარჯების სტრუქტურის მხოლოდ ერთ კომპონენტს.

ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის არსის შესწავლის შემდეგ, შეგვიძლია გამოვიტანოთ შემდეგი დასკვნები:

მოზიდული რესურსების ეფექტიანად გამოყენების მიზნით ბანკები ინვესტირებას ახდენენ ფასიან ქაღალდებში. მოპოვების მიზნით მაქსიმალური დონემოგება, მაღალშემოსავლიანი აქტივები ყიდულობენ რისკის ოპტიმალური დონით და ლიკვიდურობით;

ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობა განვითარდა, როგორც ბანკების ფინანსური შუამავლობის ფუნქციის გაგრძელება;

საკრედიტო და საინვესტიციო აქტივობის ოპტიმალური დონის უზრუნველსაყოფად აუცილებელია საკრედიტო პოლიტიკის ფორმირება, საკრედიტო დეპარტამენტებისთვის საჭირო რესურსების მიწოდება;

ეფექტური სასესხო და საინვესტიციო საქმიანობის მიზნით აუცილებელია დაკრედიტების პრინციპების დაცვა და საკრედიტო ოპერაციების მომგებიანობის დონის ობიექტური პროგნოზირება, საკრედიტო რისკის შესამცირებლად ზომების მიღება.

კერძოდ, შპს რუსფინანს ბანკისთვის პრიორიტეტული სფეროებისაკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობა უნდა იყოს: ფიზიკური და იურიდიული პირების დაკრედიტება, ასევე ფასიანი ქაღალდების პორტფელის შემადგენლობაში პრიორიტეტების შეცვლა.

სასესხო და საინვესტიციო პორტფელის ზრდის უზრუნველსაყოფად აუცილებელია ბანკის საკუთარი კაპიტალისა და ფიზიკური პირების დეპოზიტების მოცულობის გაზრდა.

შპს „რუსფინანს ბანკისთვის“ შეგვიძლია რეკომენდაცია გავუწიოთ ფასიან ქაღალდებში ინვესტირების გაგრძელებას და იურიდიული პირებისთვის სესხის გაცემას. თუმცა ფასიანი ქაღალდებით გარიგებების წილი არ უნდა აღემატებოდეს საკრედიტო ოპერაციების მოცულობის 30-35%-ს, ვინაიდან ისინი ნაკლებად მომგებიანია.

სასესხო და საინვესტიციო პორტფელის ზრდისთვის გირჩევთ გაზარდოთ ფიზიკური დეპოზიტების მოცულობა. პირები და ვალდებულებები, იურიდიული პირების დეპოზიტების მოცულობა. ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტიანობის შეფასების ეს მეთოდოლოგია ბანკს შეუძლია გამოიყენოს საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის შემუშავებისა და მოდელირების პროცესში.

გამოყენებული წყაროების სია

• რუსეთის ფედერაცია. კანონები. რუსეთის ფედერაციის სამოქალაქო კოდექსი (ნაწილი პირველი) [ელექტრონული რესურსი]: ფედერალური კანონი 08/05/2000, No117-FZ (შეცვლილი 01/01/2013). // საცნობარო სამართლებრივი სისტემა (SPS) „Consultant Plus“.
• ფედერალური კანონი „ბანკებისა და საბანკო საქმიანობის შესახებ“ [ელექტრონული რესურსი]: 1990 წლის 2 დეკემბრის ფედერალური კანონი No395-1 (შესწორებულია 2013 წლის 1 იანვარს) // Consultant Plus Legal Reference System (SPS).
• ფედერალური კანონი „შესახებ ცენტრალური ბანკირუსეთის ფედერაციის (რუსეთის ბანკი)“ [ელექტრონული რესურსი]: 2002 წლის 10 ივლისის ფედერალური კანონი No86-FZ (შესწორებული 2014 წლის 21 ივლისს) // იურიდიული საცნობარო სისტემა (SPS) „კონსულტანტი პლუსი“.
• ბუკატო, ვ.ი. ბანკები და საბანკო ოპერაციები რუსეთში: სახელმძღვანელო / V.I. ბუკატო // ფინანსები და სტატისტიკა, 2011. - 295გვ.
• ვინოგრადოვა, ტ.ნ. საბანკო ოპერაციები: გაკვეთილი. - როსტოვი ნ / ა: "ფენიქსი", 2012. - 361 გვ.
• ფული, კრედიტი, ბანკები: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / რედ. Lavrushina O.I., ed. მე-3, შესწორებული, დამატება. - M.: KNORUS, 2012. - 482გვ.
• ჟუკოვი, ე.ფ. ბანკები და საბანკო ოპერაციები: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / E.F. ჟუკოვი // ბანკები და ბირჟები: UNITI, 2012. - 471გვ.
• კოლესნიკოვი, ვ.ი. საბანკო საქმე: სახელმძღვანელო / V.I. კოლესნიკოვი // ფინანსები და სტატისტიკა, 2011. - 268 გვ.
• პანოვა, გ.ს. ანალიზი ფინანსური მდგომარეობაკომერციული ბანკი: სახელმძღვანელო / გ.ს. პანოვა // ფინანსები და სტატისტიკა, 2011. - 402გვ.
• თავასიევი, ა.მ. საბანკო საქმე: საკრედიტო დაწესებულების მართვა: სასწავლო გზამკვლევი / ა.მ. თავასიევი. - მ.: "დაშკოვი და კ", 2011. - 668გვ.
• ვოლოშინი, კ.ს. რუსეთის დაკრედიტების ბაზარი და კრიზისი მსოფლიო ბაზრებზე // ბანკის დაკრედიტება. - 2012. - No1. - S. 7 - 10.
• გონჩაროვი, ს. დაკრედიტება და სეკურიტიზაცია რუსეთში // ფინანსური ბიულეტენი. - 2012. - No7. - S. 9.
• გორბაჩოვი, ა.ს. მსესხებლის საკრედიტო რისკის შეფასების მეთოდოლოგია // ბანკის დაკრედიტება. - 2012. - No4. - გვ. 3.
• გრადოვა, ს.ა. კრედიტუნარიანობის ანალიზი და მისი როლი ბანკის მუშაობაში // ფინანსისტი. - 2011. - No6. - S. 42 - 45.
• გროშევი, ა.რ. რუსული ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის აქტუალური პრობლემები / A.R. გროშევი // ეკონომიკა და თანამედროვე მენეჯმენტი: თეორია და პრაქტიკა. - 2014. - No39. - S. 13-20.
• ეროხინი, ნ.ა. კომერციული ბანკების საპროცენტო განაკვეთები: დონე და ფაქტორები // ფული და კრედიტი. - - No5 - S. 13 - 15.
• ზოტოვა, ი.პ. წარმატებული დაკრედიტების პირობა // ბანკის დაკრედიტება. - 2011. - No6. - S. 12.
• კაზაკოვი, ა. საკრედიტო სისტემის განვითარების პრობლემები დღევანდელ ეტაპზე // ფასიანი ქაღალდების ბაზარი. - 2012. - No10. - S. 8-10.
• კოტკოვსკი, ვ.ს. კომერციული ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო ინოვაციები: ეფექტურობის შეფასება და სტრატეგიული სეგმენტი / V.S. კოტკოვსკი // ეკონომიკის პრობლემები. - 2014. - No3. - S. 294-298.
• ლუნტოვსკი, გ.ი. რუსეთის საბანკო სექტორი: საბანკო საქმიანობის პირობების გაუმჯობესება // ფული და კრედიტი. - - No5. - S. 11.
• მიკისჩენკო, ა.ა. საკრედიტო რისკები კომერციული ბანკის საქმიანობაში / ფული და კრედიტი. - 2013. - No4. - S. 7-10.
• ნოსოვი, ა.ა. რუსული ბანკების საკრედიტო პორტფელების სტრუქტურა // ფინანსები და კრედიტი. - - No3. - S. 12 - 13.
• ნიკონოვა, ი.ა. ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო საქმიანობის ეფექტიანობის შეფასება / ი.ა. ნიკონოვა // რუსეთის მეცნიერებათა აკადემიის სისტემური ანალიზის შრომის ინსტიტუტი. - 2013. - No1. - S. 77-84.
• სტროგონოვი, ა.ა. კომერციული ბანკის საკრედიტო პოლიტიკა / ა.ა. სტროგონოვი // ეკონომიკა და მენეჯმენტი. - 2014. - No2. - გვ.190-193
• სუსკაია, ე.პ. ბანკების რისკის შეფასება იურიდიული პირების დაკრედიტებისას / საბანკო საქმიანობა. - 2013. - No9. - გვ. 8.
• ფედოტოვა, გ.ვ. რუსეთში კომერციული ბანკების საინვესტიციო საქმიანობის მახასიათებლები / გ.ვ. ფედოტოვა // მაგისტრატურის ბიულეტენი. - 2014. - No4-2. - S. 83-86.

ჩამოტვირთვა: თქვენ არ გაქვთ წვდომა ფაილების ჩამოტვირთვაზე ჩვენი სერვერიდან.

■ J w w w ^ w

რუსეთის საბანკო სისტემის საინვესტიციო პოტენციალი და მისი ზრდის ფაქტორები

ᲛᲔ ᲕᲐᲠ. გოლანდრი,

მაგისტრანტი, პროფესორი დეპარტამენტები ეკონომიკური ანალიზი, სტატისტიკა და ფინანსები, ყუბანი Სახელმწიფო უნივერსიტეტი(350040, რუსეთი, კრასნოდარი, სტავროპოლსკაიას ქ., 149; ელ. [ელფოსტა დაცულია])

A.V. პენიუგალოვა,

ეკონომიკის დოქტორი მეცნიერებათა პროფესორი, ყუბანის სახელმწიფო უნივერსიტეტის ეკონომიკური ანალიზის, სტატისტიკისა და ფინანსების კათედრის გამგე (350040, რუსეთი, კრასნოდარი, სტავროპოლსკაიას ქ., 149; ელ. ფოსტა: [ელფოსტა დაცულია])

Ანოტაცია. სტატიაში განხილულია სამი მიდგომა ბანკების საინვესტიციო პოტენციალის გასაგებად: საბანკო, საბაზრო, ფარდობითი. ავტორებმა გამოავლინეს და გაანალიზეს ის ფაქტორები, რომლებიც დადებით და უარყოფით გავლენას ახდენენ საბანკო საინვესტიციო პოტენციალზე. საინვესტიციო საბანკო პოტენციალის გაზრდის ფაქტორები მოიცავს საბანკო სისტემის კაპიტალიზაციის ზრდას, ინვესტიციების სანდოობას, ეკონომიკური ბაზრის მდგომარეობის სტაბილურობას, მთავრობის მხარდაჭერას და საბანკო სექტორში მოზიდული მოქალაქეების დანაზოგების დონის მატებას. . ნეგატიურ ფაქტორებს მიეკუთვნება წყაროების ღირებულების ზრდა, არახელსაყრელი საინვესტიციო კლიმატი, არასაკმარისი ლიკვიდობა საბანკო სექტორში და ინვესტორების ნდობის შემცირება ეკონომიკის მიმართ. სტატია ეხება შესაძლო გზებისაბანკო კაპიტალიზაციის ზრდა და რუსული საბანკო სისტემის სტაბილურობის გაძლიერების გზები.

აბსტრაქტული. ეს სტატია მოიცავს რუსეთის საბანკო სისტემის ეკონომიკური პოტენციალის გაგების სამ ასპექტს. ისინი მოიცავს საბანკო, საბაზრო და ფარდობით ასპექტებს. ავტორებმა დაადგინეს და გააანალიზეს დადებითი და უარყოფითი ფაქტორები, რომლებიც გავლენას ახდენენ რუსეთის საბანკო სექტორში ინვესტიციებზე და მათ პოტენციალზე. რუსეთის ფედერაციის საბანკო სისტემაში ინვესტიციების პოტენციალის გაზრდის ფაქტორები მოიცავს საბანკო სისტემის კაპიტალიზაციის ზრდას, ინვესტიციების საიმედოობას, ეკონომიკურ სტაბილურობას, მთავრობის მხარდაჭერას და სახელმწიფო სექტორის მთლიანი დეპოზიტების ზრდას. კაპიტალის ღირებულების ზრდა, არახელსაყრელი საინვესტიციო კლიმატი, საბანკო სისტემის არასაკმარისი ლიკვიდურობა და ინვესტორების ნაკლებობა" უარყოფით ფაქტორებს შორისაა. რუსეთის საბანკო სექტორის სტაბილურობა.

საკვანძო სიტყვები: საინვესტიციო პოტენციალი, ბანკები, საბანკო სისტემა, საინვესტიციო კაპიტალი, ინვესტიციები, საბანკო სისტემის კაპიტალიზაცია.

საკვანძო სიტყვები: საინვესტიციო პოტენციალი, საინვესტიციო შესაძლებლობები, ბანკები, საბანკო სისტემა, საინვესტიციო კაპიტალი, ინვესტიციები, საბანკო სისტემის კაპიტალიზაცია.

სახელმწიფოს საინვესტიციო საქმიანობის განვითარებაში მნიშვნელოვან როლს თამაშობს საბანკო სისტემა და მისი მონაწილეები, კერძოდ კომერციული ბანკები, რომელთა ერთ-ერთი საქმიანობაა საინვესტიციო კაპიტალის ფორმირება და განაწილება. საბანკო სისტემის ერთ-ერთი მთავარი ამოცანაა ფინანსური ნაკადების გადანაწილება და კაპიტალის მობილიზება.

საბანკო სექტორის, კერძოდ, და მთლიანად ქვეყნის ეკონომიკის სტაბილური განვითარებისთვის აუცილებელია საბანკო სექტორის საინვესტიციო პოტენციალის სტაბილური ზრდა.

საბანკო სისტემის საინვესტიციო პოტენციალი ფინანსური სექტორის განვითარების ერთ-ერთი მნიშვნელოვანი ფაქტორია რუსეთის ეკონომიკა. IN თანამედროვე მეცნიერებაჩამოყალიბდა საბანკო სისტემის საინვესტიციო პოტენციალის გააზრების რამდენიმე მიდგომა.

პირველი, საბანკო მიდგომა, რომელიც ახასიათებს საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალს საბანკო სისტემის ფუნქციონირების ფინანსური, ეკონომიკური და ინსტიტუციური პირობების კონტექსტში. ამ მიდგომის მიხედვით, საინვესტიციო პოტენციალი შეიძლება გამოიხატოს, როგორც მისი შემადგენელი ელემენტების ჯამი:

IPBSb \u003d I IP b | + I IP k + I IP mbkP + I IP bst, (1)

სადაც IPBSb არის საბანკო სისტემის საინვესტიციო პოტენციალი;

I IP B1 - ბანკების დაბანდებული პოტენციალების ჯამი, I , სადაც I - ბანკების რაოდენობა საბანკო სისტემაში;

I IP k - კორპორაციების საინვესტიციო პოტენციალი, რომელიც მოიცავს ბანკებს, ], სადაც L - კორპორაციების რაოდენობა, რომელშიც შედის ბანკები;

I IP mbcp - საინვესტიციო კაპიტალის ზრდა საბანკო კაპიტალის ნაკადის შესაძლებლობების გათვალისწინებით, n , სადაც N - ბანკთაშორის კაპიტალის ნაკადზე ოპერაციების რაოდენობა (მაგალითად, ბანკთაშორისი სესხების რაოდენობა);

I IP BST - მთლიანობაში საბანკო სისტემის დაგროვილი პოტენციალი (ახალი ბანკების შექმნის მიმზიდველობა, სამთავრობო სტიმული და საბანკო სისტემის საბიუჯეტო დაფინანსება და ა.შ.), რომელიც შეიძლება შეფასდეს ექსპერტების მიერ, t , სადაც M არის რიცხვი. ტრანზაქციებზე, რომლებიც ქმნიან საბანკო სისტემის დაგროვილ პოტენციალს.

ეს მიდგომა ხელს უწყობს საბანკო საინვესტიციო პოტენციალის ზომის განსაზღვრას

სისტემა, საბანკო სექტორში საინვესტიციო კაპიტალის ზრდის, საბანკო სისტემის სამთავრობო სტიმულირების, საბანკო კორპორაციების საინვესტიციო პოტენციალის დონის ამაღლების, საინვესტიციო ბანკებს შორის ურთიერთქმედების ხარისხის გათვალისწინებით.

მეორეც, საბანკო საინვესტიციო პოტენციალის აღწერა შესაძლებელია საბაზრო მიდგომის გამოყენებით, რომელიც აგროვებს პირობებს მისი გაზრდისთვის ინვესტიციების მომხმარებლების თვალსაზრისით. ბანკების საინვესტიციო პოტენციალი საბაზრო მიდგომის თვალსაზრისით შეიძლება წარმოდგენილი იყოს ფორმულის სახით:

IPBSr \u003d I Us b + I Y L d + I UB an + I US პარ (2)

სადაც IPBSr - საბანკო სისტემის საინვესტიციო პოტენციალი;

I ჩვენში: - საბანკო სისტემის მიერ გაცემული გრძელვადიანი სესხების ოდენობა, მე , სადაც I - ბანკების რაოდენობა საბანკო სისტემაში;

I Yb d - ბაზარზე მიმოქცევაში არსებული სასესხო ფასიანი ქაღალდების ჯამური ღირებულება, ] , სადაც ^ არის სასესხო ფასიანი ქაღალდების რაოდენობა ბაზარზე;

I Ub up - ბაზრის მთლიანი მოცულობა, ისევე როგორც აქციებისა და აქციების ზედმეტად არსებული ბაზრის სავარაუდო ღირებულება, n, სადაც N - აქციების და აქციების ფასიანი ქაღალდების რაოდენობა ბაზარზე (ბირჟის ჩათვლით) ;

I US pt - წარმოებულების ბაზრის მთლიანი სიმძლავრე, t , სადაც M - წარმოებულების რაოდენობა ბაზარზე.

ამრიგად, საბაზრო მიდგომა, საბანკო მიდგომისგან განსხვავებით, ითვალისწინებს მთელი რიგი საბაზრო ინსტრუმენტების ოდენობას: გრძელვადიანი სესხები, აქციები, აქციები, სავალო და წარმოებული ფასიანი ქაღალდები.

ორი განსხვავებული მიდგომის გამოყენებით გამოთვლილი პოტენციალების სხვაობა შესაძლებელს ხდის საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის რეალური ზრდის განსაზღვრას:

L IPBS = IPBSr - IPBSv (3)

მესამე, არსებობს შედარებითი მიდგომა, რომლის მიხედვითაც ბანკების საინვესტიციო პოტენციალზე მოქმედი ფაქტორები იყოფა ორ კატეგორიად: მისი ღირებულების გაზრდა და შემცირება.

საინვესტიციო საბანკო პოტენციალის გაზრდის ფაქტორებია საბანკო სისტემის კაპიტალიზაციის პროცესის გაძლიერება, ინვესტიციების საიმედოობა, გარე გარემოს სტაბილურობა და სახელმწიფო მხარდაჭერა.

იმ ფაქტორებს შორის, რომლებიც უარყოფითი გავლენაბანკების საინვესტიციო პოტენციალი მოიცავს: კომერციული ბანკების ფონდების ფორმირების წყაროების ღირებულების ზრდას, არახელსაყრელ საინვესტიციო კლიმატს, საბანკო სექტორის არასაკმარის ლიკვიდურობას და ინვესტორთა ნდობის დაქვეითებას საბანკო სისტემის მიმართ.

ფარდობითი მეთოდის გამოყენებით შესაძლებელია ზემოქმედების დინამიკის შეფასება

გამოთვლილი და სხვა ფაქტორები საბანკო სისტემის საინვესტიციო პოტენციალის ცვლილებაზე:

IP \u003d 1 (x1; x2; xs; x4) / d (x5; x5; xy) (4)

სადაც 1 (...) არის საინვესტიციო პოტენციალზე დადებითი ზემოქმედების მქონე ფაქტორების ფუნქცია;

q (...) არის ფაქტორების ფუნქცია, რომლებიც უარყოფით გავლენას ახდენენ საინვესტიციო პოტენციალზე.

საინვესტიციო პოტენციალზე დადებითი და უარყოფითი ზემოქმედების მქონე ფაქტორების დინამიკის ანალიზი შესაძლებელს ხდის საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის შემდგომი განვითარების იდენტიფიცირებას.

რუსული ბანკების საინვესტიციო პოტენციალის გასაძლიერებლად აუცილებელია, კერძოდ, საბანკო სისტემის კაპიტალიზაციის დონის ამაღლება, ეკონომიკური ბაზრის მდგომარეობის სტაბილურობა და კაპიტალის ზრდა საბანკო სექტორში მოზიდვის მოცულობის გაზრდით. მოქალაქეების დანაზოგი.

საბანკო სისტემის სახსრების კაპიტალიზაციის ზრდა, სხვა სიტყვებით რომ ვთქვათ, კომერციული ბანკების სააქციო კაპიტალის ზრდა, აძლიერებს საბანკო სისტემის სტაბილურობას და ქმნის საფუძველს გრძელვადიანი საბანკო ინვესტიციებისთვის.

მიზანშეწონილია ეროვნული საბანკო სისტემის კაპიტალიზაციაზე მოქმედი ფაქტორების გათვალისწინება, მათი დაყოფა მაკროგარემოს, მეზო დონის და მიკროგარემოს ფაქტორებად (სურათი 1).

სურათი 1-ის მიხედვით მაკროგარემოს კომპონენტებია მთლიანი სახელმწიფოს ზოგადი ეკონომიკური ინდიკატორები, როგორიცაა ბაზრის პირობები და მისი ელემენტები, ქვეყნის პოლიტიკური და სოციალური სტაბილურობა, რაც გავლენას ახდენს ცალკეული კომერციული ბანკების კაპიტალიზაციის დონეზე. მეზოლეზე კაპიტალიზაციის დონის ზრდის ან კლების მიზეზებია საბანკო სისტემის ელემენტები და მისი ინფრასტრუქტურა. ამ დონის ფარგლებში კაპიტალიზაციის ხარისხზე შეიძლება გავლენა იქონიოს: საბანკო სექტორის მდგომარეობამ, მისმა ინფრასტრუქტურამ, ასევე რუსეთის ცენტრალური ბანკისა და სახელმწიფოს პოლიტიკა ეკონომიკის საბანკო სეგმენტთან მიმართებაში. მიკროგარემო გულისხმობს განსახილველი კომერციული ბანკის საქმიანობას და მისი მუშაობის შიდა მექანიზმებს, რომლებიც მოიცავს ორგანიზაციისთვის დასახულ მიზნებსა და ამოცანებს, მათი მიღწევის გზებს, მათ განხორციელებასთან დაკავშირებულ ხარჯებსა და რისკებს.

ქვეყნის საბანკო სისტემის კაპიტალიზაციის გაანალიზებისას აუცილებელია რუსეთის საბანკო სისტემის სააქციო კაპიტალის სტრუქტურის და საბანკო სექტორის კაპიტალის ზრდისა და კლების ფაქტორების შესწავლა, რომლებიც წარმოდგენილია სურათზე 2.

საბანკო სექტორში კაპიტალის სტრუქტურა წარმოდგენილია ცხრილში 1.

ბრინჯი. 1. ფაქტორები, რომლებიც გავლენას ახდენენ რუსეთის საბანკო სისტემის კაპიტალიზაციის დონეზე.

ფატორები. გავლენას ახდენს გშპდპრის დონეზე

ფაქტი-Dpy pcirra კაპიტალი

ონინის ფაქტორები? კაპიტალი

რაჯუეპის კანონიერი კა-ლტალა

დაქვემდებარებული

ქონების ღირებულების ზრდა გეოშეფასების გამო

ნეიათერიაპი-ს ა<глвы

შეძენილი საკუთარი აქციები (წილები)

საჯარო * სახსრების წყაროები, რომელთა გამოყენებაც გამოიყენება

დამატებითი კაპიტალის დაბალი წყაროები

საკრედიტო ინვესტიციები

ან ^ NI ^ a TsII B 5 (_ | II [წილები)

ბრინჯი. 2. რუსეთის ფედერაციის საბანკო სისტემის საკუთარი სახსრების ზრდისა და შემცირების ფაქტორები.

უდავოა, რომ საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის განმსაზღვრელი ერთ-ერთი უმნიშვნელოვანესი ფაქტორია ფულისა და საკრედიტო ბაზრის მდგომარეობა, მისი ლიკვიდობის დონე. საინტერესოა, რამდენად მჭიდროდ არის დაკავშირებული რუსეთში M2 ფულადი აგრეგატი და საკრედიტო ინსტიტუტების მიერ მათი კლიენტებისთვის - ფიზიკური და იურიდიული პირები სხვადასხვა ფორმით მიწოდებული სახსრების მოცულობა. ამისათვის თქვენ შეგიძლიათ გამოთვალოთ კორელაციის კოეფიციენტი, რაც ხელს უწყობს მონაცემთა სერიებს შორის ურთიერთობის სიმკაცრის გარკვევას. 2010-2016 წლების კორელაციის კოეფიციენტის გაანგარიშება (ცხრილი 1), რომელიც შეფასებულია 0,978 დონეზე, აჩვენა ურთიერთდამოკიდებულების მაღალი ხარისხი საბანკო დაკრედიტების, ინვესტიციების მოცულობებსა და M2 აგრეგატს შორის, რომელიც ახასიათებს ფულისა და საკრედიტო ბაზარს. ეს ვარაუდობს, რომ ბანკები 2010-2016 წწ. აქტიურად მუშაობდა ეკონომიკაში ანგარიშებზე ფულადი და უნაღდო სახსრების გადანაწილებაზე.

	M2 (მილიარდ რუბლი)	ბანკების მიერ კომერციული ორგანიზაციებისთვის, ფიზიკური პირებისთვის და სხვა საკრედიტო ორგანიზაციებისთვის გაცემული სახსრების მოცულობა
კოეფიციენტი კორელაციები

ბანკის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალი დიდწილად განისაზღვრება მოსახლეობისგან მოზიდული სახსრების ოდენობითა და დროით, რომლებიც, სხვა საკითხებთან ერთად, უნდა იყოს მიმართული საინვესტიციო მიზნებისთვის.

2016 საფინანსო წელი ხასიათდებოდა მოსახლეობის საბანკო დეპოზიტების მოცულობის მნიშვნელოვანი ზრდით - 19%-ით. ამასთან, საბანკო სექტორის ვალდებულებებში ოჯახების დეპოზიტების წილმა შეადგინა 29.5?%. გაიზარდა ბანკების მიერ გაცემული სესხების მოცულობაც: 2012 წლის იანვარში მათმა თანხამ შეადგინა 17,966 მილიარდი რუბლი, ხოლო ერთი წლის შემდეგ - 31,582 მილიარდი რუბლი. ამრიგად, ბანკებში მოსახლეობის დეპოზიტების მოცულობის ზრდასთან ერთად 2012-2016 წლებში. 72,7%-ით, რუსეთის ფედერაციის საბანკო სისტემის მთლიანი საკრედიტო პორტფელი 75,8%-ით გაიზარდა.

ეს მიუთითებს მზადყოფნაზე, რათა ეკონომიკას მიეწოდოს თანხები იმ ტემპით, რომელიც აღემატება მათ მობილიზაციას. რუსულ საკრედიტო ინსტიტუტებში მოსახლეობის განთავსებული სახსრების მოცულობასა და შიდა ბანკების მთლიანი სასესხო პორტფელის ზომას შორის 2010 წლიდან 2016 წლამდე ურთიერთობის ანალიზი. ასევე განხორციელდა კორელაციის კოეფიციენტის გაანგარიშებით, რომლის ზომა იყო 0.94. ეს ადასტურებს რუსული ბანკების საკრედიტო ინვესტიციების აშკარა დამოკიდებულების ხარისხს მოსახლეობისგან მოზიდული სახსრების მოცულობაზე. ამასთან, ბანკების ინვესტიციების მოცულობასა და M2 ფულადი აგრეგატს შორის უფრო მჭიდრო ურთიერთობა ვარაუდობს, რომ ორგანიზაციების სახსრები მნიშვნელოვან როლს ასრულებენ საკრედიტო წყაროების და საინვესტიციო რესურსების ფორმირებაში.

M2 მონეტარული აგრეგატის კორელაციის შეჯამებით, შინამეურნეობების დეპოზიტების მთლიანი პორტფელისა და საბანკო სექტორის მთლიანი სასესხო პორტფელის ზომის გათვალისწინებით, შეიძლება ითქვას არა მხოლოდ რუსეთის საბანკო სისტემის საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალი. , არამედ ისიც, რომ საბანკო სექტორის მეშვეობით მოსახლეობისგან თავისუფალი ნაღდი ფულის რუსეთის ეკონომიკაში გადანაწილების მექანიზმი პრინციპში მუშაობს, უფრო სწორად, მუშაობს მის საკრედიტო ნაწილში. თუმცა საკრედიტო პოტენციალის განვითარება ძნელია არახელსაყრელ გარემოში. ეს უკანასკნელი არის საინვესტიციო კლიმატი, რომელიც 15 წელზე მეტია განიხილება, რომლის გაუმჯობესების პრობლემები დღესაც აქტუალურია. საინვესტიციო კლიმატი უფრო რთული კატეგორიაა, ვიდრე საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალი. მისი ფორმირება დამოკიდებულია არა მხოლოდ საკრედიტო ინსტიტუტებზე, სხვა ბიზნეს სფეროებზე, სხვადასხვა ზომის ფინანსურ ბაზრებზე არსებულ ვითარებაზე და ა.შ., არამედ ხელისუფლების მიერ გატარებულ ფულად პოლიტიკაზე. ამავდროულად, სავალდებულო რეზერვების ნორმები ფულადი რეგულირების ერთ-ერთი ყველაზე მკაცრი ინსტრუმენტია. მიტროხინი ვ.ვ., ლუკშინა ა.ა. კომერციული ბანკების მდგრადი განვითარების მხარდაჭერის ინსტრუმენტები

სარეზერვო განაკვეთებს, სხვა საკითხებთან ერთად, ადგენს მარეგულირებელი ეროვნული ეკონომიკაში უცხოური კაპიტალის შემოდინებისთვის. რაც უფრო დაბალია სარეზერვო კოეფიციენტი, მით უფრო მაღალია ინვესტიციების ეფექტურობა და მით უფრო მიმზიდველია ეკონომიკა უცხოელი ინვესტორებისთვის. 2011 წლის დასაწყისიდან რუსეთის ბანკის მოთხოვნების გამკაცრებამ შეამცირა ბანკების საინვესტიციო შესაძლებლობები და ლიკვიდობა. სანქციებამდეც კი არარეზიდენტებისთვის - კაპიტალის მფლობელებისთვის წამგებიანი გახდა რუსეთში კაპიტალის განთავსება სხვადასხვა სახის მაღალი ხარჯების არსებობის, ასევე ინვესტიციების დაბალი ეფექტურობის გამო.

ბანკების საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის განმსაზღვრელი მესამე ფაქტორი საკრედიტო ინსტიტუტების საკუთარი შესაძლებლობების თვალსაზრისით არის საკუთარი სახსრების ოდენობა. ასევე მნიშვნელოვანია ეკონომიკური განვითარების დონის, ასევე საინვესტიციო კლიმატის თვალსაზრისით, რადგან უზრუნველყოფს საბანკო და გადახდის სისტემების განვითარების საიმედოობასა და სტაბილურობას. ბოლო ათი წლის განმავლობაში საბანკო სისტემების განვითარების ზოგადი ტენდენციაა ბანკების სააქციო კაპიტალის გაზრდა, რისი მნიშვნელობაც მსოფლიო ფინანსური კრიზისის დროს დადასტურდა. საკუთარი სახსრების ზრდა ბანკებს საშუალებას აძლევს გაზარდონ ეკონომიკის რეალური სექტორის დაკრედიტების მოცულობა.

2013 წლის განმავლობაში ბანკების საკუთარი სახსრები გაიზარდა 14%-ით და 6,975 ტრილიონ რუბლამდე, ხოლო 2014 წელს 7,1 ტრილიონ რუბლამდე, ე.ი. მხოლოდ 1.8%-ით. ეს გამოწვეულია იმით, რომ 2012 წლის ბოლოს? რუსეთის ბანკმა შემოიღო ცვლილებები ბანკების საკუთარი სახსრების (კაპიტალის) ოდენობის მოთხოვნებში და გაზარდა ტვირთი საკრედიტო ინსტიტუტებზე 2013 წელს. ასევე ჰქონდეს შემდგომი განვითარების შესაძლებლობა. ერთის მხრივ, ეს არის დადებითი ფაქტი საკრედიტო და საინვესტიციო პოტენციალის და საინვესტიციო კლიმატის შეფასების თვალსაზრისით. მეორე მხრივ, ეს ადასტურებს ბანკების პასიურობის მაღალ დონეს პოტენციალის მოვლაში.

---