Sledeći relativni indikator koji karakteriše efektivnost aktivnosti je pokazatelj profitabilnosti.

Profitabilnost ili neprofitabilnost aktivnosti osiguravajućeg društva utvrđuje se pomoću pokazatelja profitabilnosti. Osim toga, pokazatelji profitabilnosti glavnih djelatnosti omogućavaju utvrđivanje stepena njihovog uticaja na ukupan finansijski rezultat osiguravajućeg društva i investiciona aktivnost.

Prema bilansu uspjeha možete izračunati i analizirati dinamiku povrata na sredstva poslovi osiguranja organizaciju, kao i prinos na ukupan kapital i sopstvenih sredstava.

Ova grupa uključuje pokazatelje uspješnosti preduzeća, koji odražavaju odnos rezultata djelatnosti (dobit, gubitak) prema nastalim troškovima ili prema prometu kompanije. Pokazatelji profitabilnosti mogu imati i pozitivnu vrijednost (indikatori profitabilnosti) i negativnu vrijednost (koeficijent gubitka).

Tokom analize izračunavaju se i analiziraju sljedeći pokazatelji profitabilnosti:

neto profit -

Neto dobit / premija osiguranja za period

Neto profitabilnost organizacije izračunava se kao odnos neto dobiti izvještajnog perioda i naplate premija osiguranja. Shodno tome, na ovaj pokazatelj rentabilnosti utiču faktori koji formiraju neto dobit izvještajnog perioda i iznos premije osiguranja;

profitabilnost djelatnosti osiguranja -

Tehnički rezultat iz djelatnosti osiguranja / Premija osiguranja za period

Tehnički rezultat se definiše kao razlika između prihoda i rashoda koji se odnose na vrstu djelatnosti koja se razmatra.

Pokazatelj profitabilnosti odražava efektivnost aktivnosti osiguranja u odnosu na promet. U suštini, to je povrat od prodaje. Povrat od prodaje odražava udio dobiti u svakoj rublji prihoda od prodaje usluga osiguranja. Imajte na umu da je prisustvo negativne vrijednosti za ovaj pokazatelj prirodno za životno osiguranje, jer dio obaveza životnog osiguranja (po stopi prinosa) mora biti podmiren na teret prihoda od ulaganja.

Negativan rezultat za osiguranje osim životnog može biti povezan sa značajnim povećanjem nastalih gubitaka, precenjivanjem troškova poslovanja, politikom kompanije koja ima za cilj snižavanje tarifa uz povećanje efikasnosti investicionih aktivnosti itd.;

profitabilnost aktivnosti osiguranja, uzimajući u obzir prihod od ulaganja -

Tehnički rezultat iz aktivnosti osiguranja i ulaganja / Premija osiguranja za period

Ovaj indikator odražava efikasnost prometa u oblasti osiguranja, uzimajući u obzir rezultat investicionih aktivnosti kompanije. Uz efektivno poslovanje kompanije, indikator bi trebao imati pozitivnu vrijednost.

Produktivniji pokazatelji u ovoj grupi su pokazatelji prinosa na sredstva i prinosa na kapital;

povrat na imovinu –

Neto prihod / Prosječna aktiva

Ovaj indikator odražava efikasnost korišćenja ukupnog kapitala preduzeća (sopstvenog i pozajmljenog).

Hajde da uvedemo množitelj

Premija osiguranja za period / Premija osiguranja za period

u formulu povrata na imovinu. Nakon konverzije, formula za povrat na imovinu će imati sljedeći oblik:

(Neto dobit / premija osiguranja za period)
*
(Premija osiguranja za period / Prosječna aktiva)

Neto profitabilnost * Obrt imovine.

Dakle, prinos na imovinu može porasti uz konstantan prinos od prodaje (profitabilnost aktivnosti osiguranja) i povećanje obima prodaje, uz prevazilaženje povećanja vrijednosti imovine, tj. ubrzanje obrta sredstava (povrat resursa). Uz stalnu efikasnost resursa, povrat na imovinu može rasti zbog povećanja profitabilnosti prodaje;

prinos na kapital -

Neto prihod / Prosječni kapital

Ovaj pokazatelj profitabilnosti odražava efikasnost u odnosu na sredstva uložena u kompaniju i kapitalizovana. Pokazatelj povrata na kapital omogućava vam da uspostavite odnos između iznosa uloženih vlastitih resursa i iznosa dobiti dobivene njihovom upotrebom ().

Pokazatelji profitabilnosti osiguravajuće organizacije za 2005-2006

Indikator			Promjena
Neto dobit, hiljada rubalja
Premija osiguranja za period, hiljada rubalja
Tehnički rezultat iz djelatnosti osiguranja, hiljada rubalja
Tehnički rezultat iz osiguranja i investiciona aktivnost, hiljada rubalja
Prosječna vrijednost imovine, hiljada rubalja
Prosječna vrijednost vlasničkog kapitala, hiljada rubalja.
Neto profitabilnost, %
Profitabilnost djelatnosti osiguranja, %
Profitabilnost djelatnosti osiguranja uključujući prihod od ulaganja, %
Povrat na imovinu, %
Povrat na kapital, %

Analiza profitabilnosti je pokazala da je u posmatranom periodu djelatnost organizacije bila profitabilna, jer su svi pokazatelji profitabilnosti (osim profitabilnosti djelatnosti osiguranja) porasli. Neto dobit povećana je za 2402 hiljade rubalja. (4900 - 2498). U 2005. godini tehnički rezultat iz djelatnosti osiguranja iznosio je 2290 hiljada rubalja. (profit), au 2006. godini - 430 hiljada rubalja. (lezija). Smanjenje tehničkog rezultata iznosilo je 2720 hiljada rubalja. (2290 + 430).

Zahvaljujući investicionom prihodu ostvarenom u 2006. godini, osiguravajuće društvo je ostvarilo dobit u iznosu od 424 hiljade rubalja, što je znatno manje od rezultata za 2005. godinu (3.750 hiljada rubalja).

Prema rezultatima 2006. godine, dobit od djelatnosti osiguranja je porasla, ali su se pokazatelji profitabilnosti pogoršali. Profitabilnost djelatnosti osiguranja u 2006. godini iznosila je 0,6% naspram 2,2% u 2005. godini, a uzimajući u obzir ulaganja, takođe 0,6% umjesto 3,5% u 2005. U odnosu na 2005. efikasnost korišćenja sopstvenog kapitala preduzeća. Povrat na kapital je povećan sa 14,2% u 2005. na 23,5% u 2006. godini i ostaje iznad prinosa na sredstva (7,8%).

Zbog povećanja dobiti u odnosu na 2005. godinu u kompaniji je u 2006. godini postojala tendencija povećanja prinosa na kapital.

Zbog povećanja neto prinosa na aktivu (za 4,9 poena) i blagog povećanja obrta aktive (za 0,9 poena (vidi tabelu 3.4), prinos na aktivu je povećan i iznosi 7,8%.

Podaci iz analize nam omogućavaju da izvučemo zaključke o potrebi uvođenja nekih prijeko potrebnih prilagodbi u upravljanju poslovima osiguranja.

Prije svega, potrebno je izmijeniti politiku kompanije o ulaganju rezervi osiguranja i uspostaviti sistem operativne interne kontrole nad nivoom i sastavom troškova upravljanja, utvrditi razlog njihovog naglog povećanja u tri analizirane godine i pronaći načine da ih smanje u smislu nerazumnosti administrativnih, ugostiteljskih i drugih troškova.

Efikasnost poslovanja osiguranja P E doo se može definirati kao omjer tehničkog rezultata i neto premije:

Gdje ned - prihod ili tehnički rezultat osiguravača iz poslova osiguranja (red 010-red 030; red 080-red 110, obrazac br. 2);

SP n - neto premije (str. 010; str. 080, f. br. 2).

Vrijednost PE s.o mora biti veća od 15%.

Za procjenu efikasnosti politike osiguravajućeg društva izračunava se indikator profitabilnosti poslova osiguranja po rublji vlasničkog kapitala (PR sa k). Ovo je, u stvari, modificirana DuPont formula, gdje je neto prihod u korelaciji s kapitalom:

. (46)

Prilikom analize finansijske i ekonomske situacije u osiguravajućem društvu koristi se pokazatelj profitabilnosti poslova osiguranja po rublji troškova. Pod troškom se, kao što je navedeno, podrazumijeva odnos troškova osiguravača (zbir uplata osiguranja, odbitaka na rezerve osiguranja i troškova poslovanja) i iznosa premije osiguranja. Odnos neto dobiti i troškova je zastarjeli pokazatelj aktivnosti osiguranja, koji je bio primjenjiv u planskoj ekonomiji. IN savremenim uslovimačesto povezuju neto dobit sa obimom premija osiguranja, dobijajući vrednost profitabilnost poslova osiguranja po rublji premija osiguranja (PR s.o):

, (47)

Gdje ^ PE - neto dobit (red 300, f. br. 2);

SP - obim premija osiguranja (red 011, red 081, f. br. 2).

Dobijene vrijednosti profitabilnosti pokazuju kakav je prihod tijekom godine osiguravatelj primio od 1 rub. vlastiti kapital ili od 1 rub. premije osiguranja, ali je u svakom slučaju jasno da je na formiranje profitabilnosti uticao rezultat poslovanja osiguranja.

TEMA 2.7. ANALIZA FINANSIJSKOG POSLOVANJA OSIGURAVAJUĆE ORGANIZACIJE

2.7.1. Finansijski rezultat rada osiguravača. Njegova ekonomska priroda

U tržišnim uslovima raste odgovornost i samostalnost preduzeća u razvoju i donošenju upravljačkih odluka kako bi se osigurala efikasnost njihovog poslovanja, za postizanje visokih finansijskih rezultata. S obzirom na značaj i važnost ove oblasti finansijske analize za osiguravajuća društva, fokusirajmo se prvenstveno na ekonomsku prirodu finansijskog rezultata.

^ Finansijski rezultat osiguravajuće organizacije - ekonomski rezultat finansijskih ekonomska aktivnost osiguravač za izvještajni period u obliku dobiti ili gubitka, koji odražava uspjeh ili neuspjeh poslovanja, kako u kvantitativnom tako iu kvalitativnom smislu.

Konačni finansijski rezultat poslovanja osiguravača čine prihodi od osiguranja, investicionih i finansijskih poslova, umanjeni za iznos rashoda po svim ovim poslovima. Finansijski rezultat (dobit ili gubitak) je generalizirajući kvalitativni pokazatelj aktivnosti osiguravajućeg društva.

U tržišnim uslovima, osiguravači obavljaju ne samo poslove osiguranja, već i niz drugih poslova koji su karakteristični za svaki privredni subjekt. Dakle, finansijski rezultat rada osiguravajuće organizacije je zbirni rezultat osiguravajućeg, investicionog, finansijskog i drugog poslovanja. Stoga, potpuna analiza finansijskog rezultata uključuje proučavanje rezultata svake vrste aktivnosti osiguravača i faktora koji na njih utječu, što bi se trebalo odraziti u sistemu pokazatelja finansijskog stanja osiguravača.

Analiza finansijski rezultati Aktivnost osiguravača omogućava ne samo da se sumiraju rezultati njegovog rada za ovaj izvještajni period, već i da se utvrde izgledi za njegov razvoj. Pozitivan finansijski rezultat doprinosi povećanju potencijala osiguravajuće organizacije, njene finansijske stabilnosti, jer se dio primljene dobiti može iskoristiti za povećanje iznosa vlasničkog kapitala. Negativan finansijski rezultat po pravilu znači smanjenje iznosa sopstvenih sredstava, koji najčešće pokrivaju gubitke. U potonjem slučaju, važno je razumjeti s čime su gubici povezani - bilo slučajnom (na primjer, s višom od prosječne vrijednosti uplata osiguranja), ili je to obrazac, te je potrebno poduzeti određene mjere. (povećanje tarifnih stopa, promena strukture portfelja osiguranja, prilagođavanje investicione politike itd.).

Analiza finansijskih rezultata nam omogućava da identifikujemo uzročno-posledične veze između promena glavnih pokazatelja finansijske stabilnosti i tehnologije. proces osiguranja vrši jedan ili drugi osiguravač. Treba napomenuti da se uticaj pojedinih faktora često javlja na prilično složen način. Dakle, inflacija, deprecijacija obaveza, doprinosi povećanju solventnosti, a amortizacija sopstvenih sredstava smanjenju solventnosti. Ukupan uticaj na solventnost zavisiće od odnosa kapitala i obaveza. Pri tome je važno uzeti u obzir uticaj inflacije na troškove poslovanja, profit, rast sopstvenih sredstava, na promenu tražnje za usluge osiguranja, obim operacija itd. Ista složenost i indirektnost uticaja vidljiva je i na primeru finansijskog rezultata poslovanja osiguravajuće organizacije, koji se i sam formira pod uticajem različitih eksternih i unutrašnjih faktora i jasno se manifestuje u specifičnostima utvrđivanja oporezivog osnovicu za plaćanje poreza na dohodak od strane osiguravača.

Prilikom sažimanja privredne djelatnosti osiguravajuće organizacije, finansijski rezultat utvrđuje se za godinu dana, pri ocjeni ekvivalencije osiguravača i osiguranika - za period koji je uzet kao osnova za obračun tarife. Finansijski rezultat (dobit ili gubitak) osiguravajućeg društva utvrđuje se upoređivanjem prihoda i rashoda osiguravača.

^ Prihodi osiguravača je ukupan iznos novčanih primanja na njegove račune kao rezultat njegovog osiguranja i drugih aktivnosti koje nisu zabranjene zakonom. na troškove Organizacija za osiguranje uključuje troškove vezane za realizaciju svojih aktivnosti po vrsti poslovanja. Utvrđivanje prihoda i rashoda osiguravajućih organizacija regulisano je čl. 293 i 294 gl. 25 Poreskog zakona Ruske Federacije. Dakle, u skladu sa čl. 293 Poreskog zakona Ruske Federacije, prihodi osiguravajućih organizacija uključuju:

^ 1. D prihod od djelatnosti osiguranja:

Premije (doprinosi) osiguranja po ugovorima o osiguranju, suosiguranju i reosiguranju. Gde premije osiguranja(doprinosi) po ugovorima o suosiguranju uključuju se u prihod osiguravača (suosiguravača) samo u visini njegovog udjela u premije osiguranja utvrđene ugovorom o suosiguranju;

Iznos smanjenja (povrata) rezervi osiguranja formiranih u prethodnim izvještajnim periodima, uzimajući u obzir promjene udjela reosiguravača u rezervama osiguranja;

Nagrade i bonusi (oblik naknade za osiguravača od strane reosiguravača) po ugovorima o reosiguranju;

Naknade od osiguravača po ugovorima o suosiguranju;

Iznosi nadoknade od strane reosiguravača udjela u uplatama osiguranja na rizike prenesene na reosiguranje;

Iznos kamate na depozit premija na rizike prihvaćene na reosiguranje;

Prihod od prodaje prava potraživanja osiguranika (korisnika) licima odgovornim za štetu, prenet na osiguravača u skladu sa važećim zakonodavstvom;

Iznosi sankcija za neispunjavanje uslova iz ugovora o osiguranju koje je dužnik priznao dobrovoljno ili sudskom odlukom;

Naknada za pružanje usluga agenta osiguranja, brokera;

Naknada koju osigurava osiguravač za pružanje geodetskih usluga (pregled imovine prihvaćene na osiguranje i izdavanje zaključaka o procjeni rizik osiguranja) i hitnog komesara (utvrđivanje uzroka, prirode i visine šteta u slučaju osiguranog slučaja);

Iznosi povrata dijela premija osiguranja (doprinosa) po ugovorima o reosiguranju u slučaju njihovog prijevremenog raskida;

Ostali prihodi ostvareni u obavljanju djelatnosti osiguranja;

^ 2. D prihod od investicionih aktivnosti:

Prihodi od plasmana rezervi osiguranja i sopstvenih sredstava;

Drugi prihodi;

3. D prihodi od finansijskih i drugih aktivnosti:

Primljeni iznosi za otplatu potraživanja otpisanih u prethodnim periodima za gubitke;

Otpisane obaveze;

Potraživanje kamata;

neposlovni prihodi;

Ostale vrste prihoda i primanja koji se u skladu sa važećom zakonskom regulativom mogu pripisati finansijskim rezultatima.

Treba napomenuti da postoje različite klasifikacije troškova osiguravajuće organizacije i različita tumačenja koncepta troškova poslovanja osiguranja.

Troškovi poslovanja osiguranja u širem smislu podrazumijevaju ukupnost svih troškova osiguravača za pružanje usluga osiguranja, kako direktnih - plaćanja osiguranja i troškova poslovanja, tako i raznih odbitaka predviđenih važećim zakonodavstvom. Pod troškom u užem smislu podrazumijevaju se troškovi osiguravajućeg društva za poslovanje.

Sastav i struktura troškova osiguravača određuju se sa dva ekonomski proces: otplata obaveza prema osiguranicima i finansiranje djelatnosti osiguravajućeg društva. S tim u vezi, u poslovi osiguranja sljedeće klasifikacija rashoda :

Troškovi isplate naknada od osiguranja i osigurane sume;

Odbici i rezerve doprinosa;

Odbici za preventivne mjere;

Troškovi poslovanja, namijenjeni finansiranju djelatnosti osiguravajućeg društva. Regulisan je i sastav troškova poslovanja u ruskim osiguravajućim organizacijama poreski broj RF.

Dakle, do troškovi osiguravajućeg društva uključuje nastale troškove prilikom obavljanja djelatnosti osiguranja :

1. Iznosi odbitaka na rezerve osiguranja (uzimajući u obzir promjenu udjela reosiguravača u rezervama osiguranja), formirane u skladu sa propisima o osiguranju na način koji utvrđuje savezni organ izvršne vlasti za nadzor djelatnosti osiguranja.

2. Plaćanja osiguranja po ugovorima o osiguranju, suosiguranju i reosiguranju: plaćanja zakupnina, anuiteta, penzija i drugih plaćanja, predviđeno uslovima ugovori o osiguranju.

3. Iznosi premija osiguranja (doprinosa) za rizike prenesene na reosiguranje. Ove odredbe ovog podstava primenjuju se na ugovore o reosiguranju koje su zaključile ruske osiguravajuće organizacije sa ruskim i stranim reosiguravačima i brokerima.

4. Nagrade i bonusi po ugovorima o reosiguranju.

5. Iznosi kamata na depozite premija na rizike ustupljene u reosiguranje.

6. Naknada suosiguraču po ugovorima o suosiguranju.

7. Povraćaj dijela premija osiguranja (doprinosa), kao i otkupnih iznosa po ugovorima o osiguranju, saosiguranju i reosiguranju u slučajevima predviđenim zakonom i (ili) uslovima ugovora.

8. Naknada za pružanje usluga agenta u osiguranju i (ili) posrednika u osiguranju.

9. Troškovi plaćanja organizacija ili pojedinaca pojedinci usluge koje pružaju u vezi sa aktivnostima osiguranja, uključujući:

aktuarske usluge;

ljekarski pregled pri sklapanju ugovora o životnom i zdravstvenom osiguranju, ako plaćanje takvog ljekarskog pregleda u skladu sa ugovorima vrši osiguravač;
detektivske usluge koje obavljaju organizacije licencirane za obavljanje navedenih poslova u vezi sa utvrđivanjem valjanosti plaćanja osiguranja;

usluge stručnjaka (uključujući stručnjake, geodete, hitne povjerenike, advokate) uključenih u procjenu osiguranog rizika, utvrđivanje osigurane vrijednosti imovine i iznosa isplate osiguranja, procjenu posljedica osiguranih slučajeva, izmirivanje plaćanja osiguranja,
usluge izrade potvrda o osiguranju (polisa), formulara strogih izvještaja, potvrda i drugih sličnih dokumenata;
usluge organizacija za ispunjavanje pisanih instrukcija zaposlenih za prenos premija osiguranja iz zarada bezgotovinskim plaćanjem;
usluge zdravstvenih organizacija i drugih organizacija za izdavanje uvjerenja, statističkih podataka, zaključaka i drugih sličnih dokumenata;

usluge prikupljanja.

10. Ostali troškovi direktno vezani za poslove osiguranja.

U sastavu rashoda za poslove osiguranja posebno mjesto zauzimaju poslovni troškovi, koji uključuju troškove rada, kućne i kancelarijske troškove, putne troškove, operativne i druge troškove. Izvor finansiranja troškova poslovanja (RCD) je opterećenje u strukturi stopa osiguranja.

Troškovi poslovanja klasifikuju se prema različitim kriterijumima. U zavisnosti od troškovne funkcije u toku poslovanja iu skladu sa strukturom bilansa uspeha osiguravajuće organizacije poslovni troškovi dijele se u sljedeće grupe:

Poslovni rashodi (troškovi direktno vezani za zaključivanje i izvršenje ugovora o osiguranju).
Troškovi vezani za investicijske aktivnosti.
Troškovi upravljanja (troškovi koji nisu direktno povezani sa osiguranjem).

Po meritumu troškova, troškovi poslovanja mogu se podijeliti na troškove rada, odbitke državnim vanbudžetskim socijalnih fondova, troškovi obuke osoblja, troškovi oglašavanja, kućni troškovi itd.

By vrijeme nastanka Troškovi poslovanja dijele se na:

Troškovi koji prethode sklapanju ugovora o osiguranju (prikupljanje statističkih podataka, troškovi izrade obrazaca).
Troškovi koji nastaju u fazi zaključivanja ugovora o osiguranju (troškovi akvizicije).

3. Troškovi nastali tokom trajanja ugovora (troškovi prenosa rizika na reosiguranje).

4. Troškovi koji proizlaze iz događaja osigurani slučaj(troškovi istrage i rješavanja osiguranog slučaja).

U sklopu troškova izdvajaju se fiksni troškovi koji se odnose na cjelokupni portfelj zaključenih ugovora o osiguranju i varijable koje se mogu pripisati posebnoj vrsti ili ugovoru o osiguranju.

IN svjetska praksa Troškovi poslovanja dijele se na:

Troškovi akvizicije su troškovi koji nastaju u svrhu zaključivanja novih ugovora o osiguranju.
Naplata - trošak naknade zaposlenih u osiguravajućem društvu za naplatu osiguranja i održavanje osiguranika.
Likvidacija - vrše se nakon nastanka osiguranog slučaja i uključuju plaćanje usluga stručnjaka (geodeta, hitnih komesara, advokata, itd.) za procjenu štete i utvrđivanje iznosa isplate osiguranja; troškovi vezani za namirenje štete; transportne i sudske troškove itd.
Menadžment – troškovi povezani sa stvarnim upravljanjem osiguravajućim društvom, oni uključuju naknade administrativnom i rukovodećem osoblju, doprinose državnim vanbudžetskim socijalnim fondovima, administrativne i poslovne troškove, plaćanje savjetovanja, informiranja i usluge revizije, troškovi oglašavanja i objavljivanja godišnji računi, plaćanje bankarskih usluga itd.

Prije utvrđivanja finansijskog rezultata posebno se obračunavaju iznosi odbitaka na rezerve osiguranja, kao i iznosi prinosa rezervi osiguranja oduzetih u prethodnim periodima. Osiguravajuća organizacija ne treba da teži ostvarivanju viška dobiti od poslova osiguranja, jer se time krši princip ekvivalencije odnosa između osiguravača i osiguranika. Štaviše, u poslovanju osiguranja, sam pojam „profit“ je prilično proizvoljan, jer osiguravajuća društva ne stvaraju nacionalni dohodak, već samo učestvuju u njegovoj preraspodjeli. Osnovni izvor prihoda za osiguravača su sredstva rezervi osiguranja, koja zbog svoje ekonomske prirode daju najveću i najznačajniju dobit pri ulaganju.

2.7.2. Faktorska analiza finansijskog rezultata osiguravajućeg društva. Finansijska analiza obrasca br. 2-osiguravač "Izvještaj o dobiti i gubitku osiguravajuće organizacije"

Kao što je napomenuto, zadatak analize finansijskog učinka osiguravajuće organizacije je da identifikuje ne samo konačni finansijski rezultat, već i faktore koji su ga odredili, kao i da odredi rezerve za povećanje prihoda od glavnog (osiguranja) i ulaganja. aktivnosti.

Finansijsku analizu je svrsishodno započeti sa razmatranjem obrasca br. 2-osiguravač „Izvještaj o dobiti i gubitku osiguravajuće organizacije“, gdje se kvantificiraju glavni faktori konačnih finansijskih rezultata djelatnosti osiguravača. Konceptualno se finansijski rezultat osiguravajuće organizacije može predstaviti kao

P(U)=D-R,(48)

gdje P(U) - gubitak profita),

D- prihod, R - troškovi osiguravača.

Gde

D=D s.o + D gluma + D f.i, (49)

gdje D s.o - prihodi od poslova osiguranja;

D gluma - prihod od investicionih poslova; D f.i - prihod od finansijske transakcije;

P = P s.o. +P i o + P f.o. , (50)

Gdje R s.o. - troškovi poslovanja osiguranja;

R i o - troškovi investicionih transakcija;

R f.o.- troškovi finansijskih transakcija;

Metodologija finansijske analize naglašava potrebu proučavanja stvarnog rezultata osiguravajućeg, finansijskog, investicionog poslovanja. Pravi rezultat aktivnosti osiguravača je stanje svih vrsta poslovanja za godinu. Stanje za svaku vrstu djelatnosti može varirati od dobiti do gubitka, pod utjecajem različitih vanjskih i unutrašnjih okolnosti, a ove fluktuacije nisu međusobno zavisne.

Odjeljci I i II, kao i redovi 070,170,180-190 obrasca br. 2-osiguravač sadrže, zapravo, faktorsku ekspanziju graničnog prihoda za poslove osiguranja i ulaganja. Primarna faktorska dekompozicija dolazi iz dva kanala stvaranja prihoda:

Prihodi od poslova osiguranja (primljene premije osiguranja minus pripadajući troškovi);

Prihodi od investicionih operacija (plasiranje rezervi osiguranja minus prateći troškovi).

Istovremeno, u izvještaju osiguravač razlikuje prihode od ulaganja rezervi osiguranja po ugovorima o osiguranju života i sredstva po ugovorima o osiguranju osim životnog. Zauzvrat, neto premija se definiše kao razlika između bruto premije i varijabilnih troškova za ovu delatnost (obim premija osiguranja datih u reosiguranje; plaćeni gubici; promene u rezervama osiguranja; troškovi za obavljanje poslova osiguranja). Neto prihod od ulaganja izračunava se kao razlika između bruto prihoda od ulaganja i iznosa troškova povezanih sa investicionim aktivnostima.

U vezi s tim, napominjemo specifičnosti obrasca br. 2-osiguravač. Ako je rezultat iz poslova životnog osiguranja (red 070) s ekonomske tačke gledišta granični prihod životnog osiguranja, onda je rezultat iz poslova osiguranja osim životnog osiguranja (red 170) neto provizija osiguravača na druge vrste osiguranja. Da bi se dobila vrijednost graničnog prihoda za druge vrste osiguranja osim životnog, potrebno je vrijednost neto prihoda od ulaganja dodati vrijednosti neto provizije (razlika između redova 180 i 190 obrasca br. 2-osiguravač) .

Sporedni (neredovni) kanali prihoda i rashoda uključuju:

poslovni prihodi i rashodi, osim onih koji se odnose na ulaganja,
neposlovni prihodi i troškovi
hitni prihodi i rashodi.

Faktorsku analizu finansijskih rezultata treba izvršiti na osnovu principa „troškovi – generatori troškova (pokazatelji obima – bruto prihod)“ u pojedinim oblastima osiguravajućeg društva. Istovremeno, odnos između troškova i bruto prihoda (cost generator) se kvantitativno utvrđuje kroz indikator graničnog prihoda (razlika između bruto prihoda i troškova) u oblastima delatnosti osiguravača.

Opšta formula faktorske ekspanzije konačnih finansijskih rezultata osiguravajuće organizacije može se izraziti kao ukupan granični prihod, tj. kao skup graničnih prihoda od osiguranja, investicija i finansijskih operacija:

P(U) =
, (51)

gdje P(U) - gubitak dobiti);

- ukupan granični prihod od osiguranja, investicija i finansijskih operacija:

= MD s.o. + MD i o + MD f.o. , (52)

gdje MD od . o - tehnički rezultat (prihod osiguravača) po poslovima osiguranja (zbirovi redova 070, 170, f. br. 2);

MD s.o. F=SP n + DIZH - OU n + IRSZH I - RVSO I -RIZH;(53)

MD s.o. IZH=SP n +IRNP n - SU n + ^ IDR - ORPM - OFPB - RVSO n (54)

gdje MD od o Ž - marža životnog osiguranja;

MD s.o. IZH - prihod od marže na osiguranju osim životnog osiguranja;

zajedničko ulaganje n - premije (doprinosi) osiguranja po vrsti osiguranja - neto reosiguranje;

DIZH - prihod od ulaganja u životno osiguranje;

OU n- isplaćena šteta ( plaćanja osiguranja) - neto reosiguranje;

IRSZH n- promjena rezervi životnog osiguranja - neto reosiguranje;

RVSO n - izdaci za obavljanje poslova osiguranja po vrstama osiguranja - neto reosiguranje;

^ RIZH - troškovi ulaganja životnog osiguranja;

IRNP n - promjena u rezervi prenosne premije - neto reosiguranje;

SU n- nastali gubici - neto reosiguranje;

^ IDR - promjena ostalih rezervi;

ORPM - odbici u rezervu preventivnih mjera;

OFPB - doprinosi u fondove za zaštitu od požara;

MD i o - stanje na investicionim poslovima (razlika linija 180, f. br. 2):

MD ali \u003d DI - RI,

Gdje CI - prihod od ulaganja;

^ RI- investicijski troškovi iz poslova osiguranja osim životnog osiguranja;

MD f.o. - stanje finansijskih transakcija (redovi 210-220 + 230-200, f. br. 2):

MD f.o. \u003d OD - ILI + WRD - WRR– ur,(55)

gdje OD - operativni prihodi osim onih koji se odnose na investicije;

ILI - operativni troškovi osim onih koji se odnose na investicije;

^ WFD - neposlovni prihodi, osim revalorizacije finansijskih ulaganja;

BRR - neposlovni rashodi, osim revalorizacije finansijskih ulaganja;

ur - troškovi upravljanja.

Pozitivan finansijski rezultat poslovanja osiguravača je prvenstveno rezultat finansijske stabilnosti osiguravajućeg društva, tj. njegovo postizanje u velikoj meri zavisi od upravljanja faktorima koji obezbeđuju stabilno finansijsko stanje osiguravača.

Nakon analize bilansa uspjeha, pristupa se razmatranju bilans osiguravajuće društvo, obraćajući posebnu pažnju na procjenu ekonomski potencijal i pokazatelji finansijske stabilnosti osiguravača.

^ 2.7.2. Procjena rezultata investicionog poslovanja osiguravača

Analiza pokazatelja finansijskog učinka omogućava razumijevanje uzročne veze između promjena glavnih pokazatelja finansijskog stanja osiguravajućeg društva i tehnologije osiguranja i investicionih procesa koje provodi jedan ili drugi osiguravač. Optimizacija finansijskog rezultata na mnogo načina zavisi od investicionih aktivnosti osiguravajućeg društva.

Indikatori koji karakterišu efikasnost investicione aktivnosti osiguravača(PE io), može se odrediti dijeljenjem prihoda od ulaganja u jednoj godini prosječnim godišnjim obimom investiciona sredstva. Da bi se procijenio povraćaj ulaganja, dobijeni rezultat treba uporediti sa prosječnom godišnjom diskontnom stopom refinansiranja Centralna banka RF.

PEio \u003d Di / Ai x100%, (56)

gdje je D i - godišnji prihod od ulaganja (red 020 + red 180, f. br. 2-osiguravač);

A i - prosječni godišnji obim investicionih sredstava (str. 120, f. br. 1-osiguravač).

1. Procijeniti finansijsku stabilnost osiguravajućih društava
- prema stepenu oskudice svih sredstava,
- koeficijentom finansijske stabilnosti fond osiguranja.
- efikasnost poslovanja osiguranja.
2. Izgraditi graf zavisnosti finansijske stabilnosti od nekih faktora, postavljajući tri vrednosti sa intervalima od 3 CU.
3. Popuniti tabelu rezultata proračuna.

1. Proračun stepena oskudice svih sredstava

Da bismo odredili stepen vjerovatnoće nedostatka sredstava u doglednoj budućnosti, primjenjujemo koeficijent varijacije Konshin

gdje je g - prosjek stopa osiguranja za cjelokupni portfelj osiguranja;

N je broj osiguranih objekata.

Što je manji koeficijent K, to je manji stepen varijacije u obimu ukupnog fonda osiguranja, veća je njegova finansijska stabilnost, odnosno što je više osiguranih objekata i veća je visina stope osiguranja, to će biti K niži, odnosno stepena varijacije, a samim tim i veće finansijske stabilnosti poslova osiguranja.

Što je manji koeficijent K, veća je finansijska stabilnost osiguravača. Na vrijednost indikatora ne utječe iznos osiguranog iznosa osiguranih objekata. Potpuno je određen veličinom tarifna stopa i veličinu portfelja osiguranja. Dakle, na osnovu dobijenih koeficijenata (K u kompaniji A je 0,04, K u kompaniji B je 0,03), kompanija B dobija veći uticaj u poslovanju osiguranja.

2. Izračun koeficijenta finansijske stabilnosti fonda osiguranja

Za procjenu finansijske stabilnosti osiguravajućeg društva koristi se formula koja izražava omjer prihoda i rashoda za tarifni period:

gdje D - iznos prihoda za tarifni period; ?ZF - iznos sredstava u rezervnim fondovima; ?R - iznos troškova za tarifni period.

Dobijeni podaci pokazuju da postoji višak prihoda nad rashodima za tarifni period. To znači da su odabrane optimalne tarife i da se vrši neophodno-dovoljno odbitak fonda osiguranja u rezervne fondove. To će omogućiti da se u nepovoljnim periodima nadoknadi vanredna šteta i time osigura raspodjela štete kroz vrijeme.

Prema ovom pokazatelju, djelatnost kompanije A je efikasnija.

3. Proračun rentabilnosti poslova osiguranja

Važan faktor koji karakteriše finansijsku stabilnost osiguravajuće organizacije je profitabilnost poslovanja osiguranja, koja se izražava odnosom bilansne (bruto) dobiti prema prihodnoj strani:

Da bi se dobio iznos bilansne dobiti, potrebno je od prihoda ostvarenih od prodaje proizvoda i usluga oduzeti rashode.

Dakle, bilansna dobit kompanije

bilansna dobit preduzeća A=70-20-10-5-8=27,

Bilansna dobit kompanije B = 200-40-20-25-29=86.

Pokazatelj nivoa profitabilnosti, koji se definiše kao omjer godišnjeg iznosa dobiti i godišnjeg iznosa plaćanja za bilo koju vrstu osiguranja ili poslove osiguranja općenito. Profitabilnost pokazuje koliko profita osiguravatelj prima od svake rublje plaćanja osiguranja i povezuje iznos dobiti kao izvor finansijskih sredstava sa obimom obavljenog posla na formiranju fonda osiguranja.

Profitabilnost poslovanja osiguranja pokazuje koliku dobit osigurava osiguravač prima od svake rublje uplata osiguranja i povezuje iznos dobiti kao izvora finansijskih sredstava sa količinom obavljenog posla na formiranju fonda osiguranja. Na osnovu dobijenih podataka vidi se da kompanija A ima najveću dobit od kompanije B.

Pošaljite svoj dobar rad u bazu znanja je jednostavno. Koristite obrazac ispod

Studenti, postdiplomci, mladi naučnici koji koriste bazu znanja u svom studiranju i radu biće vam veoma zahvalni.

Hostirano na http://www.allbest.ru/

Uvod

Pokazatelji profitabilnosti i poslovne aktivnosti glavne su karakteristike efektivnosti finansijskih i ekonomskih aktivnosti osiguravajućeg društva. Izračunati su kao relativni pokazatelji, na osnovu finansijskih rezultata koje je osiguravajuće društvo ostvarilo za izvještajni period.

Ekonomski sadržaj pokazatelja profitabilnosti svodi se na profitabilnost osiguravajućeg društva. Indikatori poslovne aktivnosti se također nazivaju indikatori procjene obrta sredstava ili pokazatelji upravljanja imovinom. Ekonomski sadržaj pokazatelja obrta je brzina finansijskih i ekonomskih transakcija ili brzina obrta imovine i obaveza osiguravajućeg društva.

Ciljevidatopozornicianaliza:

Procjena efektivnosti korištenja imovine osiguravajuće organizacije;

Analiza profitne strategije;

izbor mjera za poboljšanje efikasnosti.

ciljkursrad je analiza pokazatelja profitabilnosti i poslovne aktivnosti osiguravajuće organizacije na primjeru Sogaz OJSC.

zadatakakursrad su kako slijedi:

Uzmite u obzir suštinu, kvalitativno i kvantitativne karakteristike djelatnost osiguravajućeg društva;

Razmotriti koncept, glavne vrste i metode za izračunavanje pokazatelja profitabilnosti osiguravajuće organizacije;

Razmotriti faktore koji utiču na poslovnu aktivnost i profitabilnost osiguravajućeg društva;

Sprovesti analizu poslovne aktivnosti i profitabilnosti OAO SOGAZ.

Nastavni rad se sastoji od uvoda, dva dijela, zaključka i liste literature.

Poglavlje 1. Teorijska osnova analiza efektivnosti osiguravajuće organizacije

1.1 Suština, kvalitativne i kvantitativne karakteristike poslovanja osiguravajuće organizacije

Analiza poslovanja zauzima značajno mesto u finansijskoj i ekonomskoj analizi preduzeća. Glavni alat za procenu efikasnosti korišćenja resursa preduzeća u nestabilnoj ekonomiji je procena i analiza poslovne aktivnosti preduzeća, koja se može koristiti za objektivnu procenu efikasnosti finansijskih i ekonomskih aktivnosti preduzeća i utvrđivanje perspektiva. za njegov razvoj. Kvalitet važnih i odgovornih upravljačkih odluka zavisi od objektivnosti i tačnosti procene i optimizacije poslovanja preduzeća, koje omogućavaju da se ne prilagođava promenama na tržištu, već da aktivno reaguje i utiče na situaciju na tržištu, koja se stalno menja. .

Termin "poslovna aktivnost" počeo se koristiti u domaćoj analitičkoj literaturi relativno nedavno - u vezi sa uvođenjem poznatih različite zemlje svijet metoda analize finansijsko izvještavanje baziran na sistemu analitičkih koeficijenata. Naravno, tumačenje ovog pojma može biti različito. Poslovna aktivnost odražava stepen efikasnosti u korišćenju materijalnih, radnih, finansijskih i drugih resursa i istovremeno karakteriše kvalitet upravljanja, kao i potencijal razvoja preduzeća.

Analiza poslovnih aktivnosti je proučavanje nivoa i dinamike različitih finansijski pokazatelji- pokazatelji prometa. Zbog veličine godišnji promet ovisi o stopi obrta sredstava, stoga je iznos uvjetno fiksnih troškova povezan s veličinom prometa i, shodno tome, s prometom: što je obrt brži, to je iznos troškova po prometu manji.

U procesu iznalaženja načina za povećanje poslovne aktivnosti preduzeća koriste se metode kao što su posmatranje, poređenje, apstrakcija, istorijski metod i sinteza, ekonomsko-matematičko modeliranje.

Svrha analize poslovanja osiguravajuće organizacije je:

1. Određivanje dinamike njegovog razvoja.

2. Analiza stope obrta sredstava osiguravajućeg društva.

Treba napomenuti da se prilikom provođenja ovakve analize koristi veliki broj pokazatelja učinka, prometa i sl. Tokom analize sastavljaju se analitičke tabele, grafikoni, grafikoni.

Analiza poslovanja preduzeća može se predstaviti kao sistem od četiri nezavisne komponente (bloka) analitičkih studija:

1. koristiti analizu efikasnosti radni kapital preduzeća;

2. analiza upotrebe vlasničkog i pozajmljenog kapitala;

3. analiza efikasnosti kreditni odnosi preduzeća sa komercijalnim bankama;

4. analiza potraživanja i dugovanja.

Odnosno, provođenje analitičkih studija poslovne aktivnosti preduzeća omogućava nam da procijenimo koliko se efikasno formira struktura njihovog kapitala, kako se razvijaju njihovi odnosi sa dobavljačima i kupcima, kao i sa komercijalnim bankama.

Kao što znate, efikasnost korišćenja finansijskih sredstava prvenstveno je povezana sa njihovim prometom. Ubrzanje obrta obrtnih sredstava važno je za stabilnost finansijskog stanja preduzeća iz sledećih razloga:

Stopa obrta sredstava određuje veličinu njihovog godišnjeg prometa;

Ubrzanje prometa dovodi do smanjenja troškova preduzeća;

Ubrzanje prometa u jednoj ili drugoj fazi cirkulacije sredstava dovodi do ubrzanja prometa u drugim fazama.

Analiza daje procjenu pojedinih artikala obrtne imovine, uzimajući u obzir industrijske specifičnosti preduzeća, vrstu djelatnosti i karakteristike proizvoda. Pored toga, utvrditi i analizirati glavne pokazatelje obrta obrtnih sredstava. Na osnovu rezultata analize utvrđuju se glavni razlozi neracionalnog formiranja obrtnih sredstava i preduzimaju se mjere za otklanjanje ovih uzroka.

Važna komponenta procjene poslovne aktivnosti preduzeća je analiza stanja potraživanja i obaveza. Visina potraživanja je određena uslovima preduzeća za obračun sa svojim kupcima. Opuštanje ovih uslova ima i prednosti i nedostatke. Prednosti su rast prodaje i dobiti, a nedostaci nedostatak obrtnih sredstava, usporavanje obrta kapitala, mogućnost povećanja iznosa nenaplativih potraživanja. U ekonomskoj literaturi se predlaže da se potraživanja i obaveze analiziraju upoređujući njihove stope rasta sa stopama rasta prihoda od prodaje. Prekoračenje stope rasta potonjeg je pozitivan trend.

Poslovna aktivnost se manifestuje u dinamici razvoja preduzeća, brzini obrta sredstava preduzeća. Kriterijumi poslovne aktivnosti su:

Nivo efikasnosti u korišćenju resursa preduzeća;

Održivost ekonomski rast;

Stepen ispunjenosti zadatka u smislu glavnih pokazatelja privredne aktivnosti itd.

Osiguravanje efektivnog poslovanja i uspješne implementacije funkcionalna namjena bankarska institucija veoma zavisi od operativni sistem praćenje poslovne aktivnosti koju karakteriše sposobnost prikupljanja sredstava i efikasnost i racionalnost njihovog plasmana i može se utvrditi kako analizom pojedinačnih pokazatelja tako i procenom odgovarajućih odnosa između pojedinih stavki imovine i obaveza i kvantitativnim usklađivanjem promena u aktivi. i obaveze. Indikatori poslovne aktivnosti omogućavaju tumačenje postojećeg stanja i korištenja resursnog potencijala banke, odnosno postojećih i potencijalnih mogućnosti, te težine preuzetih poslovnih rizika.

Treba napomenuti da praćenje uključuje prikupljanje i sistematizaciju informacija za procjenu trenutnih i retrospektivnih vrijednosti indikatora učinka, utvrđivanje odstupanja između stvarnih i planiranih indikatora i dalje predviđanje.

Po našem mišljenju, formiranje sistema za praćenje poslovanja osiguravajuće organizacije predviđa razvoj i organizaciju integrisanog informaciono-analitičkog sistema koji bi obavljao funkcije integrisanja nizova raznovrsnih informacija i njihove analitičke obrade u cilju opravdanja , donosi i kontroliše upravljačke odluke. Ovaj sistem treba formirati i pružiti menadžmentu osiguravajuće organizacije brze i pouzdane informacije o stanju resursnog potencijala institucije u cilju donošenja informiranih upravljačkih odluka u cilju povećanja konkurentnosti domaćih banaka i osiguravanja:

1) pouzdan i operativan dinamička analiza status i perspektive razvoja bankarske institucije po regionu i specijalizaciji (makro nivo);

2) dijagnostika resursnog potencijala bankarskih institucija (mikronivo);

3) predviđanje razvoja aktivnosti banaka na osnovu alata SWOT analize;

4) formiranje alternativnih strategija razvoja bankarskih institucija.

U uslovima tržišnih odnosa Preporučljivo je da se u osnovu izgradnje sistema praćenja stave sljedeći principi:

Dobrovoljno učešće u vertikalnom sektorskom i regionalnom monitoringu, otvorenost sistema za učesnike monitoringa;

Dostupnost korištenja rezultata praćenja;

Efikasnost dostavljanja i prijema informacija;

Pouzdanost;

Integracija informacionih nizova i jedinstvo instrumentalne baze;

Mnoštvo zadataka koje treba riješiti;

Stalno ažuriranje i proširenje informacionih i analitičkih resursa;

Prilagodljivost dinamici ekonomskih uslova i konjukture finansijska tržišta.

Dakle, sistem za praćenje poslovanja osiguravajuće organizacije je posebno organizovan sistem za stalno praćenje dinamike aktivnosti formiranja i korišćenja resursa osiguravajuće organizacije, koji omogućava: prikupljanje, sistematizaciju, obradu podataka, generisanje rezultata u obliku pogodnom za brzo donošenje odluka o upotrebi odgovarajućih metodoloških alata. Sve komponente sistema treba da budu međusobno konzistentne, da kvalitativno i kvantitativno odražavaju stvarno stanje resursnog potencijala osiguravajuće organizacije, da se formiraju uzimajući u obzir što potpuniji odraz rezultata aktivnosti osiguravajuće organizacije i da otkrivaju ne samo interne, već i takođe eksterni odnosi osiguravajuće organizacije.

Metodologija praćenja poslovanja osiguravajuće organizacije treba da se zasniva na:

1) sistematski pristup merenju poslovne aktivnosti;

2) uzimanje u obzir privrednog rasta kao strateškog prioriteta;

3) kontrola ravnoteže i održivosti rasta preduzeća;

4) fokus na intenzivan rast i naglasak na indikatorima učinka;

5) srazmernost sa univerzalnim ocenama delatnosti osiguranja.

Sistematski pristup mjerenju poslovne aktivnosti omogućava formiranje sveobuhvatnog metodološkog alata koji će vam omogućiti da procijenite parametre poslovne aktivnosti u kontekstu takvih komponenti: dinamičke karakteristike razvoja kontrolnog objekta tokom vremena, aktivnost u formiranju i raspoređivanje resursnog potencijala osiguravajućeg društva, efikasnost korišćenja imovine i obaveza.

Računovodstvo ekonomskog rasta kao strateškog prioriteta zasniva se na činjenici da je poslovna aktivnost dinamična kategorija koja karakteriše razvoj privrednog sistema tokom vremena. U takvim uslovima mjerenje i upravljanje poslovnom aktivnošću jedan je od razvojnih prioriteta ekonomskih sistema. Važnost kontrole ravnoteže i održivosti korporativnog rasta objašnjava se činjenicom da neuravnotežen rast dovodi do povećanja nivoa sistemskih rizika, što u pozadini nestabilne dinamike može dovesti do uništenja mikro- i makroekonomskog stanja. sistem. Stoga je, bez obzira na model razvoja i strategiju rasta preduzeća, u metodologiji praćenja važno predvidjeti kriterije za uravnotežen rast, na primjer, kontrolu poštovanja „zlatnog bankarskog pravila“.

Fokusiranje na intenzivan rast i akcenat na pokazateljima uspješnosti podrazumijeva povećanje značaja indikatora, kao što su parametri razvoja resursnog potencijala i profitabilnost osiguravajuće organizacije, kojima treba posvetiti značajnu pažnju u metodologiji praćenja poslovanja. osiguravajuće organizacije. Uzimajući u obzir osnovni principi formira se sistem praćenja poslovanja osiguravajuće organizacije.

U kontekstu formiranja sistema praćenja poslovnih aktivnosti, preporučljivo je precizirati proces upravljanja resursnim potencijalom osiguravajuće organizacije u sljedećem redoslijedu:

1) postavljanje sistema zadataka - uključuje skup radnji za specificiranje operativnih planova za formiranje i postavljanje resursna baza osiguravajuća organizacija. Materijalni odraz pozicije resursa osiguravajuće organizacije je njena ravnoteža, koja omogućava jasno mjerenje postavljenih zadataka. Glavni zadatak ove faze je osigurati definisanje glavnih zadataka za formiranje objekata za praćenje poslovanja osiguravajuće organizacije, strategije i taktike za njihovu implementaciju, formiranje mjerila za krajnje rezultate aktivnosti i parametri rizika koje banka preuzima;

2) analiza postojećeg stanja formiranja i raspoređivanja resursne baze osiguravajuće organizacije je neophodan preduslov za procenu postojećeg resursnog potencijala. Glavni zadatak je odrediti stvarne vrijednosti indikatora za određeni vremenski period;

3) ocjenjivanje postojećih (tekućih) postignuća - predviđa formiranje kompletan sistem efektivne vrijednosti indikatora za identifikaciju trendova u razvoju pojedinih komponenti resursnog potencijala osiguravajuće organizacije;

4) utvrđivanje ciljeva - uspostavljanje kriterijumskih vrednosti indikatora, koji će omogućiti kvantifikaciju pojedinačnih ciljeva koje banka nastoji da postigne;

5) poređenje ciljeva sa stvarnim pokazateljima osnova su za strateško planiranje resursnog potencijala banaka, na osnovu izračunavanja odstupanja u vrijednostima pokazatelja strateških i tekućih planova i procjene predviđenih ciljeva osiguravajuće organizacije i stvarna dostignuća. U 2., 3., 4. i 5. fazi implementira se analitička funkcija sistema praćenja poslovnih aktivnosti;

6) utvrđivanje neiskorišćenih rezervi i faktora uticaja omogućava procenu potencijala osiguravajuće organizacije da poveća svoj resursni potencijal i utvrdi pozitivan ili negativan uticaj pojedinih faktora, razvije efikasne metode za upravljanje privlačenjem i zaduživanjem resursa (pomiriteljske i preventivne funkcije) ;

7) kontrola i implementacija postojećih i strateških mogućnosti za formiranje i plasman resursnog potencijala društva za osiguranje je završna faza procesa upravljanja resursnim potencijalom društva za osiguranje, koji se sprovodi kroz i pod rukovodstvom menadžmenta. osiguravajućeg društva.

Dakle, poslovna aktivnost osiguravajuće organizacije može se utvrditi kako analizom pojedinačnih pokazatelja tako i vrednovanjem odgovarajućih odnosa između pojedinih stavki imovine i obaveza i kvantitativnim usklađivanjem promjena imovine i obaveza i utvrđuje se analizom odnosa između procjene resursa. potencijal osiguravajućeg društva (obaveze) i njegovo korištenje u cjelini u imovini, te pojedinačna ulaganja u investicije, u kreditni portfelj, u logistiku.

Neophodni zaključci se mogu dobiti na tri načina:

1) poređenje zaključaka o srodnim članovima i delovima imovine i obaveza;

2) kvantitativna povezanost promena imovine i obaveza u vrednosti;

3) obračun koeficijenata koji karakterišu postignuti nivoi aktivnosti u korišćenju obaveza i imovine.

Konkretno, u pogledu obaveza, poslovnu aktivnost osiguravajuće organizacije karakterišu sledeći glavni pokazatelji kao dostignuti nivo: privlačenje resursa, međubankarski krediti u pasivi, oročeni depoziti u pasivi, razvoj baze klijenata, koeficijent iskorišćenosti privučena i pozajmljena sredstva.

Na strani imovine, ovo su koeficijenti: zarađivanje imovine, kreditna aktivnost, investiciona aktivnost, nivo kreditnog i investicionog portfelja u ukupnoj aktivi.

Treba napomenuti da su svi pokazatelji finansijskog učinka osiguravajuće organizacije međusobno povezani. Efikasan kriterijum efektivnosti sistema praćenja poslovanja osiguravajuće organizacije je stabilno i ritmično povećanje profita i kapitala. Istovremeno, profit zavisi od kvaliteta imovine, obima i strukture privučenih resursa i troškova na njih, kao i od likvidnosti. A kombinacija maksimalne profitabilnosti i visoke likvidnosti je održavanje optimalnog odnosa pojedinih grupa imovine i obaveza bilansa stanja, što će osigurati finansijsku stabilnost osiguravajućeg društva. Dakle, kada se razmatra problem optimizacije resursne baze i formiranja sistema praćenja poslovanja osiguravajućeg društva, bilo bi preporučljivo integrisano računovodstvo stepene važnosti takvih osnovnih parametara njegovih aktivnosti kao što su:

Profitabilnost je rezultat optimalnosti strukture njenog bilansa stanja, kako imovine tako i obaveza, ključnog parametra za ostvarivanje interesa vlasnika (akcionara) osiguravajuće organizacije;

Likvidnost je pokazatelj obezbjeđenja sredstava osiguravajućeg društva svojim aktivnim ulaganjima i usklađenosti sa „zlatnim bankarskim pravilom“, čija je suština usklađenost sa veličinom i vremenskim rokom. finansijska potraživanja u skladu sa veličinom i rokovima svojih obaveza; glavni faktor koji određuje sposobnost osiguravajuće organizacije da ispuni svoje obaveze plaćanja, što je u skladu sa interesima deponenata i zajmoprimaca;

Rizik je pokazatelj uticaja na procese formiranja konačnog rezultata delatnosti osiguravajuće organizacije.

Pristup praćenju zasnovan na riziku omogućava procjenu kvantitativnih karakteristika rizika i kvaliteta upravljanja rizicima na nivou kako pojedinačne osiguravajuće organizacije, tako i sistema osiguranja u cjelini, u cilju povećanja njegove pouzdanosti i stabilnosti.

Praćenje zasnovano na riziku je relativno nov koncept koji predviđa set mjera za uvođenje u nadzornu praksu komponenti analize izvještavanja, sistema ranog upozoravanja i procjene stabilnosti sistema. bankarski sistem kako bi se istakla područja visokog rizika. Glavni cilj praćenja zasnovanog na riziku je korištenje metoda i alata koji vam omogućavaju da efikasnije postignete ciljeve u najkraćem mogućem roku i uz najmanji gubitak resursa. Praćenje zasnovano na riziku takođe treba da obezbedi formiranje uporedive baze za poređenje svih vrsta rizika bankarstvo, fiksiranje vremenskog horizonta za praćenje rizika svih vrsta.

Dakle, formiranje sistema za praćenje poslovanja osiguravajuće organizacije ima određene karakteristike, a posebno:

1) potreba da se u neraskidivoj celini uzme u obzir značajno učešće u ostvarivanju dobiti i imovine i obaveza (upravljanje bilansnom strukturom osiguravajućeg društva), što zahteva uzimanje u obzir kako postojećih tako i potencijalnih izvora resurse, i, što je najvažnije, smjernice za raspodjelu sredstava;

2) specifikaciju sistema mjera u svakoj od faza poslovanja društva za osiguranje, preporučljivo je rangirati na sljedeći način:

1) proces postajanja,

2) brzo rastuće poslovanje,

3) visoko profitabilan posao,

4) rastući trošak osiguravajućeg društva;

3) logična kombinacija i kombinacija tradicionalnih i najnovijih istraživačkih metoda, koja će vam omogućiti fleksibilno manevrisanje u cilju odabira optimalnih parametara profitabilnosti, likvidnosti i rizika;

4) potreba za stalnom kontrolom i praćenjem tržišnih parametara i adekvatne politike cena u cilju neutralisanja negativnih uticaja spoljašnje okruženje.

Sveobuhvatno računovodstvo internih i vanjski faktori koji značajno utiču na aktivnosti banke, omogućiće mobilizaciju napora menadžmenta na one koji su najnepovoljniji i neophodan je uslov za formiranje efektivne strategije razvoja. Politika banke treba da bude osmišljena na način da maksimizira prihod i minimizira troškove. bankarske usluge kako na strani imovine tako i na strani obaveza. Proces praćenja poslovanja banke treba da karakteriše unutrašnje jedinstvo, koje će omogućiti postizanje maksimalnog finansijskog rezultata, smanjenje rizika i kontrolu likvidnosti.

Na osnovu navedenog, rezultat formiranja sistema praćenja poslovanja banke treba da budu preporuke za blagovremeno sprovođenje efikasnih preventivnih mera u cilju izbegavanja negativnih posledica ili postizanja maksimalnog rezultata u aktuelnim tržišnim uslovima. Korišćenjem stalnog sistema praćenja poslovnih aktivnosti obezbediće se fleksibilnost i prilagodljivost korišćenih alata i dobiti adekvatne procene trenutnih i prognoziranih promena u privrednom okruženju u cilju povećanja efikasnosti procesa donošenja i sprovođenja upravljačkih odluka.

1.2 Koncept, glavne vrste i metode za izračunavanje pokazatelja profitabilnosti osiguravajuće organizacije

osiguranje profitabilnosti finansijski profit

Statistika finansijskih rezultata osiguravajućih organizacija proučava obim prihoda i rashoda osiguravajućih organizacija, njihov sastav, karakteriše formiranje i raspodjelu dobiti, mjeri i analizira profitabilnost aktivnosti osiguravača.

ProfitIprofitabilnost su glavni pokazatelji finansijskih rezultata osiguravajućih društava.

Izračunavaju se sljedeći pokazatelji dobiti: dobit od djelatnosti osiguranja; bilansna dobit; neto profit; oporezivi prihod.

Dobit od djelatnosti osiguranja definira se kao razlika između bruto prihoda i zbira rashoda i odbitka.

Prihodi od osiguranja uključuju:

zarađene uplate osiguranja ( premije osiguranja, premije osiguranja);

· provizije za reosiguranje;

· udio od osiguranih suma i naknada osiguranja isplaćenih reosiguravačima;

· vraćene sume iz fondova centralizovanih rezervi osiguranja;

· vraćeni iznosi tehničkih rezervi i drugih prenosnih premija, u slučajevima i pod uslovima predviđenim aktima važećeg zakonodavstva.

Zajedno, ovi prihodi čine bruto prihod osiguravajuće organizacije, čiji je glavni izvor prihod od plaćanja osiguranja. Prilikom analize bruto prihoda, zadatak osiguravajućih organizacija je da proučavaju dinamiku premija osiguranja, da procijene uticaj pojedinih faktora na njihov rast. Takvu analizu treba izvršiti po vrstama osiguranja, vrstama rizika i drugim karakteristikama.

Troškovi osiguravača uključuju:

isplata osiguranih svota i naknada za osiguranje;

odbici u fondove centralizovanih rezervi osiguranja;

odbici tehničkih rezervi;

troškovi osiguranja;

Ostali troškovi uključeni u troškove usluga osiguranja.

Glavni troškovni element je plaćanje naknade za osiguranje i otkupnih iznosa. Statistika proučava njihovu dinamiku, utvrđuje uticaj pojedinih faktora na njihovu promjenu. Tokom analize izračunavaju se pokazatelji dinamičke serije, povećanje indikatora je zbog prosječnog iznosa plaćanja po ugovoru i broja uplata, otkrivaju se obrasci u promjeni troškova osiguravajućih organizacija za plaćanje osiguranja. kompenzacija. Analizu potonjeg treba provesti u kontekstu rizika osiguranja, vrsta osiguranja, osiguravajućih društava, koristeći indikator iznosa plaćanja po grivni plaćanja osiguranja.

Bilansna dobit osiguravajuće organizacije jednaka je zbiru dobiti od djelatnosti osiguranja i prihoda (rashoda) od djelatnosti neosiguranja. Prihodi (rashodi) od djelatnosti neosiguranja čine prihodi ostvareni od učešća u djelatnosti javnih preduzeća, zakupnina, dividende na akcije, obveznice i druge hartije od vrijednosti, iznos kamate na depozite i drugi prihodi koji se odnose na poslove neosiguranja.

Neto prihod i oporeziva dobit se obračunavaju po opštoj metodi.

Za procjenu profitabilnosti u osiguranju koristi se nekoliko indikatora profitabilnosti: profitabilnost osiguravajućih organizacija; profitabilnost djelatnosti osiguranja; isplativost pojedinih vrsta osiguranja.

Profitabilnostosiguranjeorganizacije izračunato kao omjer dobiti i kapitala.

Profitabilnost djelatnosti osiguranja izračunava se omjerom dobiti ostvarene od djelatnosti osiguranja i iznosa troškova i odbitaka osiguravajuće organizacije.

Obračun profitabilnosti za bilo koju vrstu osiguranja (ili rizika osiguranja) može se izvršiti upoređivanjem dobiti dobijene od odgovarajuće vrste osiguranja (rizik osiguranja) i osiguranog iznosa ili iznosa plaćanja osiguranja za istu vrstu osiguranja.

Profitabilnost osiguravajuće organizacije je najčešći pokazatelj u poređenju sa profitabilnošću djelatnosti osiguranja, jer prvi pokazatelj odražava finansijske rezultate i osiguravajućih i neosiguravajućih djelatnosti.

Za faktorska analiza za dinamiku pokazatelja profitabilnosti koriste se statističke metode.

Razmotrimo njihovu primjenu na primjeru jednog od njih - profitabilnosti plaćanja osiguranja (K2), koja se izračunava kao omjer dobiti (P) i isplata osiguranja (SP).

Za karakterizaciju dinamike profitabilnosti po grupama osiguravača koristi se sistem indeksa prosječnih vrijednosti:

Indeks varijabilnog sastava izračunava se po formuli:

Indeks varijabilnog sastava,

gdje je d udio uplata osiguranja pojedinih grupa osiguravača u njihovom ukupnom obimu. Indeks pokazuje kako se promijenila prosječna profitabilnost plaćanja osiguranja za društvo za osiguranje u cjelini.

Indeks fiksne kompozicije, koji se izračunava po formuli

Indeks fiksne kompozicije pokazuje kako se mijenjala prosječna profitabilnost za kompaniju u cjelini zbog dinamike isplativosti plaćanja osiguranja za pojedine grupe osiguravača.

Indeks strukturnih pomaka se može naći po formuli

Indeks strukturnih pomaka

Pokazuje kako se prosječna profitabilnost društva u cjelini promijenila samo zbog promjene raspodjele plaćanja osiguranja po grupama osiguravača.

Da bi osiguravači imali dovoljno sredstava za plaćanje tekućih i budućih obaveza prema osiguranicima, moraju održavati minimalno ograničenje svoje platežne sposobnosti u obliku rezervni fond. Ovaj fond služi za zaštitu osiguravača od rizika povezanih sa aktivnostima osiguranja, a posebno slučajnih fluktuacija šteta, negativnih rezultata investicionih aktivnosti, nedostataka u programima reosiguranja, velikih gubitaka itd. Solventnost ukazuje na sposobnost tržišnog subjekta (osiguravača) da ispuni svoje obaveze osiguranja u skladu sa uslovima ugovor o osiguranju. Upravo dostupnost odgovarajuće sume osiguranja u određenom periodu karakteriše nivo solventnosti osiguravača.

Solventnost osiguravajućeg društva održava se kako kroz pružanje usluga osiguranja i akumulaciju relevantnih premija osiguranja, tako i kroz dobit osiguravača od investicionih aktivnosti. Tako se u pojedinim slučajevima nedovoljan obim premija osiguranja za ispunjenje obaveza osiguravača pokriva dobiti od investicionih aktivnosti.

Analiza solventnosti osiguravajućih organizacija vrši se u sljedećim oblastima:

1) analizu obaveza osiguravača;

2) analizu sredstava osiguravača;

3) odnos obaveza i sredstava.

Zauzvrat, obaveze osiguravača se dijele na interne i eksterne. Domaće obaveze uključuju isplatu dividendi akcionarima, nadnica zaposlenih, druge vrste plaćanja po osnovu djelatnosti osiguravajućeg društva. Eksterne obaveze su obaveze prema osiguranicima.

Na solventnost osiguravača utiču eksterni i interni faktori. Prvi uključuju: inflaciju; promjene poreskog zakonodavstva; tržišni uslovi; prirodne anomalne pojave; društveni prevrati itd. To unutrašnji faktori obuhvataju strategiju osiguravajućeg društva i mehanizam za njeno sprovođenje; obim djelatnosti osiguranja i njena diversifikacija; efektivnost investicione aktivnosti i struktura investicionog portfelja.

Za procjenu ekonomske efikasnosti djelatnosti osiguranja može se koristiti sljedeći sistem statističkih indikatora:

Koeficijent finansijske stabilnosti (FSC) osiguravajućeg društva izračunava se po formuli

Koeficijent finansijske stabilnosti.

Detaljna procjena finansijskog stanja, a samim tim i stabilnosti osiguravajućeg društva, može se izvršiti korištenjem sljedećeg sistema indikatora (koeficijenata):

procjena finansijskog stanja

obim uplata osiguranja

Visina obeštećenja iz osiguranja

rezervni fond

obim uplata osiguranja

obim rizika

Da bi se osigurao potreban nivo solventnosti i profitabilnosti akcijski kapital, od svojih ugovornih obaveza, osiguravajuće organizacije moraju akumulirati i održavati svoja sredstva u iznosu koji osigurava pokriće budućih obaveza. Da bi to učinile, osiguravajuće organizacije moraju uložiti svoja sredstva kako bi ostvarile potreban prihod uz minimalan rizik.

Za procjenu efikasnosti povećanja sredstava osiguravajućeg društva, potrebno je procijeniti sljedeće faktore:

· povećanje imovine kompanije kao faktor promjene cijene akcija kompanije;

Efikasnost ulaganja u akcije u poređenju sa bankovni depoziti;

uticaj na cenu akcija preduzeća različitih smerova ulaganja;

Efikasnost u pogledu profitabilnosti i drugih pokazatelja isplativosti aktivnosti kompanije u različitim oblastima ulaganja.

1.3 Faktori koji utiču na poslovnu aktivnost i profitabilnost osiguravajućeg društva

Budući da profitabilnost prvenstveno odražava profitabilnost osiguravajućeg društva, profit je ključan za povećanje profitabilnosti njegovih aktivnosti.

Zainteresovani za povećanje profita i visoku profitabilnost i osiguravajuće društvo, a država je, s jedne strane, direktan izvor razvoja osiguravajućeg društva, as druge strane dio dobiti plaća se u vidu poreza i obavezna plaćanja, obezbjeđuje stalne prihode državnom budžetu.

Stoga je prilikom planiranja pravaca korištenja profita potrebno odabrati najbolje opcije, a troškovi ne bi trebali biti niski, već optimalni.

Strategija društva i upravljanja profitom danas se utvrđuje za svako osiguravajuće društvo pojedinačno. Istovremeno, upotreba pojedinih oblika upravljanja određena je specifičnostima aktivnosti IK i njegovom finansijskom strategijom, odnosno, model upravljanja profitom za različite kompanije će se definitivno razlikovati, što sugerira postojanje različitih strategija upravljanja. Međutim, čitav niz takvih modela može se grupisati i razlikovati njihova sljedeća tipologija:

Agresivna (ofanzivna) strategija - osiguravanje maksimizacije nivoa implementacije kroz unapređenje prodaje u cilju povećanja profita subjekta;

Zaštitna strategija - obezbeđivanje kontrole troškova u cilju povećanja profita preduzeća u vidu razlike između apsolutne vrednosti prihoda i troškova, strategija je efikasna na duži rok;

diversifikovana strategija - kombinuje uravnotežen kompromis između agresivnih i defanzivnih strategija, omogućava vam da se međusobno dogovorite o prednostima i nedostacima obe opcije za strategije upravljanja profitom osiguravajućeg društva.

Model upravljanja profitom osiguravajućeg društva je međusobno povezani funkcionalni organizacioni blokovi povezani sa rješavanjem specifičnih problema, kao i skup finansijskih i matematičkih metoda koje čine metodološku osnovu za koordinaciju pojedinih blokova modela. S druge strane, način upravljanja dobiti osiguravajućeg društva može se definirati na sljedeći način: metod upravljanja dobiti osiguravajućeg društva je skup specifičnih metoda, tehnologija, metoda i tehnika za potkrepljivanje upravljačkih finansijskih odluka za formiranje troškovi i prihodi preduzeća, kao i oblici njihovog sprovođenja u cilju obezbeđivanja prihvatljivog nivoa finansijske rentabilnosti - privredne delatnosti takvog društva za osiguranje.

Poređenje karakteristika modela upravljanja profitom osiguravajućeg društva sa drugim funkcionalnim i organizacionim blokovima finansijskog upravljanja (npr. modeli upravljanja tok novca, upravljanje strukturom kapitala može identifikovati brojne karakteristike, uključujući:

(1) predmet upravljanja u modelu nije faktorijel, već rezultujući indikator – profit kao rezultat interakcije troškova preduzeća i njegovih prihoda;

(2) model upravljanja profitom holistički integriše funkcionalno – organizacione blokove drugih modela (npr. budžetiranje, upravljanje potraživanja i drugi);

(3) model upravljanja profitom je međusobno konzistentan sa potrebama upravljanja finansiranjem kapitala preduzeća;

(4) upravljanje profitom preduzeća zasniva se uglavnom na metodama finansijskog kontrolinga.

Posebno, prilikom izbora optimalnog modela upravljanja profitom, potrebno je, u ovom trenutku, uzeti u obzir niz faktora.

Pravno polje antikriznog finansijskog upravljanja u ovoj fazi u aktivnostima osiguravajućeg društva manifestuje se na dva načina. Prvo, to je skup pravnih akata koji regulišu finansijske, ekonomske, organizacione i pravne aspekte implementacije modela upravljanja profitom društva za osiguranje. Među takvim pravnim aktima su oni koji direktno ili indirektno regulišu finansijske odnose u društvu za osiguranje u vezi sa planiranjem, kontrolom, formiranjem, raspodelom, preraspodelom i potrošnjom dobiti društva za osiguranje.

Poglavlje 2. Analiza poslovanja i profitabilnosti AD "SOGAZ"

2.1 opšte karakteristike OJSC "Sogaz"

Godina osnivanja: 1993

Ovlašteni kapital: 15.111.482.640 rubalja

Dozvola Federalne službe za finansijska tržišta za osiguranje C broj 1208 77 od 16.08.2011.

Dozvola Federalne službe za finansijska tržišta za reosiguranje P broj 1208 77 od 16.08.2011.

2013. Osiguravajuća grupa SOGAZ proslavila je 20. godišnjicu postojanja. Svih ovih godina SOGAZ ne samo da je ostao pouzdan partner preduzeća gasne industrije, već je i aktivno razvijao saradnju sa kompanijama iz drugih sektora privrede, proširujući geografiju svojih aktivnosti.

Danas je grupacija SOGAZ lider tržište osiguranja Rusija, najprofitabilnija osiguravajuća kompanija u zemlji, na prvom mjestu po imovini i rezervama osiguranja. Više od 40 hiljada preduzeća i više od 15 miliona građana koristi usluge SOGAZ-a. Ključ uspjeha SOGAZ-a je visok kvalitet usluge, striktno ispunjavanje obaveza prema kupcima i partnerima, te kompetentno upravljanje rizicima.

Sa zadovoljstvom je konstatacija da je Grupa u 2013. godini ostvarila sve planirane ciljeve, au mnogim oblastima ih i premašila. SOGAZ se aktivno razvijao mreža poslovnica I maloprodajni smjer poslovanje, optimizirani poslovni procesi. Grupa uključuje osiguravajuće društvo TRANSNEFT, koje je dugi niz godina vodeći osiguravač u cevovodnom transportu nafte i srodne industrije. SOGAZ nastavlja da posvećuje veliku pažnju unapređenju nivoa usluge za korisnike i poboljšanju sistema namirenja šteta. Velika uplata osiguranja koja je kompanija izvršila u izvještajnoj godini postala je još jedna potvrda pouzdanosti i odgovornosti SOGAZ-a kao vodećeg domaćeg osiguravača.

Kompanija je osvojila niz velikih takmičenja, proširila svoje bazu klijenata, učestvovao u osiguranju velikih projekata od nacionalnog značaja. Među njima su Univerzijada 2013. u Kazanju, razvoj gasnog kondenzatnog polja Kirinskoye, projekat Sahalin-3, testiranje prototipa ruskog višenamenskog lovca pete generacije T-50, lansiranja svemirskih letelica, izgradnja zapadnog High-Speed Diameter u Sankt Peterburgu i mnogi drugi. Visoka ocjena ministra za vanredne situacije Rusije V.A. Pučkova je primila rad kompanije u okviru državni ugovor on obavezno osiguranje uposlenici Ministarstva za nesreće. SOGAZ je 2013. godine pobedio na konkursu za osiguranje od ekoloških rizika OAO Gazprom i njegovih filijala za period do 2016. godine. Program osiguranja uključuje 32 preduzeća, ukupna obaveza SOGAZ-a iznosila je 30 milijardi rubalja.

2.1 Procena poslovne aktivnosti OAO SOGAZ

Analizirajmo finansijske pokazatelje koji karakterišu poslovnu aktivnost (promet) osiguravajućeg društva, i to:

1. promet sredstava, izračunat po formuli:

K 1 \u003d PSP / A, (2.1)

gdje PSP - primljene premije osiguranja, provizije i bonusi;

A - imovina.

K 1 = 60 267 264: 109 221 995 = 0,55

K 1 = 84 159 853: 136 656 885 = 0,61

K 1 = 94 231 620: 177 354 486 = 0,53

Slika 2.1 - dinamika prometa sredstava u Sogaz OJSC za 2011-2013.

Na osnovu dobijenih rezultata vidi se da je u 2013. godini u odnosu na 2012. godinu pokazatelj smanjen i iznosi 0,53. Generalno, u periodu od 2011. do 2013. godine došlo je do smanjenja indikatora, što ukazuje na smanjenje efikasnosti korišćenja resursa, ali nije značajno.

Promet kapitala izračunava se po formuli:

K 2 \u003d PSP / SK,

K 2 = 60 267 264: 34 318 019 = 1,75

K 2 = 84 159 853: 44 254 234 = 1.9.

K 2 = 94,231,620: 50,099,486 = 1,88.

Prema ovim pokazateljima može se pratiti pad prometa vlasničkog kapitala i on je u 2013. godini iznosio 1,88 prometa godišnje. Ovo ukazuje na smanjenje poslovne aktivnosti organizacije.

Na kraju, možemo reći da, uprkos određenom smanjenju učinka, organizacija i dalje ima dovoljno visoke rezultate promet, koji ukazuje na normalnu poslovnu aktivnost organizacije i efikasno korišćenje resurse.

2.3 Analiza profitabilnosti OJSC Sogaz

Hajde da izračunamo i analiziramo glavne koeficijente koji karakterišu profitabilnost osiguravajuće organizacije, takvi koeficijenti uključuju:

Odnos gubitka

gdje OS - plaćeni gubici, rub.;

DOW - udio reosiguravača u isplaćenim gubicima, r.;

PSP - primljene premije osiguranja, provizije i bonusi, r.

OU - DOW \u003d str. 2210 - 2230 F 2.

2013 = 40,448,345 - 4,473,860 = 35,974,485,

2012 = 31,572,653 - 627,854 = 30,944,799.

2011 = 26,313,394 - 914,884 = 25,398,510.

PSP = str 2110 F 2

PSP (2013) = 90 410 548,

PSP (2012) = 80,443,015.

PSP (2011) = 59,165,668.

To u. 2013 = 35,974,485 / 90,410,548 = 0,39 ili 39%

To u. 2012 =30,944,799/ 80,443,015 = 0,38 ili 38%

Ku. 2011 = 25,398,510: 59,165,668 = 0,43 ili 43%.

Ovaj koeficijent odražava udio plaćenih šteta u prihodima od osiguranja, odnosno u našem slučaju iznosi 39% u 2013. godini.

Omjer udjela reosiguravača

gdje PP - premije koje se prenose u reosiguranje, str.;

PP = str 2120 F2

2013: 1213281,

2012: 700293.

2011: 9902077.

PSP = str 2110 F2

Kd.p. (2013) =1213281: 90410548 = 0,01

Kd.p. (2012) =700293: 80,443,015 = 0,0087

Kdp (2011) = 9902077: 59 165 668 = 0,167.

To znači da je učešće reosiguranja u poslovima osiguranja društva za izvještajni period 16,7%, a za prošli period - 0,87%.

Koeficijent prihoda od ulaganja

gdje je CI - prihod od ulaganja, r.;

RI - troškovi ulaganja, r.

Cd.i. = (str. 2700 - str. 2800): PSP

Cd.i.(2013) = (16 650 851 - 12 162 964) : 90 410 548 = 0,049.

Cd.i.(2012) = (16 831 916 - 13 185 219) : 80 443 015 = 0,045.

Cd.i.(2011) = (14 535 765 - 12 732 259): 59 165 668 = 0,03.

Ovaj koeficijent odražava nivo prihoda osiguravajućeg društva od ulaganja privremeno slobodnih sredstava dobijenih od djelatnosti osiguranja. Povećanje ovog koeficijenta ukazuje na povećanje profitabilnosti osiguravajućeg društva od ulaganja i povećanje profitabilnosti osiguravajućeg društva.

Odnos efikasnosti uloženih aktivnosti

gdje IFV - investicije i finansijske investicije, R.

IEF srednja vrijednost = 0,5 * (linija 1140 n.g. + linija 1140 kg) F1.

TFI srijeda (2013.) = (74.089.328 + 89.283.218):2 = 81.686.263.

TFI srijeda (2012) = (57,788,957 + 74,089,328):2 = 65,939,142.

IFE srijeda (2011) = (49 765 422 +57 788 957): 2 = 53 777 189.

C.i.d. (2013) = (16 650 851 - 12 162 964): 81 686 263 = 4487887: 81 686 263 = 0,054

C.i.d. (2012) = (16,831,916 - 13,185,219): 65,939,142 = 3,646,697: 65,939,142 = 0,055

C.i.d. (2011) = (14,535,765 - 12,732,259): 53,777,189 = 1,803,506: 53,777,189 = 0,034.

Ovaj koeficijent odražava udio prihoda od uloženih sredstava. Povećanje ovog koeficijenta ukazuje na povećanje efikasnosti investicione projekte i povrat ulaganja.

Profitabilnost djelatnosti osiguranja

gdje je RVD - trošak poslovanja, str.

Pb \u003d str. 3400 F2.

Pb(2013) = 15 426 371

Pb(2012) = 10 915 758.

Pb(2011) = 7,456,928.

RVD = str 2600 F2.

WFD (2013) = 9,171,045.

WFD (2012) = 9,252,708.

RVD (2011) = 7174391.

Kr.s.d. (2013) =15,426,371: 9,171,045 = 1,68.

Kr.s.d. (2012) = 10,915,758: 9,252,708 = 1,18.

Kr.s.d. (2011) = 7,456,928: 7,174,391= 1,04.

Ovaj koeficijent karakteriše efektivnost aktivnosti osiguranja (treba da bude veći od 0,03).

Hajde da sumiramo sve izračunate pokazatelje profitabilnosti u tabeli.

Tabela 2.2. Proračun pokazatelja profitabilnosti za OAO Sogaz za 2011-2013

Dakle, na osnovu analize profitabilnosti možemo zaključiti da su u osiguravajućem društvu povećani pokazatelji profitabilnosti kao što su koeficijent gubitka, omjer udjela reosiguravača, a ostatak smanjen.

Zaključak

U toku rada na predmetu ostvareni su svi ciljevi i zadaci:

Razmatraju se suština, kvalitativne i kvantitativne karakteristike poslovanja osiguravajuće organizacije;

Razmatraju se koncept, glavne vrste i metode za izračunavanje pokazatelja profitabilnosti osiguravajuće organizacije;

Razmatraju se faktori koji utiču na poslovnu aktivnost i profitabilnost osiguravajuće organizacije;

Izvršena je analiza poslovne aktivnosti i profitabilnosti AD "SOGAZ".

Poslovna aktivnost osiguravajuće organizacije sa finansijskog aspekta manifestuje se prvenstveno u brzini obrta njenih sredstava. Profitabilnost osiguravajuće organizacije odražava stepen profitabilnosti njenih aktivnosti.

Analiza poslovne aktivnosti i profitabilnosti sastoji se u proučavanju nivoa i dinamike različitih finansijskih obrta i koeficijenata profitabilnosti, koji su relativni pokazatelji finansijskog učinka preduzeća. Analiza poslovnih aktivnosti vam omogućava da utvrdite koliko efikasno kompanija koristi svoja sredstva

U pokazatelje koji karakterišu poslovnu aktivnost ubrajamo pokazatelje prometa i profitabilnosti. Ove dve vrste koeficijenata utiču na poslovnu aktivnost preduzeća na sledeći način. Pretpostavimo da se obrtna sredstva (bez kratkoročnih ulaganja) okreću jednom kvartalno sa profitabilnošću osnovnih delatnosti od 25%, onda će indeks poslovne aktivnosti za ovaj kvartal biti 0,25, odnosno istih 25%. Ako, uz istu profitabilnost, promet radni kapital povećava se za 2 puta, tada se, shodno tome, indeks poslovne aktivnosti takođe povećava za 2 puta, a onda će preduzeće za dva obrta istog iznosa obrtnog kapitala za isti vremenski period dobiti 50 kopejki bilansne dobiti od svake rublje od radni kapital. Slični zaključci se donose i sa povećanjem (smanjenjem) profitabilnosti. Odnosno, ako je promet usporen, onda ga je potrebno nadoknaditi većom profitabilnošću - smanjiti troškove, smanjiti troškove itd.

Na osnovu analize profitabilnosti u Sogaz OJSC, može se zaključiti da su u osiguravajućem društvu takvi pokazatelji profitabilnosti kao što su omjer gubitaka, omjer udjela reosiguratelja porasli, a ostatak smanjen.

Spisak korištenih izvora

2. Položaj prema računovodstvo « Finansijski izvještaji organizacije” PBU 4/99. (sa izmjenama i dopunama 2011.)

3. saveznog zakona od 26. oktobra 2002. br. 127-FZ "O nesolventnosti (stečaj)". Referenca legalni sistem"Garancija".

4. Uredba Vlade od 28. oktobra 2001. br. 498 „O nekim mjerama za sprovođenje zakona o nelikvidnosti (stečaju) preduzeća” i dopune iste. Referentni pravni sistem "Garant". 2007

5. Abryutina M.S. Grachev A.V. Analiza finansijskih i ekonomskih aktivnosti kompanije: Uchebn.-praktich. dodatak. - M.: Posao i usluge, 2010. - 256s.

6. Akulov V.B. Finansijski menadžment. - M.: Moskovski psihološki i socijalni institut. 2010. - 264 str.

7. Antikrizno upravljanje. Udžbenik. / Ed. EM. Korotkov. - M.: INFRA-M, 2010. - 432s.

8. Artemenko V.G., Bellendir M.V. Finansijska analiza. - M.: DIS, 2011. - 364 str.

9. Assel G. Marketing: principi i strategija: Proc. za univerzitete: per. sa engleskog. - 2. izd. - M.: INFRA-M, 2010. - 803s.

10. Bakaev A.S., Shneidman L.Z. Računovodstvena politika firme. - M.: Računovodstvo, 2011. - 368 str.

11. Bakanov M.I., Sheremet A.D. Teorija ekonomske analize- M.: Finansije i statistika, 2011. - 434 str.

12. Barinov V.A. Antikrizni menadžment: Proc. dodatak. - M.: ID FBK - PRESS, 2009. - 520s.

13. Blyakhman L.S. Osnove funkcionalnog i antikriznog upravljanja: Proc. dodatak. - Sankt Peterburg: Izdavačka kuća Mihailov V.A., 2009. - 380 str.

14. Bocharov V.V. Savremeni finansijski menadžment. - Sankt Peterburg: Petar, 2006.

15. Brusov P. N. Finansijski menadžment. Matematičke osnove. Kratkoročno finansijske politike. - M.KnoRus, 2012. - 404 str.

16. Brusov P. N., Filatova T. V. Finansijski menadžment. Dugoročna finansijska politika. Investicije. - M.: Knorus, 2012. - 328 str.

17. Vikhansky O.S., Naumov A.I. Menadžment: Proc. za univerzitete. - M.: srednja škola, 2010. - 222 str.

18. Glushchenko VV Uvod u krizologiju. Finansijska kriza. Antikrizno upravljanje - M.: IP Glushchenko V.V., 2008, -88s.

19. Gorelik O. M., Filippova O. A. Finansijska analiza korištenjem računara. - M.: KnoRus, 2011. - 272 str.

20. Gruzinov V.P., Gribov V.D. Ekonomija firme: Proc. dodatak za univerzitete. - 2. izd., dop. - M.: Finansije i statistika, 2008. - 207 str.

21. Dorofeev VD Antikrizni menadžment: udžbenik. Dodatak / V. D. Dorofejev, D. N. Levin, D. V. Senatorov, A. V. Černjecov. - Penza: Izdavačka kuća Penza instituta za ekonomski razvoj i antikrizno upravljanje, 2006. - 206s.

22. Kirichenko TV Finansijski menadžment. - M.: Daškov i K, 2010. - 483 str.

23. Kovalev V.V. Finansijska analiza: upravljanje novcem, odabir investicija, analiza izvještavanja. - M.: Finansije i statistika, 2010. - 486 str.

24. Kovan S.E. Radionica o finansijskom oporavku nesolventnih preduzeća. -- M.: Finansije i statistika, 2008.

25. Koshkin V.I. i dr. Antikrizni menadžment: modularni program za menadžere „Upravljanje razvojem organizacije“. Modul M "Antikrizni menadžment". - M.: INFRA - M, 2009. - 512 str.

26. Kreinina M.N. Finansijski menadžment: Proc. dodatak. - M.: Posao i usluge, 2010. - 304 str.

27. Naydenova R. I., Vinokhodova A. F., Naydenov A. I. Finansijski menadžment. - M.: Knorus, 2011. - 208 str.

28. Pavlova L.N. Finansijski menadžment: menadžment obrt novca firme: Proc. za univerzitete. - M.: Banke i berze, UNITI, 2010. - 400 str.

29. Puoka M.V. finansijsko planiranje i kontrolu. - M.: Finansije i statistika, 2011. -276 str.

30. Raizberg B. A., Lozovsky L. Sh., Starodubtseva E. B. Moderni ekonomski rječnik. 5. izdanje, revidirano. i dodatne --M.: INFRA-M, 2007.

31. Rodionov N.V. Antikrizni menadžment: Proc. dodatak za univerzitete. - M.: JEDINSTVO - DANA, 2002. - 223 str.

32. Teorija i praksa antikriznog upravljanja / ur. S.G. Belyaeva, V.I. Koshkin. - M.: UNITI, 2009. -316 str.

33. Menadžment finansijsko stanje organizacije / Vlasova V., Ivanova I. i dr. - M.: Eksmo, 2007.

34. Fatkhutdinov R.A. Upravljanje proizvodnjom. Udžbenik za srednje škole. - M.: Banke i berze, UNITI, 1997. - 447 str.

35. Finansije preduzeća: Udžbenik za univerzitete /Ur. N.V. Kolčina i drugi - M.: UNITI-DANA, 2006. - 447 str.

Hostirano na Allbest.ru

Slični dokumenti

Privredni subjekt i funkcije osiguranja. Mehanizam formiranja dobiti osiguravajućeg društva, njegova distribucija u savremenim uslovima. Mesto AD "SG MSK" na tržištu usluga osiguranja. Pravci povećanja profita i profitabilnosti osiguravajućeg društva.

teze, dodato 20.01.2014

Koncept poslovne aktivnosti organizacije i njeni pokazatelji. Glavni tehničko-ekonomski pokazatelji aktivnosti JSC "Vitebskdrev". Evaluacija poslovne aktivnosti i razvoj pravaca za njenu analizu. Glavni načini za poboljšanje efikasnosti obrtnog kapitala.

kursni rad, dodano 22.03.2014

Analiza poslovne aktivnosti organizacije koja se vrednuje podacima o dinamici ekonomskih i finansijski pokazatelji rad organizacije tokom niza godina; opis budućih investicija; tekuće ekonomske aktivnosti; obrta sredstava.

test, dodano 19.10.2010

Problem osiguranja finansijske stabilnosti osiguravajućeg društva na duži rok. Koncept finansijske stabilnosti i analiza njenih faktora. Model finansijski tokovi osiguravajuća organizacija. Analiza faktora finansijske stabilnosti osiguravača.

kontrolni rad, dodano 16.04.2008

seminarski rad, dodan 08.12.2013

Teorijske osnove formiranja i planiranja profita u organizaciji. Pokazatelji rentabilnosti djelatnosti, organizacioni, ekonomski i finansijske karakteristike. Analiza formiranja finansijskih rezultata i pokazatelja uspješnosti organizacije.

teza, dodana 17.02.2010

Opšte karakteristike i analiza ekonomskih i finansijskih pokazatelja delatnosti preduzeća koje se proučava. Istraživanje i evaluacija poslovne aktivnosti i profitabilnosti date organizacije, načini i principi njenog ubrzanja, postupak određivanja optimalnog nivoa.

seminarski rad, dodan 09.06.2014

Pojam i sistem indikatora finansijskih rezultata. Baza informacija njihove analize u Ruskoj Federaciji i međunarodnoj praksi. Postupak formiranja i obračuna pokazatelja dobiti. Faktori koji utiču na njegovu promjenu. Analiza nivoa ukupna profitabilnost organizacije.

seminarski rad, dodan 04.03.2015

Suština i sistem pokazatelja profitabilnosti, definicija profita. Profitabilnost organizacije na primjeru uzgojne farme-kolektivne farme "Aurora". Dinamika profitabilnosti pojedinih vrsta proizvoda i organizacije u cjelini i utjecaj glavnih faktora na njenu promjenu.

seminarski rad, dodan 26.04.2010

Suština i formiranje finansijskih rezultata organizacije. Staze i glavne finansijski instrumenti upravljanje profitom organizacije. Analiza sastava, dinamike i strukture dobiti i uticaja oporezivanja na dobit i rentabilnost.

Analizirajući profitabilnost (profitabilnost), potrebno je izračunati profitabilnost osiguravajućeg društva, prinos na kapital.

1. Profitabilnost osiguravajuće organizacije - odnos godišnjeg iznosa dobiti i godišnjeg iznosa plaćanja.

Hajde da analiziramo glavne koeficijente koji karakterišu profitabilnost osiguravajuće organizacije, takvi koeficijenti uključuju:

Koeficijent gubitaka, koji se izračunava po formuli

gdje OS - plaćeni gubici, hiljada rubalja;

DOW - udio reosiguravača u plaćenim gubicima, hiljada rubalja;

Ovaj koeficijent odražava udio plaćenih gubitaka u prihodima od osiguranja, a povećanje ovog omjera ukazuje na povećanje nerentabilnosti osiguravajućeg društva, smanjenje profitabilnosti;

Koeficijent udjela reosiguravača koji se izračunava po formuli

gdje PP - premije koje se prenose u reosiguranje, hiljada rubalja;

PSP - primljene premije osiguranja, provizije i bonusi, hiljada rubalja.

Ovaj koeficijent odražava udio reosiguranja u poslovima osiguranja društva. Povećanje ovog pokazatelja ukazuje na povećanje poslova reosiguranja u društvu i predstavlja plaćanje za rizik;

Faktor troškova, koji se izračunava po formuli

gdje je RVD - trošak poslovanja, hiljada rubalja;

PSP - primljene premije osiguranja, provizije i bonusi, hiljada rubalja.

Ovaj koeficijent odražava udio troškova osiguravača u prihodima od osiguranja, a povećanje ovog koeficijenta ukazuje na smanjenje profitabilnosti, smanjenje ekonomske efikasnosti ulaganja;

koeficijent nivoa prihoda od ulaganja koji se izračunava po formuli

PSP - primljene premije osiguranja, provizije i bonusi, hiljada rubalja.

Ovaj koeficijent odražava nivo prihoda osiguravajućeg društva od ulaganja privremeno slobodnih sredstava dobijenih od djelatnosti osiguranja. Povećanje ovog koeficijenta ukazuje na povećanje profitabilnosti osiguravajućeg društva od ulaganja, a samim tim i povećanje profitabilnosti osiguravajućeg društva;

Koeficijent efikasnosti uloženih aktivnosti koji se izračunava po formuli

gdje je DI - prihod od ulaganja, hiljada rubalja;

RI - troškovi ulaganja, hiljada rubalja;

IIF - investicije i finansijska ulaganja, hiljada rubalja.

Ovaj koeficijent odražava udio prihoda od uloženih sredstava, a povećanje ovog koeficijenta ukazuje na povećanje efikasnosti investicionih projekata i povećanje profitabilnosti;

generalizirajući koeficijent profitabilnosti osiguravajuće organizacije, koji se izračunava po formuli

Ovaj koeficijent odražava rezultate osiguranja i investicionih aktivnosti osiguravajućeg društva i njegova vrijednost treba da bude K 12 >0;

2. Povrat na kapital se izračunava pomoću formule

SC - osnovni kapital kompanije, hiljada rubalja.

Ovaj indikator karakteriše efikasnost korišćenja kapitala od strane osiguravajućeg društva;

3. Profitabilnost djelatnosti osiguranja izračunava se po formuli

gdje je Pb - bilansna dobit, hiljada rubalja;

RVD - trošak poslovanja, hiljada rubalja.

Ovaj odnos karakteriše efektivnost osiguravajućeg društva.

Radi praktičnosti analize, kombinovat ćemo sve proračune napravljene u tabeli.

Tabela 9

Analiza finansijskih pokazatelja osiguravajućeg društva

Koeficijent	Na početku perioda	Na kraju perioda	Promjena

Zaključujemo da je koeficijent gubitka na kraju godine negativan i iznosi 0,51. Povećanje koeficijenta ukazuje na povećanje nerentabilnosti osiguravajućeg društva, smanjenje profitabilnosti.

Koeficijent učešća reosiguravača na kraju godine iznosi -0,25. Povećanje ovog pokazatelja ukazuje na povećanje poslova reosiguranja u društvu i predstavlja plaćanje rizika.

Koeficijent rashoda je također negativan na kraju godine i zabilježen je na nivou od -0,17. Povećanje koeficijenta ukazuje na smanjenje profitabilnosti, smanjenje ekonomske efikasnosti investicija.

Koeficijent nivoa prihoda od investicionih aktivnosti je 0,1. Povećanje ovog koeficijenta ukazuje na povećanje profitabilnosti osiguravajućeg društva od ulaganja, a samim tim i povećanje profitabilnosti osiguravajućeg društva.

Koeficijent efikasnosti investicione aktivnosti povećan je za 0,08 u odnosu na početak godine i iznosi 0,15. Povećanje koeficijenta ukazuje na povećanje efikasnosti investicionih projekata i povećanje profitabilnosti.

Generalizovani koeficijent prinosa na kapital povećan je za 0,12 i na kraju godine iznosio je 0,18. Koeficijent mora biti veći od 0.

Prinos na kapital osiguravajuće organizacije je povećan i na kraju godine iznosi 0,32. Prinos na kapital je također povećan i iznosi 0,18. Ovo ukazuje na efikasnost korišćenja kapitala organizacije.

Na osnovu finansijski oporavak osiguravajuće društvo za izvještajne godine profitne marže se poboljšavaju. Ovo ukazuje na efektivnu upotrebu kapitala kompanije.

Devizni kursevi

Izdavanje akontacija i zarada po novim pravilima: rok i iznos Pravila za obračun avansa na zarade

Devizni kursevi

Instrumenti državne regulacije tržišta rada

Asistent

Banke. NPF. Krediti. Osiguranje. Doprinosi. Gazprombank. Debitne kartice

Povećanje profitabilnosti osiguravajućeg društva. Analiza pokazatelja profitabilnosti osiguravajućeg društva. Suština, kvalitativne i kvantitativne karakteristike poslovanja osiguravajuće organizacije

TEMA 2.7. ANALIZA FINANSIJSKOG POSLOVANJA OSIGURAVAJUĆE ORGANIZACIJE

2.7.1. Finansijski rezultat rada osiguravača. Njegova ekonomska priroda

2.7.2. Faktorska analiza finansijskog rezultata osiguravajućeg društva. Finansijska analiza obrasca br. 2-osiguravač "Izvještaj o dobiti i gubitku osiguravajuće organizacije"

Pošaljite svoj dobar rad u bazu znanja je jednostavno. Koristite obrazac ispod

Uvod

Poglavlje 1. Teorijska osnova analiza efektivnosti osiguravajuće organizacije

1.1 Suština, kvalitativne i kvantitativne karakteristike poslovanja osiguravajuće organizacije

1.2 Koncept, glavne vrste i metode za izračunavanje pokazatelja profitabilnosti osiguravajuće organizacije

1.3 Faktori koji utiču na poslovnu aktivnost i profitabilnost osiguravajućeg društva

Poglavlje 2. Analiza poslovanja i profitabilnosti AD "SOGAZ"

2.1 opšte karakteristike OJSC "Sogaz"

Godina osnivanja: 1993

Ovlašteni kapital: 15.111.482.640 rubalja

Dozvola Federalne službe za finansijska tržišta za osiguranje C broj 1208 77 od 16.08.2011.

Dozvola Federalne službe za finansijska tržišta za reosiguranje P broj 1208 77 od 16.08.2011.

2013. Osiguravajuća grupa SOGAZ proslavila je 20. godišnjicu postojanja. Svih ovih godina SOGAZ ne samo da je ostao pouzdan partner preduzeća gasne industrije, već je i aktivno razvijao saradnju sa kompanijama iz drugih sektora privrede, proširujući geografiju svojih aktivnosti.

2.1 Procena poslovne aktivnosti OAO SOGAZ

2.3 Analiza profitabilnosti OJSC Sogaz

Zaključak

Spisak korištenih izvora

Slični dokumenti

Izdavanje akontacija i zarada po novim pravilima: rok i iznos Pravila za obračun avansa na zarade

Instrumenti državne regulacije tržišta rada

Otvorene ekonomije

Obrazac zahtjeva za isplatu naknade Primjer popunjavanja zahtjeva za osiguranje naknade

Porez na dohodak fizičkih lica se odbija od bolovanja

Dan zaposlenika poreznih organa Ruske Federacije

Geografska podjela rada